Сравнение GLPI vs WELL

Тикер 1

Тикер 2

GLPI20

23WELL

Gaming and Leisure Properties, Inc. (GLPI) и Welltower Inc. (WELL) представляют одну индустрию — «Фонды недвижимости (REIT)». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. По капитализации WELL крупнее в 11.3× (152,48 млрд $ vs 13,45 млрд $). Если ориентироваться на P/E, GLPI выглядит привлекательнее: 14.81 против 108.46. Премия к оценке WELL может быть оправдана, если компания растёт быстрее. ROE GLPI — 19.39%, у WELL — 3.51%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. GLPI удерживает чистую маржу на уровне 55.06%, опережая WELL (12.15%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Дивидендная доходность GLPI составляет 6.61%, у WELL — 1.36%. Обе компании вознаграждают акционеров выплатами, но с разной щедростью. WELL набирает 81 из 100 по техническому скорингу, GLPI — 47 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Сравнение заканчивается со счётом 20:23 — практически равный результат. Обе компании имеют свои преимущества, и однозначного фаворита нет.

Gaming and Leisure Properties, Inc.

GLPINASDAQ

47,50 $+0,28 $ (+0,59%)

Недвижимость · Фонды недвижимости (REIT)

Капитализация: 13,45 млрд $

ETP Rank6.8

Стоимость

7.6

Качество

7.6

Рост

5.3

Техника

5.0

Дивиденды

7.6

Прогнозы

7.0

Сезонность

5.0

Welltower Inc.

WELLNYSE

216,01 $-2,60 $ (-1,19%)

Недвижимость · Фонды недвижимости (REIT)

Капитализация: 152,48 млрд $

ETP Rank6.1

Стоимость

2.2

Качество

6.5

Рост

5.6

Техника

10.0

Дивиденды

6.0

Прогнозы

7.0

Сезонность

7.0

Динамика цен

GLPIWELL

Фундаментальный анализ

GLPI торгуется с P/E 14.81, тогда как WELL — с P/E 108.46. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. По соотношению цены к выручке (P/S) GLPI оценён ниже: 8.26 против 13.29. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. EV/EBITDA GLPI — 12.85, у WELL — 64.18. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует GLPI (19.39% vs 3.51%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа GLPI — 55.06%, у WELL — 12.15%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у GLPI — 1.81, у WELL — 0.46. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

GLPIWELL

Показатель	GLPI	WELL
Мультипликаторы оценки
P/E	14.81	108.46
P/B	2.85	3.49
P/S	8.26	13.29
PEG	0.00	6.33
EV/EBITDA	12.85	64.18
Рентабельность
ROE	19.39%	3.51%
ROA	6.48%	2.09%
Валовая маржа	54.38%	38.87%
Операц. маржа	78.78%	4.62%
Чистая маржа	55.06%	12.15%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	1.81	0.46
Текущая ликв.	15.62	3.20
Быстрая ликв.	15.62	3.20
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	6.61%	1.36%
Коэфф. выплат	99.12%	139.68%
EPS	$3.19	$2.01
Балансовая стоим.	$18.01	$64.20

Технический анализ

Техническая картина в пользу WELL: скоринг 81/100 vs 47/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: GLPI — 49.8, WELL — 58.5. Обе акции находятся в одной зоне. GLPI и WELL находятся выше 50-дневной скользящей средней (+0.9% и +4.7% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: GLPI — 10.9 (нет тренда), WELL — 10.3 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета WELL — 0.10, GLPI — 0.23. Оба значения в приемлемом диапазоне.

GLPIWELL

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	GLPI	WELL
Осцилляторы
RSI (14)	49.76	58.52
Stochastic %K	40.35	76.43
CCI (20)	-36.10	88.84
MFI	28.63	56.76
Williams %R	-59.65	-23.57
MACD гистограмма	-0.10	-0.17
Momentum (10)	-0.82	2.14
Тренд
ADX	10.88	10.33
Цена vs EMA 9	-0.17%	+0.86%
Цена vs EMA 20	-0.18%	+1.76%
Цена vs SMA 50	+0.91%	+4.72%
Цена vs SMA 200	+2.71%	+15.06%
Объём
CMF	-0.03	0.10
Volume Ratio	99.74	186.21
Волатильность и статистика
Beta	0.23	0.10
ATR %	1.54%	2.32%
Sharpe (1г)	-0.20	1.72
RS Rating	42.00	79.00
52w от хая	-5.47	-1.59
BB ширина	4.53	6.01

Финансовая отчётность

По объёму выручки: GLPI генерирует 1,59 млрд $, WELL — 10,67 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: GLPI — 825,11 млн $, WELL — 936,85 млн $. WELL генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): GLPI — 824,97 млн $, WELL — 2,85 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	GLPI	WELL
Выручка	1,59 млрд $	10,67 млрд $
Чистая прибыль	825,11 млн $	936,85 млн $
EPS (TTM)	$2.95	$1.41
Операц. Cash Flow	1,13 млрд $	2,88 млрд $
Free Cash Flow	824,97 млн $	2,85 млрд $

Дивиденды

Дивидендная доходность: GLPI платит 6.61%, WELL — 1.36%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. Стаж непрерывных выплат: GLPI — 13 лет, WELL — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): GLPI — 99.12%, WELL — 139.68%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.

Показатель	GLPI	WELL
Див. доходность	6.61%	1.36%
Годовые дивиденды	$0.78	$1.48
Коэфф. выплат	99.12%	139.68%
Лет выплат	13.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	-23.10%	-9.52%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет GLPI показывает лучшую среднюю доходность в мае (+3.80%), WELL — в ноябре (+4.28%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: GLPI — сентябрь (-3.42%), WELL — сентябрь (-2.80%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, апрель, май, июль, август. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у WELL: +14.68% против +8.67%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

GLPI

+1.5

+0.1

-2.0

+2.6

+3.8

-0.1

+2.8

+1.2

-3.4

+0.3

+0.9

+1.1

WELL

+2.2

+1.5

-1.1

+3.7

+2.5

+2.7

+2.8

+1.7

-2.8

-1.2

+4.3

-1.5

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Gaming and Leisure Properties, Inc. или Welltower Inc.?

Мультипликатор P/E у Gaming and Leisure Properties, Inc. ниже (14.81 vs 108.46), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — GLPI или WELL?

Рентабельность собственного капитала (ROE): GLPI — 19.39%, WELL — 3.51%. Преимущество у GLPI.

Какие дивиденды у Gaming and Leisure Properties, Inc. и Welltower Inc.?

Обе компании платят дивиденды. Доходность GLPI — 6.61%, WELL — 1.36%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Gaming and Leisure Properties, Inc. или Welltower Inc.?

Выручка GLPI за TTM — 1,59 млрд $, WELL — 10,67 млрд $. WELL генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — GLPI или WELL?

Чистая маржа GLPI — 55.06%, WELL — 12.15%. GLPI оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — GLPI или WELL?

Технический скоринг: GLPI — 47/100, WELL — 81/100. WELL имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — GLPI или WELL?

Однозначного ответа нет. Счёт 20:23 в пользу WELL по 47 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией