Сравнение GWRE vs TYL
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Если ориентироваться на P/E, TYL выглядит привлекательнее: 42.93 против 62.62. Премия к оценке GWRE может быть оправдана, если компания растёт быстрее. По соотношению цены к выручке (P/S) TYL оценён ниже: 5.62 против 8.86. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B TYL — 3.81, у GWRE — 7.85. EV/EBITDA TYL — 25.60, у GWRE — 61.71. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE GWRE — 12.92%, у TYL — 8.71%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. GWRE удерживает чистую маржу на уровне 14.11%, опережая TYL (13.26%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у GWRE — 0.47, у TYL — 0.01. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.
| Показатель | GWRE | TYL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 62.62 | 42.93 | |
| P/B | 7.85 | 3.81 | |
| P/S | 8.86 | 5.62 | |
| PEG | 0.03 | 5.10 | |
| EV/EBITDA | 61.71 | 25.60 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 12.92% | 8.71% | |
| ROA | 7.03% | 6.58% | |
| Валовая маржа | 63.76% | 45.57% | |
| Операц. маржа | 6.81% | 15.47% | |
| Чистая маржа | 14.11% | 13.26% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.47 | 0.01 | |
| Текущая ликв. | 2.93 | 1.00 | |
| Быстрая ликв. | 2.93 | 1.00 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.00% | 0.00% | |
| Коэфф. выплат | 0.00% | 0.00% | |
| EPS | $2.23 | $7.39 | |
| Балансовая стоим. | $17.81 | $83.28 | |
Технический анализ
Техническая картина в пользу GWRE: скоринг 50/100 vs 21/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: GWRE — 52.7, TYL — 45.2. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции ниже SMA 50: GWRE на -1.6%, TYL на -4.9%. Это медвежий краткосрочный сигнал. ADX: GWRE — 15.3 (нет тренда), TYL — 13.8 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета TYL — 0.29, GWRE — 0.43. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) GWRE составляет 5.5%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | GWRE | TYL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 52.73 | 45.18 | |
| Stochastic %K | 68.89 | 35.70 | |
| CCI (20) | 34.22 | -59.07 | |
| MFI | 49.27 | 28.71 | |
| Williams %R | -31.11 | -64.30 | |
| MACD гистограмма | 0.75 | -0.04 | |
| Momentum (10) | 8.71 | -3.39 | |
| Тренд | |||
| ADX | 15.27 | 13.82 | |
| Цена vs EMA 9 | +3.30% | +0.07% | |
| Цена vs EMA 20 | +2.77% | -1.63% | |
| Цена vs SMA 50 | -1.63% | -4.91% | |
| Цена vs SMA 200 | -25.19% | -28.07% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.01 | -0.16 | |
| Volume Ratio | 131.29 | 71.23 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.43 | 0.29 | |
| ATR % | 5.51% | 4.20% | |
| Sharpe (1г) | -0.77 | -1.80 | |
| RS Rating | 13.00 | 7.00 | |
| 52w от хая | -48.72 | -48.94 | |
| BB ширина | 15.48 | 17.84 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: GWRE генерирует 1,20 млрд $, TYL — 2,33 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: GWRE — 69,80 млн $, TYL — 315,60 млн $. TYL генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): GWRE — 295,13 млн $, TYL — 637,53 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | GWRE | TYL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 1,20 млрд $ | 2,33 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 69,80 млн $ | 315,60 млн $ | |
| EPS (TTM) | $0.83 | $7.32 | |
| Операц. Cash Flow | 300,87 млн $ | 653,54 млн $ | |
| Free Cash Flow | 295,13 млн $ | 637,53 млн $ |
Дивиденды
Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок. TYL выплачивает дивиденды 4 лет подряд, тогда как GWRE не имеет дивидендной истории.
| Показатель | GWRE | TYL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | — | $0.02 | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 0.00% | 4.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет GWRE показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+4.53%), TYL — в июле (+4.31%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: GWRE — декабрь (-3.53%), TYL — февраль (-2.27%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, март, август, декабрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: апрель, май, июнь, июль, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у GWRE: +15.56% против +11.42%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Guidewire Software, Inc. или Tyler Technologies, Inc.?
У кого выше рентабельность — GWRE или TYL?
Какие дивиденды у Guidewire Software, Inc. и Tyler Technologies, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Guidewire Software, Inc. или Tyler Technologies, Inc.?
У кого выше маржинальность — GWRE или TYL?
Какая акция лучше по технике — GWRE или TYL?
Что лучше купить — GWRE или TYL?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией