Фондовые рынки

Криптовалюты

Сервисы

Калькуляторы

Прочее

Конвертер валют

Сравнение GS vs TW

Тикер 1

Тикер 2

GS21

24TW

GS против TW — два эмитента индустрии «Брокеры и инвестбанки», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. По капитализации GS крупнее в 13,8× (304,39 млрд $ vs 22,13 млрд $). По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует GS с P/E 15,84 (у TW — 24,43). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. Рентабельность капитала GS составляет 16,97%, что превышает показатель TW (13,78%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности TW впереди: 40,66% против 17,78% у GS. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. Дивидендная доходность GS составляет 1,64%, у TW — 0,51%. Обе компании вознаграждают акционеров выплатами, но с разной щедростью. TW набирает 70 из 100 по техническому скорингу, GS — 30 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Сравнение заканчивается со счётом 21:24 — практически равный результат. Обе компании имеют свои преимущества, и однозначного фаворита нет.

The Goldman Sachs Group, Inc.

GSNYSE

$1031,82-$7,79 (-0,75%)

Финансы · Брокеры и инвестбанки

Капитализация: 304,39 млрд $

ETP Rank6.3

Стоимость

6.8

Качество

4.6

Рост

6.8

Техника

7.0

Дивиденды

7.5

Прогнозы

6.0

Сезонность

7.0

Tradeweb Markets Inc.

TWNASDAQ

$103,94+$1,32 (+1,28%)

Финансы · Брокеры и инвестбанки

Капитализация: 22,13 млрд $

ETP Rank6.9

Стоимость

5.2

Качество

8.2

Рост

9.0

Техника

4.0

Дивиденды

6.8

Прогнозы

8.0

Сезонность

5.0

Динамика цен

GSTW

Фундаментальный анализ

Если ориентироваться на P/E, GS выглядит привлекательнее: 15,84 против 24,43. Разница невелика — обе акции оценены сопоставимо. По соотношению цены к выручке (P/S) GS оценён ниже: 2,60 против 9,90. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) GS дешевле: 2,54 против 3,29. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA TW оценён ниже: 13,16 vs 17,75. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. GS демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 16,97% против 13,78% у TW. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: TW — 40,66%, GS — 17,78%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. GS несёт высокую долговую нагрузку — D/E 3,57, тогда как TW практически без долга (D/E 0,02). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски. Коэффициент текущей ликвидности GS ниже 1 (0,97), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

GSTW

Показатель	GS	TW
Мультипликаторы оценки
P/E	15,84	24,43
P/B	2,54	3,29
P/S	2,60	9,90
PEG	0,37	0,41
EV/EBITDA	17,75	13,16
Рентабельность
ROE	16,97%	13,78%
ROA	0,99%	10,87%
Валовая маржа	57,29%	68,14%
Операц. маржа	24,81%	44,13%
Чистая маржа	17,78%	40,66%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	3,57	0,02
Текущая ликв.	0,97	6,05
Быстрая ликв.	0,97	6,05
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	1,64%	0,51%
Коэфф. выплат	29,23%	12,33%
EPS	$69,89	$4,22
Балансовая стоим.	$409,00	$34,54

Технический анализ

Техническая картина в пользу TW: скоринг 70/100 vs 30/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: GS — 48,6, TW — 53,0. Обе акции находятся в одной зоне. TW торгуется выше SMA 50 (2,7%), тогда как GS ниже этой средней (-1,4%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. GS выше SMA 200 (+12,6%), TW — ниже (-5,8%). Долгосрочный тренд в пользу GS. Сила тренда по ADX: GS — 13,9 (нет тренда), TW — 12,4 (нет тренда). Волатильность: бета TW — -0,21, GS — 1,60. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) TW составляет 3,4%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

GSTW

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	GS	TW
Осцилляторы
RSI (14)	48,58	53,01
Stochastic %K	48,12	57,59
CCI (20)	-50,52	88,54
MFI	41,37	66,42
Williams %R	-51,88	-42,41
MACD гистограмма	-2,40	0,25
Momentum (10)	-21,62	2,79
Тренд
ADX	13,92	12,41
Цена vs EMA 9	-0,12%	+0,72%
Цена vs EMA 20	-0,70%	+1,40%
Цена vs SMA 50	-1,41%	+2,70%
Цена vs SMA 200	+12,59%	-5,83%
Объём
CMF	-0,01	0,11
Volume Ratio	53,10	45,05
Волатильность и статистика
Beta	1,60	-0,21
ATR %	3,40%	3,41%
Sharpe (1г)	1,17	-0,99
RS Rating	76,00	12,00
52w от хая	-9,91	-26,34
BB ширина	14,89	9,41

Финансовая отчётность

По объёму выручки: GS генерирует 125,10 млрд $, TW — 2,05 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: TW — +18,90%, GS — -1,40%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. Чистая прибыль: GS — 17,18 млрд $, TW — 812,79 млн $. GS генерирует больше чистой прибыли. FCF: GS генерирует -47,22 млрд $, TW — 1,13 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	GS	TW
Выручка	125,10 млрд $	2,05 млрд $
Рост выручки (г/г)	-1.40%	+18.90%
Чистая прибыль	17,18 млрд $	812,79 млн $
Рост прибыли (г/г)	+20.30%	+62.10%
EPS (TTM)	$51,95	$3,81
Операц. Cash Flow	-45,15 млрд $	1,17 млрд $
Free Cash Flow	-47,22 млрд $	1,13 млрд $

Дивиденды

Дивидендная доходность: GS платит 1,64%, TW — 0,51%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. GS платит дивиденды 13 лет подряд, TW — 8. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Темп роста дивидендов за 5 лет (CAGR): GS — +16,59%, TW — +5,59%. Растущие дивиденды — признак уверенности менеджмента в будущих денежных потоках. Коэффициент выплат (Payout Ratio): GS — 29,23%, TW — 12,33%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	GS	TW
Див. доходность	1,64%	0,51%
Годовые дивиденды	$14,00	$0,42
Коэфф. выплат	29,23%	12,33%
Лет выплат	13	8
CAGR дивидендов (5л)	16,59%	5,59%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет GS показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+6,73%), TW — в ноябре (+6,85%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для GS — март (-4,42%), для TW — сентябрь (-6,64%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: май, июль, октябрь, ноябрь, декабрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у GS: +18,80% против +17,91%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

+1,6

-1,9

-4,4

+3,8

+1,7

+1,0

+4,7

+1,4

-1,4

+3,7

+6,7

+2,0

-0,1

+6,7

+0,2

-0,2

+3,9

-1,1

+3,6

+0,3

-6,6

+2,8

+6,8

+1,5

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — The Goldman Sachs Group, Inc. или Tradeweb Markets Inc.?

Мультипликатор P/E у The Goldman Sachs Group, Inc. ниже (15,84 vs 24,43), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — GS или TW?

ROE GS — 16,97%, TW — 13,78%. GS демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у The Goldman Sachs Group, Inc. и Tradeweb Markets Inc.?

Обе компании платят дивиденды. Доходность GS — 1,64%, TW — 0,51%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — The Goldman Sachs Group, Inc. или Tradeweb Markets Inc.?

По объёму выручки: GS — 125,10 млрд $, TW — 2,05 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — GS или TW?

Чистая маржа GS — 17,78%, TW — 40,66%. TW оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — GS или TW?

Технический скоринг: GS — 30/100, TW — 70/100. TW имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — GS или TW?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 49 метрик GS выигрывает 21, TW — 24. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 10.08.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией