Сравнение GVA vs ROAD

Тикер 1

Тикер 2

GVA31

8ROAD

Granite Construction Incorporated (GVA) и Construction Partners, Inc. (ROAD) представляют одну индустрию — «Строительные материалы». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. GVA торгуется с P/E 30.77, тогда как ROAD — с P/E 49.54. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. По ROE лидирует GVA (16.70% vs 13.68%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа ROAD — 3.90%, у GVA — 3.99%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. GVA выплачивает дивиденды с доходностью 0.40% годовых, тогда как ROAD дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. GVA набирает 30 из 100 по техническому скорингу, ROAD — 23 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. В общем зачёте GVA уверенно лидирует со счётом 31:8. Перевес виден как в фундаментальных, так и в технических метриках.

Granite Construction Incorporated

GVANYSE

127,63 $-3,11 $ (-2,38%)

Промышленность · Строительные материалы

Капитализация: 5,58 млрд $

ETP Rank6.3

Стоимость

5.0

Качество

4.7

Рост

8.6

Техника

7.0

Дивиденды

6.4

Прогнозы

7.0

Сезонность

7.0

Construction Partners, Inc.

ROADNASDAQ

111,41 $-1,11 $ (-0,99%)

Промышленность · Строительные материалы

Капитализация: 6,30 млрд $

ETP Rank5.5

Стоимость

3.6

Качество

4.6

Рост

10.0

Техника

4.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.0

Сезонность

8.0

Динамика цен

GVAROAD

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу GVA — P/E 30.77 vs 49.54 у ROAD. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. По соотношению цены к выручке (P/S) GVA оценён ниже: 1.23 против 1.95. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. EV/EBITDA GVA — 14.14, у ROAD — 18.33. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE GVA — 16.70%, у ROAD — 13.68%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. ROAD удерживает чистую маржу на уровне 3.90%, опережая GVA (3.99%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у GVA — 1.32, у ROAD — 1.88. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

GVAROAD

Показатель	GVA	ROAD
Мультипликаторы оценки
P/E	30.77	49.54
P/B	5.51	6.42
P/S	1.23	1.95
PEG	0.62	0.01
EV/EBITDA	14.14	18.33
Рентабельность
ROE	16.70%	13.68%
ROA	4.89%	3.69%
Валовая маржа	15.90%	15.74%
Операц. маржа	5.97%	8.58%
Чистая маржа	3.99%	3.90%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	1.32	1.88
Текущая ликв.	1.09	1.53
Быстрая ликв.	0.97	1.21
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.40%	0.00%
Коэфф. выплат	12.28%	0.00%
EPS	$4.25	$2.27
Балансовая стоим.	$24.83	$17.51

Технический анализ

Техническая картина в пользу GVA: скоринг 30/100 vs 23/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: GVA — 40.4, ROAD — 41.0. Обе акции находятся в одной зоне. GVA торгуется выше SMA 50 (0.0%), тогда как ROAD ниже этой средней (-5.7%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. GVA выше SMA 200 (+9.0%), ROAD — ниже (-5.3%). Долгосрочный тренд в пользу GVA. ADX: GVA — 23.7 (слабый тренд), ROAD — 19.0 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета GVA — 1.02, ROAD — 1.67. ROAD значительно волатильнее рынка, что увеличивает как потенциал прибыли, так и риски. Дневная волатильность (ATR%) ROAD составляет 6.1%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

GVAROAD

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	GVA	ROAD
Осцилляторы
RSI (14)	40.39	41.04
Stochastic %K	0.43	8.38
CCI (20)	-76.07	-121.78
MFI	22.57	50.43
Williams %R	-99.57	-91.62
MACD гистограмма	-1.63	-2.46
Momentum (10)	-13.60	-22.43
Тренд
ADX	23.67	19.01
Цена vs EMA 9	-5.18%	-6.80%
Цена vs EMA 20	-4.95%	-8.54%
Цена vs SMA 50	+0.02%	-5.74%
Цена vs SMA 200	+9.02%	-5.31%
Объём
CMF	-0.15	-0.30
Volume Ratio	74.02	114.76
Волатильность и статистика
Beta	1.02	1.67
ATR %	3.22%	6.11%
Sharpe (1г)	1.44	0.34
RS Rating	81.00	51.00
52w от хая	-11.98	-26.22
BB ширина	20.41	25.63

Финансовая отчётность

По объёму выручки: GVA генерирует 4,42 млрд $, ROAD — 2,81 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: GVA — 193 млн $, ROAD — 101,77 млн $. GVA генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): GVA — 330,65 млн $, ROAD — 153,37 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	GVA	ROAD
Выручка	4,42 млрд $	2,81 млрд $
Чистая прибыль	193 млн $	101,77 млн $
EPS (TTM)	$4.42	$1.85
Операц. Cash Flow	468,92 млн $	291,30 млн $
Free Cash Flow	330,65 млн $	153,37 млн $

Дивиденды

Дивидендная политика различается кардинально: GVA обеспечивает 0.40% годовой доходности, ROAD реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. GVA выплачивает дивиденды 14 лет подряд, тогда как ROAD не имеет дивидендной истории.

Показатель	GVA	ROAD
Див. доходность	0.40%	—
Годовые дивиденды	$0.13	—
Коэфф. выплат	12.28%	—
Лет выплат	14.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	-24.21%	—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет GVA показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+9.16%), ROAD — в августе (+12.64%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: GVA — март (-1.58%), ROAD — декабрь (-4.50%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: декабрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, май, июнь, октябрь, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у ROAD: +36.93% против +14.89%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

GVA

+1.9

-0.8

-1.6

-0.4

+2.4

+3.6

-1.4

+0.2

+0.6

+2.1

+9.2

-0.8

ROAD

+2.7

+1.2

+0.3

+3.3

+3.8

+2.1

+3.1

+12.6

+1.8

+3.7

+6.8

-4.5

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Granite Construction Incorporated или Construction Partners, Inc.?

Мультипликатор P/E у Granite Construction Incorporated ниже (30.77 vs 49.54), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — GVA или ROAD?

Рентабельность собственного капитала (ROE): GVA — 16.70%, ROAD — 13.68%. Преимущество у GVA.

Какие дивиденды у Granite Construction Incorporated и Construction Partners, Inc.?

Granite Construction Incorporated выплачивает дивиденды с доходностью 0.40%. Construction Partners, Inc. дивиденды не платит, направляя прибыль на развитие бизнеса.

Какая компания крупнее по выручке — Granite Construction Incorporated или Construction Partners, Inc.?

Выручка GVA за TTM — 4,42 млрд $, ROAD — 2,81 млрд $. GVA генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — GVA или ROAD?

Чистая маржа GVA — 3.99%, ROAD — 3.90%. По маржинальности компании близки.

Какая акция лучше по технике — GVA или ROAD?

Технический скоринг: GVA — 30/100, ROAD — 23/100. GVA имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — GVA или ROAD?

Однозначного ответа нет. Счёт 31:8 в пользу GVA по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией