Сравнение GLPI vs VNO
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По мультипликатору P/E VNO оценён рынком дешевле: 7.54 против 14.81 у GLPI (разница составляет 49.1%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. Мультипликатор P/S также в пользу VNO: 3.29 vs 8.26 у GLPI. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) VNO дешевле: 1.00 против 2.85. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA VNO оценён ниже: 8.11 vs 12.85. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала GLPI составляет 19.39%, что превышает показатель VNO (13.17%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности GLPI впереди: 55.06% против 43.99% у VNO. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: GLPI — 1.81, VNO — 1.40. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.
| Показатель | GLPI | VNO | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 14.81 | 7.54 | |
| P/B | 2.85 | 1.00 | |
| P/S | 8.26 | 3.29 | |
| PEG | 0.00 | 0.01 | |
| EV/EBITDA | 12.85 | 8.11 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 19.39% | 13.17% | |
| ROA | 6.48% | 5.00% | |
| Валовая маржа | 54.38% | 73.25% | |
| Операц. маржа | 78.78% | 13.30% | |
| Чистая маржа | 55.06% | 43.99% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.81 | 1.40 | |
| Текущая ликв. | 15.62 | 1.92 | |
| Быстрая ликв. | 15.62 | 1.92 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 6.61% | 2.34% | |
| Коэфф. выплат | 99.12% | 25.57% | |
| EPS | $3.19 | $4.19 | |
| Балансовая стоим. | $18.01 | $35.38 | |
Технический анализ
По техническому скорингу VNO сильнее: 75/100 против 47/100 у GLPI. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у GLPI составляет 49.8 (нейтральная зона), у VNO — 58.8 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: GLPI на 0.9%, VNO на 11.8%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. GLPI выше SMA 200 (+2.7%), VNO — ниже (-6.2%). Долгосрочный тренд в пользу GLPI. Сила тренда по ADX: GLPI — 10.9 (нет тренда), VNO — 15.6 (нет тренда). GLPI менее волатилен — бета 0.23 против 1.24 у VNO. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) VNO составляет 3.3%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | GLPI | VNO | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 49.76 | 58.82 | |
| Stochastic %K | 40.35 | 74.08 | |
| CCI (20) | -36.10 | 46.42 | |
| MFI | 28.63 | 53.67 | |
| Williams %R | -59.65 | -25.92 | |
| MACD гистограмма | -0.10 | -0.09 | |
| Momentum (10) | -0.82 | 0.04 | |
| Тренд | |||
| ADX | 10.88 | 15.56 | |
| Цена vs EMA 9 | -0.17% | +1.88% | |
| Цена vs EMA 20 | -0.18% | +3.77% | |
| Цена vs SMA 50 | +0.91% | +11.85% | |
| Цена vs SMA 200 | +2.71% | -6.17% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.03 | 0.14 | |
| Volume Ratio | 99.74 | 77.32 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.23 | 1.24 | |
| ATR % | 1.54% | 3.29% | |
| Sharpe (1г) | -0.20 | -0.61 | |
| RS Rating | 42.00 | 20.00 | |
| 52w от хая | -5.47 | -27.14 | |
| BB ширина | 4.53 | 11.98 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): GLPI — 1,59 млрд $, VNO — 1,81 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: GLPI — 825,11 млн $, VNO — 904,96 млн $. VNO генерирует больше чистой прибыли. FCF: GLPI генерирует 824,97 млн $, VNO — 1,26 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | GLPI | VNO | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 1,59 млрд $ | 1,81 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 825,11 млн $ | 904,96 млн $ | |
| EPS (TTM) | $2.95 | $4.40 | |
| Операц. Cash Flow | 1,13 млрд $ | 1,26 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 824,97 млн $ | 1,26 млрд $ |
Дивиденды
GLPI и VNO — дивидендные акции. Доходность: GLPI — 6.61%, VNO — 2.34%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. GLPI платит дивиденды 13 лет подряд, VNO — 14. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): GLPI — 99.12%, VNO — 25.57%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.
| Показатель | GLPI | VNO | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 6.61% | 2.34% | |
| Годовые дивиденды | $0.78 | $0.74 | |
| Коэфф. выплат | 99.12% | 25.57% | |
| Лет выплат | 13.00% | 14.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -23.10% | -20.84% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность GLPI приходится на мае (+3.80%), а VNO — на ноябре (+6.12%). Слабые месяцы: для GLPI — сентябрь (-3.42%), для VNO — март (-4.55%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: апрель, июль. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Gaming and Leisure Properties, Inc. или Vornado Realty Trust?
У кого выше рентабельность — GLPI или VNO?
Какие дивиденды у Gaming and Leisure Properties, Inc. и Vornado Realty Trust?
Какая компания крупнее по выручке — Gaming and Leisure Properties, Inc. или Vornado Realty Trust?
У кого выше маржинальность — GLPI или VNO?
Какая акция лучше по технике — GLPI или VNO?
Что лучше купить — GLPI или VNO?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией