Сравнение GPK vs SW
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует GPK с P/E 10.66 (у SW — 52.73). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. Мультипликатор P/S также в пользу GPK: 0.34 vs 0.62 у SW. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. EV/EBITDA GPK — 6.97, у SW — 7.90. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE GPK — 8.38%, у SW — 2.08%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. GPK удерживает чистую маржу на уровне 3.17%, опережая SW (1.22%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у GPK — 1.77, у SW — 0.79. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.
| Показатель | GPK | SW | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 10.66 | 52.73 | |
| P/B | 0.90 | 1.11 | |
| P/S | 0.34 | 0.62 | |
| PEG | -0.20 | -1.24 | |
| EV/EBITDA | 6.97 | 7.90 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 8.38% | 2.08% | |
| ROA | 2.34% | 0.84% | |
| Валовая маржа | 16.94% | 18.36% | |
| Операц. маржа | 8.27% | 4.80% | |
| Чистая маржа | 3.17% | 1.22% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.77 | 0.79 | |
| Текущая ликв. | 1.41 | 1.44 | |
| Быстрая ликв. | 0.59 | 0.95 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 4.47% | 4.75% | |
| Коэфф. выплат | 47.45% | 239.18% | |
| EPS | $0.92 | $0.70 | |
| Балансовая стоим. | $10.94 | $33.30 | |
Технический анализ
По техническому скорингу GPK сильнее: 26/100 против 20/100 у SW. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у GPK составляет 48.3 (нейтральная зона), у SW — 40.0 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. GPK торгуется выше SMA 50 (1.1%), тогда как SW ниже этой средней (-7.1%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. ADX: GPK — 12.7 (нет тренда), SW — 28.6 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. GPK менее волатилен — бета 0.97 против 1.28 у SW. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) GPK составляет 4.8%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | GPK | SW | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 48.32 | 39.96 | |
| Stochastic %K | 25.67 | 22.32 | |
| CCI (20) | -44.02 | -148.74 | |
| MFI | 54.30 | 49.03 | |
| Williams %R | -74.33 | -77.68 | |
| MACD гистограмма | -0.06 | -0.42 | |
| Momentum (10) | -1.36 | -4.76 | |
| Тренд | |||
| ADX | 12.65 | 28.64 | |
| Цена vs EMA 9 | -0.51% | -3.11% | |
| Цена vs EMA 20 | -0.95% | -5.52% | |
| Цена vs SMA 50 | +1.10% | -7.11% | |
| Цена vs SMA 200 | -34.79% | -9.90% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.14 | -0.22 | |
| Volume Ratio | 64.85 | 93.31 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.97 | 1.28 | |
| ATR % | 4.84% | 4.26% | |
| Sharpe (1г) | -2.00 | -0.42 | |
| RS Rating | 2.00 | 20.00 | |
| 52w от хая | -58.59 | -28.90 | |
| BB ширина | 21.42 | 16.68 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): GPK — 8,62 млрд $, SW — 31,18 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: GPK — 444 млн $, SW — 699 млн $. SW генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): GPK — -81 млн $, SW — 1,20 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | GPK | SW | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 8,62 млрд $ | 31,18 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 444 млн $ | 699 млн $ | |
| EPS (TTM) | $1.49 | $1.34 | |
| Операц. Cash Flow | 854 млн $ | 3,39 млрд $ | |
| Free Cash Flow | -81 млн $ | 1,20 млрд $ |
Дивиденды
GPK и SW — дивидендные акции. Доходность: GPK — 4.47%, SW — 4.75%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. Стаж непрерывных выплат: GPK — 12 лет, SW — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): GPK — 47.45%, SW — 239.18%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.
| Показатель | GPK | SW | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 4.47% | 4.75% | |
| Годовые дивиденды | $0.11 | $0.90 | |
| Коэфф. выплат | 47.45% | 239.18% | |
| Лет выплат | 12.00% | 13.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -18.18% | -8.16% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность GPK приходится на июле (+3.74%), а SW — на мае (+5.04%). Наименее удачные месяцы: GPK — октябрь (-2.36%), SW — октябрь (-4.22%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, июнь, сентябрь, октябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: май, июль, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у SW: +7.36% против +0.52%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Graphic Packaging Holding Company или Smurfit Westrock Plc?
У кого выше рентабельность — GPK или SW?
Какие дивиденды у Graphic Packaging Holding Company и Smurfit Westrock Plc?
Какая компания крупнее по выручке — Graphic Packaging Holding Company или Smurfit Westrock Plc?
У кого выше маржинальность — GPK или SW?
Какая акция лучше по технике — GPK или SW?
Что лучше купить — GPK или SW?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией