Сравнение GRMN vs TRMB
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Стоимостная оценка в пользу TRMB — P/E 30,99 vs 31,89 у GRMN. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. Мультипликатор P/S также в пользу TRMB: 3,76 vs 7,82 у GRMN. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) TRMB дешевле: 2,48 против 6,64. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA TRMB оценён ниже: 18,39 vs 23,95. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала GRMN составляет 21,00%, что превышает показатель TRMB (7,95%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности GRMN впереди: 24,47% против 12,37% у TRMB. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: GRMN — 0,02, TRMB — 0,25. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.
| Показатель | GRMN | TRMB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 31,89 | 30,99 | |
| P/B | 6,64 | 2,48 | |
| P/S | 7,82 | 3,76 | |
| PEG | 1,64 | -0,45 | |
| EV/EBITDA | 23,95 | 18,39 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 21,00% | 7,95% | |
| ROA | 16,43% | 5,07% | |
| Валовая маржа | 60,08% | 68,06% | |
| Операц. маржа | 27,61% | 17,82% | |
| Чистая маржа | 24,47% | 12,37% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0,02 | 0,25 | |
| Текущая ликв. | 3,03 | 1,01 | |
| Быстрая ликв. | 2,08 | 0,88 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 1,21% | 0,00% | |
| Коэфф. выплат | 38,47% | 0,00% | |
| EPS | $9,74 | $1,95 | |
| Балансовая стоим. | $46,82 | $24,04 | |
Технический анализ
По технике ситуация паритетная: 74/100 и 72/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. Осциллятор RSI у GRMN составляет 77,9 (зона перекупленности), у TRMB — 64,7 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: GRMN на 24,5%, TRMB на 11,4%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. GRMN выше SMA 200 (+34,4%), TRMB — ниже (-11,4%). Долгосрочный тренд в пользу GRMN. Сила тренда по ADX: GRMN — 39,0 (выраженный тренд), TRMB — 20,9 (слабый тренд). GRMN менее волатилен — бета 0,94 против 1,21 у TRMB. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) TRMB составляет 3,4%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | GRMN | TRMB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 77,89 | 64,70 | |
| Stochastic %K | 97,65 | 94,77 | |
| CCI (20) | 105,85 | 100,53 | |
| MFI | 66,24 | 78,62 | |
| Williams %R | -2,35 | -5,23 | |
| MACD гистограмма | 5,11 | 0,55 | |
| Momentum (10) | 67,86 | 6,60 | |
| Тренд | |||
| ADX | 39,02 | 20,92 | |
| Цена vs EMA 9 | +5,78% | +2,96% | |
| Цена vs EMA 20 | +12,69% | +6,29% | |
| Цена vs SMA 50 | +24,53% | +11,45% | |
| Цена vs SMA 200 | +34,38% | -11,36% | |
| Объём | |||
| CMF | 0,07 | 0,11 | |
| Volume Ratio | 85,22 | 90,16 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,94 | 1,21 | |
| ATR % | 3,13% | 3,35% | |
| Sharpe (1г) | 0,97 | -1,10 | |
| RS Rating | 71,00 | 10,00 | |
| 52w от хая | -0,58 | -31,99 | |
| BB ширина | 42,99 | 23,22 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): GRMN — 7,25 млрд $, TRMB — 3,59 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу GRMN: +15,10% г/г vs -2,60%. TRMB показывает снижение, что может быть тревожным сигналом. Чистая прибыль: GRMN — 1,66 млрд $, TRMB — 424 млн $. GRMN генерирует больше чистой прибыли. FCF: GRMN генерирует 1,36 млрд $, TRMB — 133,20 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | GRMN | TRMB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 7,25 млрд $ | 3,59 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | +15.10% | -2.60% | |
| Чистая прибыль | 1,66 млрд $ | 424 млн $ | |
| Рост прибыли (г/г) | +17.90% | -71.80% | |
| EPS (TTM) | $8,65 | $1,77 | |
| Операц. Cash Flow | 1,63 млрд $ | 386,20 млн $ | |
| Free Cash Flow | 1,36 млрд $ | 133,20 млн $ |
Дивиденды
GRMN выплачивает дивиденды с доходностью 1,21% годовых, тогда как TRMB дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. GRMN выплачивает дивиденды 14 лет подряд, тогда как TRMB не имеет дивидендной истории.
| Показатель | GRMN | TRMB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 1,21% | — | |
| Годовые дивиденды | $1,05 | — | |
| Коэфф. выплат | 38,47% | — | |
| Лет выплат | 14 | 0 | |
| CAGR дивидендов (5л) | -18,16% | — |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность GRMN приходится на июле (+6,32%), а TRMB — на ноябре (+5,87%). Слабые месяцы: для GRMN — сентябрь (-1,84%), для TRMB — март (-2,46%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, сентябрь, декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: июль, август, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у GRMN: +17,81% против +13,96%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Garmin Ltd. или Trimble Inc.?
У кого выше рентабельность — GRMN или TRMB?
Какие дивиденды у Garmin Ltd. и Trimble Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Garmin Ltd. или Trimble Inc.?
У кого выше маржинальность — GRMN или TRMB?
Какая акция лучше по технике — GRMN или TRMB?
Что лучше купить — GRMN или TRMB?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 09.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией