Сравнение GMKN vs SELG
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Убыточность SELG (P/E -5.61) делает прямое сравнение по этому мультипликатору невозможным. GMKN показывает P/E 13.88. Рекомендуется анализировать P/S и свободный денежный поток. По P/S (цена/выручка) SELG дешевле: 0.51 против 1.99. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B GMKN — 2.57, у SELG — 4.19. EV/EBITDA SELG — 4.20, у GMKN — 6.35. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE SELG отрицательный (-95.46%), что говорит об убыточности. GMKN генерирует прибыль с ROE 19.65%. По этому критерию преимущество однозначно. SELG убыточен — чистая маржа -11.54%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у GMKN — 1.32, у SELG — 19.05. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности SELG ниже 1 (0.91), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | GMKN | SELG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 13.88 | -5.61 | |
| P/B | 2.57 | 4.19 | |
| P/S | 1.99 | 0.51 | |
| PEG | -1.70 | — | |
| EV/EBITDA | 6.35 | 4.20 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 19.65% | -95.46% | |
| ROA | 8.45% | -4.76% | |
| Валовая маржа | 44.83% | 41.10% | |
| Операц. маржа | 28.83% | 22.66% | |
| Чистая маржа | 18.02% | -11.54% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.32 | 19.05 | |
| Текущая ликв. | 1.17 | 0.91 | |
| Быстрая ликв. | 0.58 | 0.25 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | — | — | |
| Коэфф. выплат | 108.69% | — | |
| EPS | $10.73 | $-7.71 | |
| Балансовая стоим. | $57.92 | $10.33 | |
Технический анализ
SELG набирает 48 из 100 по техническому скорингу, GMKN — 33 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): GMKN — 41.5 (нейтральная зона), SELG — 48.9 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции ниже SMA 50: GMKN на -6.5%, SELG на -4.0%. Это медвежий краткосрочный сигнал. ADX: GMKN — 35.2 (выраженный тренд), SELG — 10.9 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете SELG стабильнее (0.80 vs 0.95). Дневная волатильность (ATR%) SELG составляет 3.2%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | GMKN | SELG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 41.52 | 48.85 | |
| Stochastic %K | 56.49 | 75.44 | |
| CCI (20) | -59.55 | -2.99 | |
| MFI | 53.90 | 54.37 | |
| Williams %R | -43.51 | -24.56 | |
| MACD гистограмма | 0.20 | 0.28 | |
| Momentum (10) | -0.18 | 1.01 | |
| Тренд | |||
| ADX | 35.19 | 10.95 | |
| Цена vs EMA 9 | -0.51% | +1.16% | |
| Цена vs EMA 20 | -1.92% | +0.52% | |
| Цена vs SMA 50 | -6.45% | -4.04% | |
| Цена vs SMA 200 | -7.66% | -1.23% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.13 | 0.03 | |
| Volume Ratio | 84.56 | 23.82 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.95 | 0.80 | |
| ATR % | 2.99% | 3.16% | |
| Sharpe (1г) | 0.29 | 0.21 | |
| RS Rating | 86.00 | 69.00 | |
| 52w от хая | -25.64 | -28.56 | |
| BB ширина | 12.05 | 10.67 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): GMKN — 1,15 трлн ₽, SELG — 87,85 млрд ₽. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. SELG растёт быстрее по выручке: +36.27% год к году против -1.06% у GMKN. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. По чистой прибыли ситуация полярная: GMKN зарабатывает 206,67 млрд ₽, а SELG фиксирует убыток (-10,14 млрд ₽). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. Свободный денежный поток (FCF): GMKN — 285,49 млрд ₽, SELG — -36,06 млрд ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | GMKN | SELG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 1,15 трлн ₽ | 87,85 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | -1.06% | +36.27% | |
| Чистая прибыль | 206,67 млрд ₽ | -10,14 млрд ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | -21.63% | — | — |
| EPS (TTM) | $10.73 | $-7.71 | |
| Операц. Cash Flow | 497,77 млрд ₽ | -24,30 млрд ₽ | |
| Free Cash Flow | 285,49 млрд ₽ | -36,06 млрд ₽ |
Дивиденды
Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль. Стаж непрерывных выплат: GMKN — 15 лет, SELG — 6 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат.
| Показатель | GMKN | SELG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | $9.15 | $6.00 | |
| Коэфф. выплат | 108.69% | — | |
| Лет выплат | 15.00% | 6.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -7.94% | 50.39% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для GMKN — декабре (+4.57%), для SELG — июле (+7.25%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: GMKN — март (-3.72%), SELG — май (-3.20%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: май, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: апрель, июль. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у SELG: +21.52% против +3.03%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Норильский никель или Селигдар?
У кого выше рентабельность — GMKN или SELG?
Какие дивиденды у Норильский никель и Селигдар?
Какая компания крупнее по выручке — Норильский никель или Селигдар?
Какая акция лучше по технике — GMKN или SELG?
Что лучше купить — GMKN или SELG?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией