Сравнение GKOS vs PEN
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Убыточность GKOS (P/E -44.08) делает прямое сравнение по этому мультипликатору невозможным. PEN показывает P/E 75.17. Рекомендуется анализировать P/S и свободный денежный поток. Мультипликатор P/S также в пользу PEN: 8.85 vs 15.32 у GKOS. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) PEN дешевле: 8.72 против 12.44. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. ROE GKOS отрицательный (-26.46%), что говорит об убыточности. PEN генерирует прибыль с ROE 12.32%. По этому критерию преимущество однозначно. GKOS убыточен — чистая маржа -34.34%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: GKOS — 0.15, PEN — 0.15. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.
| Показатель | GKOS | PEN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | -44.08 | 75.17 | |
| P/B | 12.44 | 8.72 | |
| P/S | 15.32 | 8.85 | |
| PEG | 0.38 | 0.26 | |
| EV/EBITDA | -211.21 | 60.44 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | -26.46% | 12.32% | |
| ROA | -21.19% | 9.01% | |
| Валовая маржа | 78.08% | 67.38% | |
| Операц. маржа | -15.58% | 12.87% | |
| Чистая маржа | -34.34% | 11.76% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.15 | 0.15 | |
| Текущая ликв. | 5.43 | 6.02 | |
| Быстрая ликв. | 4.73 | 3.95 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.00% | 0.00% | |
| Коэфф. выплат | 0.00% | 0.00% | |
| EPS | $-3.26 | $4.36 | |
| Балансовая стоим. | $11.56 | $37.53 | |
Технический анализ
По техническому скорингу GKOS сильнее: 88/100 против 43/100 у PEN. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у GKOS составляет 66.4 (нейтральная зона), у PEN — 53.8 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: GKOS выше на 19.5%, PEN — ниже на -0.5%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. Сила тренда по ADX: GKOS — 27.3 (выраженный тренд), PEN — 22.3 (слабый тренд). PEN менее волатилен — бета 0.23 против 1.15 у GKOS. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) GKOS составляет 4.0%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | GKOS | PEN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 66.37 | 53.84 | |
| Stochastic %K | 76.73 | 96.02 | |
| CCI (20) | 93.25 | 76.60 | |
| MFI | 74.36 | 44.48 | |
| Williams %R | -23.27 | -3.98 | |
| MACD гистограмма | 0.27 | 0.80 | |
| Momentum (10) | 8.55 | 3.24 | |
| Тренд | |||
| ADX | 27.25 | 22.28 | |
| Цена vs EMA 9 | +2.92% | +0.69% | |
| Цена vs EMA 20 | +6.80% | +0.59% | |
| Цена vs SMA 50 | +19.53% | -0.54% | |
| Цена vs SMA 200 | +37.14% | +8.79% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.13 | -0.27 | |
| Volume Ratio | 117.67 | 66.13 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 1.15 | 0.23 | |
| ATR % | 4.01% | 0.75% | |
| Sharpe (1г) | 0.93 | 0.59 | |
| RS Rating | 78.00 | 60.00 | |
| 52w от хая | -2.82 | -9.53 | |
| BB ширина | 25.77 | 2.72 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): GKOS — 507,44 млн $, PEN — 1,40 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. По чистой прибыли ситуация полярная: PEN зарабатывает 177,69 млн $, а GKOS фиксирует убыток (-187,69 млн $). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. FCF: GKOS генерирует -54,01 млн $, PEN — 174,93 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | GKOS | PEN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 507,44 млн $ | 1,40 млрд $ | |
| Чистая прибыль | -187,69 млн $ | 177,69 млн $ | |
| EPS (TTM) | $-3.28 | $4.57 | |
| Операц. Cash Flow | -46,34 млн $ | 238,66 млн $ | |
| Free Cash Flow | -54,01 млн $ | 174,93 млн $ |
Дивиденды
Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле.
| Показатель | GKOS | PEN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 0.00% | 0.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность GKOS приходится на июне (+10.05%), а PEN — на январе (+8.69%). Слабые месяцы: для GKOS — март (-3.58%), для PEN — май (-1.24%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, апрель, июнь, август. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у GKOS: +30.44% против +24.06%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Glaukos Corporation или Penumbra, Inc.?
У кого выше рентабельность — GKOS или PEN?
Какие дивиденды у Glaukos Corporation и Penumbra, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Glaukos Corporation или Penumbra, Inc.?
Какая акция лучше по технике — GKOS или PEN?
Что лучше купить — GKOS или PEN?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией