Сравнение GVA vs TTEK
Динамика цен
Фундаментальный анализ
GVA имеет отрицательный P/E (-34,04), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — TTEK прибылен с P/E 21,22. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. По соотношению цены к выручке (P/S) GVA оценён ниже: 1,13 против 1,81. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B TTEK — 4,94, у GVA — 7,46. EV/EBITDA TTEK — 14,98, у GVA — 34,03. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. GVA работает в убыток — ROE -16,01%, тогда как TTEK показывает рентабельность 23,76%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа GVA (-3,32%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. Долговая нагрузка GVA значительно выше: D/E 2,30 vs 0,55 у TTEK. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль.
| Показатель | GVA | TTEK | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | -34,04 | 21,22 | |
| P/B | 7,46 | 4,94 | |
| P/S | 1,13 | 1,81 | |
| PEG | 0,17 | 0,20 | |
| EV/EBITDA | 34,03 | 14,98 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | -16,01% | 23,76% | |
| ROA | -3,45% | 9,94% | |
| Валовая маржа | 15,64% | 18,78% | |
| Операц. маржа | 5,96% | 11,88% | |
| Чистая маржа | -3,32% | 8,60% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 2,30 | 0,55 | |
| Текущая ликв. | 1,01 | 1,18 | |
| Быстрая ликв. | 0,94 | 1,18 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0,41% | 0,75% | |
| Коэфф. выплат | -13,78% | 15,94% | |
| EPS | -$3,77 | $1,69 | |
| Балансовая стоим. | $18,41 | $7,18 | |
Технический анализ
Техническая картина в пользу TTEK: скоринг 62/100 vs 45/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: GVA — 51,1, TTEK — 69,5. Обе акции находятся в одной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: TTEK выше на 17,4%, GVA — ниже на -5,2%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. ADX: GVA — 27,4 (выраженный тренд), TTEK — 28,7 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета TTEK — 0,36, GVA — 0,89. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) GVA составляет 4,2%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | GVA | TTEK | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 51,14 | 69,55 | |
| Stochastic %K | 97,86 | 99,02 | |
| CCI (20) | 104,88 | 136,07 | |
| MFI | 45,22 | 55,19 | |
| Williams %R | -2,14 | -0,98 | |
| MACD гистограмма | 1,04 | 0,24 | |
| Momentum (10) | 3,85 | 3,73 | |
| Тренд | |||
| ADX | 27,43 | 28,69 | |
| Цена vs EMA 9 | +3,93% | +4,23% | |
| Цена vs EMA 20 | +2,14% | +8,11% | |
| Цена vs SMA 50 | -5,18% | +17,45% | |
| Цена vs SMA 200 | +3,25% | +8,49% | |
| Объём | |||
| CMF | -0,10 | -0,06 | |
| Volume Ratio | 92,30 | 61,53 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,89 | 0,36 | |
| ATR % | 4,22% | 3,18% | |
| Sharpe (1г) | 0,77 | -0,09 | |
| RS Rating | 67,00 | 28,00 | |
| 52w от хая | -20,74 | -17,85 | |
| BB ширина | 10,22 | 18,80 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: GVA генерирует 4,42 млрд $, TTEK — 5,44 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: GVA — +10,40%, TTEK — +4,70%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. Чистая прибыль: GVA — 193 млн $, TTEK — 247,72 млн $. TTEK генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): GVA — 330,65 млн $, TTEK — 439,05 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | GVA | TTEK | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 4,42 млрд $ | 5,44 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | +10.40% | +4.70% | |
| Чистая прибыль | 193 млн $ | 247,72 млн $ | |
| Рост прибыли (г/г) | +52.80% | -25.70% | |
| EPS (TTM) | $4,42 | $0,94 | |
| Операц. Cash Flow | 468,92 млн $ | 457,69 млн $ | |
| Free Cash Flow | 330,65 млн $ | 439,05 млн $ |
Дивиденды
Дивидендная доходность: GVA платит 0,41%, TTEK — 0,75%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. Стаж непрерывных выплат: GVA — 13 лет, TTEK — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат.
| Показатель | GVA | TTEK | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 0,41% | 0,75% | |
| Годовые дивиденды | $0,26 | $0,21 | |
| Коэфф. выплат | -13,78% | 15,94% | |
| Лет выплат | 13 | 13 | |
| CAGR дивидендов (5л) | -12,94% | -22,96% |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет GVA показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+9,16%), TTEK — в июле (+6,00%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: GVA — июль (-3,00%), TTEK — декабрь (-3,74%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, март, декабрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: май, июнь, октябрь, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у TTEK: +18,31% против +13,99%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Granite Construction Incorporated или Tetra Tech, Inc.?
У кого выше рентабельность — GVA или TTEK?
Какие дивиденды у Granite Construction Incorporated и Tetra Tech, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Granite Construction Incorporated или Tetra Tech, Inc.?
Какая акция лучше по технике — GVA или TTEK?
Что лучше купить — GVA или TTEK?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 08.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией