Фондовые рынки

Криптовалюты

Сервисы

Калькуляторы

Сравнение GS vs LPLA

Тикер 1

Тикер 2

GS21

24LPLA

GS против LPLA — два эмитента индустрии «Брокеры и инвестбанки», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. По капитализации GS крупнее в 10,3× (306,64 млрд $ vs 29,65 млрд $). По мультипликатору P/E GS оценён рынком дешевле: 15,84 против 29,44 у LPLA. Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. LPLA демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 18,45% против 16,97% у GS. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: GS — 17,78%, LPLA — 5,13%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. Дивидендная доходность GS составляет 1,64%, у LPLA — 0,32%. Обе компании вознаграждают акционеров выплатами, но с разной щедростью. LPLA набирает 72 из 100 по техническому скорингу, GS — 43 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Сравнение заканчивается со счётом 21:24 — практически равный результат. Обе компании имеют свои преимущества, и однозначного фаворита нет.

The Goldman Sachs Group, Inc.

GSNYSE

$1039,42-$3,21 (-0,31%)

Финансы · Брокеры и инвестбанки

Капитализация: 306,64 млрд $

ETP Rank5.2

Стоимость

6.3

Качество

4.6

Рост

6.8

Техника

7.0

Дивиденды

7.5

Прогнозы

6.0

Сезонность

7.0

LPL Financial Holdings Inc.

LPLANASDAQ

$370,67-$4,29 (-1,14%)

Финансы · Брокеры и инвестбанки

Капитализация: 29,65 млрд $

ETP Rank6.8

Стоимость

5.2

Качество

7.6

Рост

7.2

Техника

7.0

Дивиденды

5.8

Прогнозы

7.0

Сезонность

7.0

Динамика цен

GSLPLA

Фундаментальный анализ

По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует GS с P/E 15,84 (у LPLA — 29,44). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По соотношению цены к выручке (P/S) LPLA оценён ниже: 1,51 против 2,60. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) GS дешевле: 2,54 против 5,15. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA LPLA оценён ниже: 13,27 vs 27,43. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала LPLA составляет 18,45%, что превышает показатель GS (16,97%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности GS впереди: 17,78% против 5,13% у LPLA. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: GS — 6,04, LPLA — 1,30. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности GS ниже 1 (0,83), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

GSLPLA

Показатель	GS	LPLA
Мультипликаторы оценки
P/E	15,84	29,44
P/B	2,54	5,15
P/S	2,60	1,51
PEG	0,37	-2,03
EV/EBITDA	27,43	13,27
Рентабельность
ROE	16,97%	18,45%
ROA	0,99%	5,09%
Валовая маржа	57,29%	25,19%
Операц. маржа	24,81%	10,70%
Чистая маржа	17,78%	5,13%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	6,04	1,30
Текущая ликв.	0,83	2,46
Быстрая ликв.	0,83	2,46
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	1,64%	0,32%
Коэфф. выплат	29,23%	9,54%
EPS	$69,89	$12,59
Балансовая стоим.	$409,00	$72,00

Технический анализ

Техническая картина в пользу LPLA: скоринг 72/100 vs 43/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: GS — 48,8, LPLA — 70,1. GS в зоне нейтральная зона, а LPLA — зона перекупленности, что может создать расхождение в краткосрочной динамике. LPLA торгуется выше SMA 50 (16,2%), тогда как GS ниже этой средней (-1,4%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. Сила тренда по ADX: GS — 11,5 (нет тренда), LPLA — 39,7 (выраженный тренд). Волатильность: бета LPLA — 0,82, GS — 1,59. Оба значения в приемлемом диапазоне.

GSLPLA

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	GS	LPLA
Осцилляторы
RSI (14)	48,76	70,06
Stochastic %K	62,14	84,00
CCI (20)	-30,53	90,10
MFI	43,02	75,31
Williams %R	-37,86	-16,00
MACD гистограмма	-0,36	1,04
Momentum (10)	21,04	16,97
Тренд
ADX	11,48	39,74
Цена vs EMA 9	+0,02%	+1,21%
Цена vs EMA 20	-0,38%	+5,17%
Цена vs SMA 50	-1,43%	+16,19%
Цена vs SMA 200	+11,74%	+11,92%
Объём
CMF	-0,17	0,07
Volume Ratio	101,17	57,80
Волатильность и статистика
Beta	1,59	0,82
ATR %	2,89%	2,54%
Sharpe (1г)	1,05	0,16
RS Rating	75,00	41,00
52w от хая	-9,93	-7,37
BB ширина	9,47	20,55

Финансовая отчётность

По объёму выручки: GS генерирует 125,10 млрд $, LPLA — 16,99 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: LPLA — +37,20%, GS — -1,40%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. Чистая прибыль: GS — 17,18 млрд $, LPLA — 863,02 млн $. GS генерирует больше чистой прибыли. FCF: GS генерирует -47,22 млрд $, LPLA — -993,42 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	GS	LPLA
Выручка	125,10 млрд $	16,99 млрд $
Рост выручки (г/г)	-1.40%	+37.20%
Чистая прибыль	17,18 млрд $	863,02 млн $
Рост прибыли (г/г)	+20.30%	-18.50%
EPS (TTM)	$51,95	$10,97
Операц. Cash Flow	-45,15 млрд $	-423,04 млн $
Free Cash Flow	-47,22 млрд $	-993,42 млн $

Дивиденды

Дивидендная доходность: GS платит 1,64%, LPLA — 0,32%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. GS платит дивиденды 13 лет подряд, LPLA — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): GS — 29,23%, LPLA — 9,54%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	GS	LPLA
Див. доходность	1,64%	0,32%
Годовые дивиденды	$14,00	$0,90
Коэфф. выплат	29,23%	9,54%
Лет выплат	13	13
CAGR дивидендов (5л)	16,59%	-2,09%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет GS показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+6,73%), LPLA — в ноябре (+6,06%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для GS — март (-4,42%), для LPLA — март (-4,22%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, март. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Суммарная сезонная доходность за год выше у LPLA: +26,30% против +18,80%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

+1,6

-1,9

-4,4

+3,8

+1,7

+1,0

+4,7

+1,4

-1,4

+3,7

+6,7

+2,0

LPLA

+3,2

-1,7

-4,2

+5,7

+3,7

-1,3

+5,4

+2,7

+1,3

+5,8

+6,1

-0,3

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — The Goldman Sachs Group, Inc. или LPL Financial Holdings Inc.?

Мультипликатор P/E у The Goldman Sachs Group, Inc. ниже (15,84 vs 29,44), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — GS или LPLA?

ROE GS — 16,97%, LPLA — 18,45%. LPLA демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у The Goldman Sachs Group, Inc. и LPL Financial Holdings Inc.?

Обе компании платят дивиденды. Доходность GS — 1,64%, LPLA — 0,32%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — The Goldman Sachs Group, Inc. или LPL Financial Holdings Inc.?

По объёму выручки: GS — 125,10 млрд $, LPLA — 16,99 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — GS или LPLA?

Чистая маржа GS — 17,78%, LPLA — 5,13%. GS оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — GS или LPLA?

Технический скоринг: GS — 43/100, LPLA — 72/100. LPLA имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — GS или LPLA?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 49 метрик GS выигрывает 21, LPLA — 24. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 17.08.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией