Сравнение GLPI vs PLD

Тикер 1

Тикер 2

GLPI17

25PLD

Gaming and Leisure Properties, Inc. (GLPI) и Prologis, Inc. (PLD) — прямые конкуренты в индустрии «Фонды недвижимости (REIT)», что делает их сравнение особенно показательным для инвесторов. По капитализации PLD крупнее в 10.0× (134,84 млрд $ vs 13,45 млрд $). GLPI торгуется с P/E 14.81, тогда как PLD — с P/E 36.25. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. По ROE лидирует GLPI (19.39% vs 7.01%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа GLPI — 55.06%, у PLD — 41.54%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. GLPI предлагает более высокую дивидендную доходность (6.61% vs 2.83%). Помимо текущей доходности, стоит оценить историю и стабильность выплат. По техническому скорингу PLD сильнее: 60/100 против 47/100 у GLPI. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Итоговый счёт 25:17 в пользу PLD. По совокупности показателей компания выглядит привлекательнее для инвестора, хотя окончательное решение зависит от индивидуальной стратегии.

Gaming and Leisure Properties, Inc.

GLPINASDAQ

47,50 $+0,28 $ (+0,59%)

Недвижимость · Фонды недвижимости (REIT)

Капитализация: 13,45 млрд $

ETP Rank6.8

Стоимость

7.6

Качество

7.6

Рост

5.3

Техника

5.0

Дивиденды

7.6

Прогнозы

7.0

Сезонность

5.0

Prologis, Inc.

PLDNYSE

144,63 $-0,05 $ (-0,03%)

Недвижимость · Фонды недвижимости (REIT)

Капитализация: 134,84 млрд $

ETP Rank5.8

Стоимость

5.2

Качество

5.9

Рост

4.0

Техника

7.0

Дивиденды

6.4

Прогнозы

6.5

Сезонность

6.0

Динамика цен

GLPIPLD

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу GLPI — P/E 14.81 vs 36.25 у PLD. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. По P/S (цена/выручка) GLPI дешевле: 8.26 против 15.07. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. EV/EBITDA GLPI — 12.85, у PLD — 21.88. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE GLPI — 19.39%, у PLD — 7.01%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. GLPI удерживает чистую маржу на уровне 55.06%, опережая PLD (41.54%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у GLPI — 1.81, у PLD — 0.65. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности PLD ниже 1 (0.00), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

GLPIPLD

Показатель	GLPI	PLD
Мультипликаторы оценки
P/E	14.81	36.25
P/B	2.85	2.52
P/S	8.26	15.07
PEG	0.00	-20.92
EV/EBITDA	12.85	21.88
Рентабельность
ROE	19.39%	7.01%
ROA	6.48%	3.79%
Валовая маржа	54.38%	43.37%
Операц. маржа	78.78%	38.94%
Чистая маржа	55.06%	41.54%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	1.81	0.65
Текущая ликв.	15.62	0.00
Быстрая ликв.	15.62	0.00
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	6.61%	2.83%
Коэфф. выплат	99.12%	103.60%
EPS	$3.19	$3.99
Балансовая стоим.	$18.01	$62.23

Технический анализ

PLD набирает 60 из 100 по техническому скорингу, GLPI — 47 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): GLPI — 49.8 (нейтральная зона), PLD — 59.6 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. GLPI и PLD находятся выше 50-дневной скользящей средней (+0.9% и +5.1% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: GLPI — 10.9 (нет тренда), PLD — 15.7 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете GLPI стабильнее (0.23 vs 0.64). Значение ниже 0.8 делает GLPI защитной акцией.

GLPIPLD

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	GLPI	PLD
Осцилляторы
RSI (14)	49.76	59.58
Stochastic %K	40.35	91.01
CCI (20)	-36.10	89.50
MFI	28.63	59.58
Williams %R	-59.65	-8.99
MACD гистограмма	-0.10	-0.12
Momentum (10)	-0.82	1.78
Тренд
ADX	10.88	15.69
Цена vs EMA 9	-0.17%	+1.39%
Цена vs EMA 20	-0.18%	+2.04%
Цена vs SMA 50	+0.91%	+5.12%
Цена vs SMA 200	+2.71%	+14.23%
Объём
CMF	-0.03	-0.05
Volume Ratio	99.74	57.63
Волатильность и статистика
Beta	0.23	0.64
ATR %	1.54%	1.80%
Sharpe (1г)	-0.20	1.16
RS Rating	42.00	69.00
52w от хая	-5.47	-0.52
BB ширина	4.53	4.49

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): GLPI — 1,59 млрд $, PLD — 8,79 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: GLPI — 825,11 млн $, PLD — 3,41 млрд $. PLD генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): GLPI — 824,97 млн $, PLD — 5,01 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	GLPI	PLD
Выручка	1,59 млрд $	8,79 млрд $
Чистая прибыль	825,11 млн $	3,41 млрд $
EPS (TTM)	$2.95	$3.57
Операц. Cash Flow	1,13 млрд $	5,01 млрд $
Free Cash Flow	824,97 млн $	5,01 млрд $

Дивиденды

Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность GLPI — 6.61%, PLD — 2.83%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. Стаж непрерывных выплат: GLPI — 13 лет, PLD — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): GLPI — 99.12%, PLD — 103.60%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.

Показатель	GLPI	PLD
Див. доходность	6.61%	2.83%
Годовые дивиденды	$0.78	$2.14
Коэфф. выплат	99.12%	103.60%
Лет выплат	13.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	-23.10%	-3.22%

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для GLPI — мае (+3.80%), для PLD — июле (+5.86%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: GLPI — сентябрь (-3.42%), PLD — сентябрь (-3.32%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, апрель, июль, август. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у PLD: +15.62% против +8.67%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

GLPI

+1.5

+0.1

-2.0

+2.6

+3.8

-0.1

+2.8

+1.2

-3.4

+0.3

+0.9

+1.1

PLD

+3.8

-0.8

+0.9

+2.1

+0.4

+0.9

+5.9

+1.1

-3.3

+0.8

+4.1

-0.3

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Gaming and Leisure Properties, Inc. или Prologis, Inc.?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит Gaming and Leisure Properties, Inc.: P/E 14.81 против 36.25. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — GLPI или PLD?

Рентабельность собственного капитала (ROE): GLPI — 19.39%, PLD — 7.01%. Преимущество у GLPI.

Какие дивиденды у Gaming and Leisure Properties, Inc. и Prologis, Inc.?

Обе компании платят дивиденды. Доходность GLPI — 6.61%, PLD — 2.83%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Gaming and Leisure Properties, Inc. или Prologis, Inc.?

Выручка GLPI за TTM — 1,59 млрд $, PLD — 8,79 млрд $. PLD генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — GLPI или PLD?

Чистая маржа GLPI — 55.06%, PLD — 41.54%. GLPI оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — GLPI или PLD?

Технический скоринг: GLPI — 47/100, PLD — 60/100. PLD имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — GLPI или PLD?

Однозначного ответа нет. Счёт 17:25 в пользу PLD по 47 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией