Сравнение GMED vs ISRG

Тикер 1

Тикер 2

GMED15

23ISRG

Сравнение Globus Medical, Inc. (GMED) и Intuitive Surgical, Inc. (ISRG) — классический случай выбора внутри одной индустрии: «Медицинское оборудование». Разберём, кто из них сильнее по цифрам. По капитализации ISRG крупнее в 13.7× (155,76 млрд $ vs 11,41 млрд $). Стоимостная оценка в пользу GMED — P/E 19.39 vs 53.49 у ISRG. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. По ROE лидирует ISRG (17.01% vs 13.04%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа ISRG — 28.15%, у GMED — 18.92%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Техническая картина в пользу GMED: скоринг 40/100 vs 31/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. Итоговый счёт 23:15 в пользу ISRG. По совокупности показателей компания выглядит привлекательнее для инвестора, хотя окончательное решение зависит от индивидуальной стратегии.

Globus Medical, Inc.

GMEDNYSE

84,61 $+0,58 $ (+0,69%)

Здравоохранение · Медицинское оборудование

Капитализация: 11,41 млрд $

ETP Rank7.6

Стоимость

8.8

Качество

8.5

Рост

9.2

Техника

7.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.0

Сезонность

7.0

Intuitive Surgical, Inc.

ISRGNASDAQ

439,80 $-9,23 $ (-2,06%)

Здравоохранение · Медицинское оборудование

Капитализация: 155,76 млрд $

ETP Rank6.4

Стоимость

3.1

Качество

9.7

Рост

9.0

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.5

Сезонность

8.0

Динамика цен

GMEDISRG

Фундаментальный анализ

По мультипликатору P/E GMED оценён рынком дешевле: 19.39 против 53.49 у ISRG (разница составляет 63.8%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. Мультипликатор P/S также в пользу GMED: 3.65 vs 15.03 у ISRG. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B GMED — 2.40, у ISRG — 9.12. EV/EBITDA GMED — 12.28, у ISRG — 41.77. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE ISRG — 17.01%, у GMED — 13.04%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. ISRG удерживает чистую маржу на уровне 28.15%, опережая GMED (18.92%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у GMED — 0.02, у ISRG — 0.00. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

GMEDISRG

Показатель	GMED	ISRG
Мультипликаторы оценки
P/E	19.39	53.49
P/B	2.40	9.12
P/S	3.65	15.03
PEG	0.09	2.60
EV/EBITDA	12.28	41.77
Рентабельность
ROE	13.04%	17.01%
ROA	10.79%	14.81%
Валовая маржа	67.86%	66.29%
Операц. маржа	17.62%	30.45%
Чистая маржа	18.92%	28.15%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.02	0.00
Текущая ликв.	4.56	6.03
Быстрая ликв.	2.95	5.01
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$4.33	$8.39
Балансовая стоим.	$34.96	$49.58

Технический анализ

По техническому скорингу GMED сильнее: 40/100 против 31/100 у ISRG. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у GMED составляет 48.6 (нейтральная зона), у ISRG — 49.5 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции ниже SMA 50: GMED на -4.0%, ISRG на -4.4%. Это медвежий краткосрочный сигнал. GMED выше SMA 200 (+6.6%), ISRG — ниже (-11.4%). Долгосрочный тренд в пользу GMED. ADX: GMED — 28.9 (выраженный тренд), ISRG — 23.5 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. ISRG менее волатилен — бета 0.91 против 1.12 у GMED. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) GMED составляет 3.8%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

GMEDISRG

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	GMED	ISRG
Осцилляторы
RSI (14)	48.56	49.55
Stochastic %K	53.21	68.92
CCI (20)	-25.85	-27.94
MFI	29.88	50.30
Williams %R	-46.79	-31.08
MACD гистограмма	-0.26	0.49
Momentum (10)	-5.19	-2.70
Тренд
ADX	28.94	23.50
Цена vs EMA 9	+4.15%	-0.04%
Цена vs EMA 20	+0.64%	-1.41%
Цена vs SMA 50	-3.98%	-4.41%
Цена vs SMA 200	+6.59%	-11.39%
Объём
CMF	-0.22	-0.09
Volume Ratio	161.48	75.07
Волатильность и статистика
Beta	1.12	0.91
ATR %	3.77%	3.14%
Sharpe (1г)	0.76	-0.78
RS Rating	72.00	19.00
52w от хая	-17.13	-27.17
BB ширина	31.97	15.11

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): GMED — 2,94 млрд $, ISRG — 10,06 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: GMED — 537,90 млн $, ISRG — 2,86 млрд $. ISRG генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): GMED — 588,77 млн $, ISRG — 2,49 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	GMED	ISRG
Выручка	2,94 млрд $	10,06 млрд $
Чистая прибыль	537,90 млн $	2,86 млрд $
EPS (TTM)	$3.98	$8.00
Операц. Cash Flow	753,45 млн $	3,03 млрд $
Free Cash Flow	588,77 млн $	2,49 млрд $

Дивиденды

Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле.

Показатель	GMED	ISRG
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность GMED приходится на ноябре (+8.32%), а ISRG — на ноябре (+4.64%). Наименее удачные месяцы: GMED — сентябрь (-2.84%), ISRG — сентябрь (-0.72%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: апрель, май, август, октябрь, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у ISRG: +23.16% против +18.22%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

GMED

+1.4

-1.7

-1.6

+2.4

+2.9

-0.8

+0.3

+3.3

-2.8

+1.4

+8.3

+5.1

ISRG

+0.5

+0.0

-0.6

+2.9

+3.0

+4.0

+3.4

+1.8

-0.7

+3.9

+4.6

+0.4

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Globus Medical, Inc. или Intuitive Surgical, Inc.?

По P/E Globus Medical, Inc. оценена ниже: 19.39 против 53.49. Однако P/E — лишь один из мультипликаторов; стоит учитывать также P/B, P/S и EV/EBITDA для объёмной оценки.

У кого выше рентабельность — GMED или ISRG?

Рентабельность собственного капитала (ROE): GMED — 13.04%, ISRG — 17.01%. Преимущество у ISRG.

Какие дивиденды у Globus Medical, Inc. и Intuitive Surgical, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Globus Medical, Inc. или Intuitive Surgical, Inc.?

Выручка GMED за TTM — 2,94 млрд $, ISRG — 10,06 млрд $. ISRG генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — GMED или ISRG?

Чистая маржа GMED — 18.92%, ISRG — 28.15%. ISRG оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — GMED или ISRG?

Технический скоринг: GMED — 40/100, ISRG — 31/100. GMED имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — GMED или ISRG?

Однозначного ответа нет. Счёт 15:23 в пользу ISRG по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией