Сравнение GWW vs MSM

Тикер 1

Тикер 2

GWW23

17MSM

W.W. Grainger, Inc. (GWW) и MSC Industrial Direct Co., Inc. (MSM) — прямые конкуренты в индустрии «Машиностроение», что делает их сравнение особенно показательным для инвесторов. По капитализации GWW крупнее в 9.9× (58,51 млрд $ vs 5,92 млрд $). Стоимостная оценка в пользу MSM — P/E 28.62 vs 33.02 у GWW. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. По ROE лидирует GWW (46.57% vs 15.00%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа GWW — 9.70%, у MSM — 5.40%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. MSM предлагает более высокую дивидендную доходность (3.26% vs 0.75%). Помимо текущей доходности, стоит оценить историю и стабильность выплат. Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 78/100 и 76/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. В общем зачёте GWW уверенно лидирует со счётом 23:17. Перевес виден как в фундаментальных, так и в технических метриках.

W.W. Grainger, Inc.

GWWNYSE

1 239,26 $-4,79 $ (-0,39%)

Промышленность · Машиностроение

Капитализация: 58,51 млрд $

ETP Rank6.1

Стоимость

2.9

Качество

9.4

Рост

4.3

Техника

7.0

Дивиденды

7.1

Прогнозы

5.0

Сезонность

5.0

MSC Industrial Direct Co., Inc.

MSMNYSE

105,98 $-0,19 $ (-0,18%)

Промышленность · Машиностроение

Капитализация: 5,92 млрд $

ETP Rank5.7

Стоимость

5.4

Качество

7.1

Рост

2.8

Техника

7.0

Дивиденды

6.8

Прогнозы

4.5

Сезонность

5.0

Динамика цен

GWWMSM

Фундаментальный анализ

По мультипликатору P/E MSM оценён рынком дешевле: 28.62 против 33.02 у GWW (разница составляет 13.3%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По P/S (цена/выручка) MSM дешевле: 1.55 против 3.20. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B MSM — 4.28, у GWW — 14.97. EV/EBITDA MSM — 16.08, у GWW — 21.11. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE GWW — 46.57%, у MSM — 15.00%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. GWW удерживает чистую маржу на уровне 9.70%, опережая MSM (5.40%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у GWW — 0.71, у MSM — 0.40. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

GWWMSM

Показатель	GWW	MSM
Мультипликаторы оценки
P/E	33.02	28.62
P/B	14.97	4.28
P/S	3.20	1.55
PEG	-6.99	-13.59
EV/EBITDA	21.11	16.08
Рентабельность
ROE	46.57%	15.00%
ROA	18.81%	8.45%
Валовая маржа	39.15%	40.78%
Операц. маржа	14.23%	8.45%
Чистая маржа	9.70%	5.40%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.71	0.40
Текущая ликв.	2.69	1.73
Быстрая ликв.	1.60	0.78
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.75%	3.26%
Коэфф. выплат	25.81%	92.69%
EPS	$37.67	$3.71
Балансовая стоим.	$91.82	$24.82

Технический анализ

Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 78/100 и 76/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. RSI(14): GWW — 62.1 (нейтральная зона), MSM — 63.2 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. GWW и MSM находятся выше 50-дневной скользящей средней (+8.7% и +9.7% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: GWW — 28.1 (выраженный тренд), MSM — 29.8 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете MSM стабильнее (0.82 vs 0.85).

GWWMSM

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	GWW	MSM
Осцилляторы
RSI (14)	62.08	63.21
Stochastic %K	72.26	68.06
CCI (20)	60.03	49.61
MFI	48.39	49.93
Williams %R	-27.74	-31.94
MACD гистограмма	3.34	-0.30
Momentum (10)	74.19	1.16
Тренд
ADX	28.11	29.76
Цена vs EMA 9	+0.16%	+1.06%
Цена vs EMA 20	+2.57%	+2.85%
Цена vs SMA 50	+8.74%	+9.72%
Цена vs SMA 200	+19.30%	+17.38%
Объём
CMF	-0.01	0.07
Volume Ratio	66.00	65.62
Волатильность и статистика
Beta	0.85	0.82
ATR %	2.34%	2.66%
Sharpe (1г)	0.55	0.94
RS Rating	58.00	69.00
52w от хая	-3.26	-2.39
BB ширина	16.76	10.16

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): GWW — 17,94 млрд $, MSM — 3,77 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: GWW — 1,71 млрд $, MSM — 199,33 млн $. GWW генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): GWW — 1,33 млрд $, MSM — 240,88 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	GWW	MSM
Выручка	17,94 млрд $	3,77 млрд $
Чистая прибыль	1,71 млрд $	199,33 млн $
EPS (TTM)	$35.47	$3.57
Операц. Cash Flow	2,02 млрд $	333,72 млн $
Free Cash Flow	1,33 млрд $	240,88 млн $

Дивиденды

Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность GWW — 0.75%, MSM — 3.26%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. Стаж непрерывных выплат: GWW — 13 лет, MSM — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): GWW — 25.81%, MSM — 92.69%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.

Показатель	GWW	MSM
Див. доходность	0.75%	3.26%
Годовые дивиденды	$4.75	$1.74
Коэфф. выплат	25.81%	92.69%
Лет выплат	13.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	-5.76%	-10.32%

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для GWW — ноябре (+6.81%), для MSM — ноябре (+5.98%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: GWW — сентябрь (-0.41%), MSM — июнь (-1.82%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Совместные сильные месяцы: январь, октябрь, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у GWW: +22.39% против +8.26%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

GWW

+2.7

+1.5

+0.6

-0.3

+0.9

+1.3

+3.8

+2.2

-0.4

+3.3

+6.8

+0.0

MSM

+1.5

-0.3

+0.3

+0.9

-1.8

-0.4

-0.6

+0.9

+1.6

+6.0

-0.2

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — W.W. Grainger, Inc. или MSC Industrial Direct Co., Inc.?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит MSC Industrial Direct Co., Inc.: P/E 28.62 против 33.02. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — GWW или MSM?

Рентабельность собственного капитала (ROE): GWW — 46.57%, MSM — 15.00%. Преимущество у GWW.

Какие дивиденды у W.W. Grainger, Inc. и MSC Industrial Direct Co., Inc.?

Обе компании платят дивиденды. Доходность GWW — 0.75%, MSM — 3.26%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — W.W. Grainger, Inc. или MSC Industrial Direct Co., Inc.?

Выручка GWW за TTM — 17,94 млрд $, MSM — 3,77 млрд $. GWW генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — GWW или MSM?

Чистая маржа GWW — 9.70%, MSM — 5.40%. GWW оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — GWW или MSM?

Технический скоринг: GWW — 78/100, MSM — 76/100. Показатели близки — явного технического фаворита нет. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — GWW или MSM?

Однозначного ответа нет. Счёт 23:17 в пользу GWW по 47 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией