Сравнение GKOS vs ISRG
Динамика цен
Фундаментальный анализ
GKOS имеет отрицательный P/E (-55,39), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — ISRG прибылен с P/E 42,80. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. По соотношению цены к выручке (P/S) ISRG оценён ниже: 12,13 против 17,33. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) ISRG дешевле: 7,39 против 15,41. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. ROE GKOS отрицательный (-27,07%), что говорит об убыточности. ISRG генерирует прибыль с ROE 17,83%. По этому критерию преимущество однозначно. GKOS убыточен — чистая маржа -30,68%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: GKOS — 0,15, ISRG — 0,00. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.
| Показатель | GKOS | ISRG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | -55,39 | 42,80 | |
| P/B | 15,41 | 7,39 | |
| P/S | 17,33 | 12,13 | |
| PEG | 0,49 | 2,02 | |
| EV/EBITDA | -69,95 | 29,08 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | -27,07% | 17,83% | |
| ROA | -20,43% | 15,04% | |
| Валовая маржа | 79,12% | 66,68% | |
| Операц. маржа | -13,13% | 31,28% | |
| Чистая маржа | -30,68% | 28,45% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0,15 | 0,00 | |
| Текущая ликв. | 5,04 | 4,96 | |
| Быстрая ликв. | 4,46 | 3,91 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0,00% | 0,00% | |
| Коэфф. выплат | 0,00% | 0,00% | |
| EPS | -$3,22 | $8,85 | |
| Балансовая стоим. | $11,68 | $51,62 | |
Технический анализ
Техническая картина в пользу GKOS: скоринг 77/100 vs 44/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: GKOS — 79,7, ISRG — 51,3. GKOS в зоне зона перекупленности, а ISRG — нейтральная зона, что может создать расхождение в краткосрочной динамике. Относительно SMA 50 ситуация различается: GKOS выше на 26,0%, ISRG — ниже на -3,6%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. GKOS выше SMA 200 (+50,7%), ISRG — ниже (-20,9%). Долгосрочный тренд в пользу GKOS. Сила тренда по ADX: GKOS — 26,7 (выраженный тренд), ISRG — 17,2 (нет тренда). Волатильность: бета GKOS — 0,84, ISRG — 0,87. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) GKOS составляет 4,0%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | GKOS | ISRG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 79,72 | 51,32 | |
| Stochastic %K | 90,61 | 97,88 | |
| CCI (20) | 146,69 | 49,37 | |
| MFI | 63,02 | 63,52 | |
| Williams %R | -9,39 | -2,12 | |
| MACD гистограмма | 1,27 | 4,70 | |
| Momentum (10) | 26,44 | 41,31 | |
| Тренд | |||
| ADX | 26,73 | 17,24 | |
| Цена vs EMA 9 | +6,62% | +2,78% | |
| Цена vs EMA 20 | +11,50% | +2,05% | |
| Цена vs SMA 50 | +25,97% | -3,65% | |
| Цена vs SMA 200 | +50,74% | -20,91% | |
| Объём | |||
| CMF | 0,08 | -0,17 | |
| Volume Ratio | 90,16 | 58,41 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,84 | 0,87 | |
| ATR % | 4,01% | 3,57% | |
| Sharpe (1г) | 1,52 | -0,62 | |
| RS Rating | 92,00 | 15,00 | |
| 52w от хая | -1,93 | -37,27 | |
| BB ширина | 21,65 | 22,11 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: GKOS генерирует 507,44 млн $, ISRG — 10,06 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: GKOS — +32,30%, ISRG — +20,50%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. По чистой прибыли ситуация полярная: ISRG зарабатывает 2,86 млрд $, а GKOS фиксирует убыток (-187,69 млн $). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. FCF: GKOS генерирует -54,01 млн $, ISRG — 2,49 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | GKOS | ISRG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 507,44 млн $ | 10,06 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | +32.30% | +20.50% | |
| Чистая прибыль | -187,69 млн $ | 2,86 млрд $ | |
| Рост прибыли (г/г) | — | +23.00% | — |
| EPS (TTM) | -$3,28 | $8,00 | |
| Операц. Cash Flow | -46,34 млн $ | 3,03 млрд $ | |
| Free Cash Flow | -54,01 млн $ | 2,49 млрд $ |
Дивиденды
Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок.
| Показатель | GKOS | ISRG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 0 | 0 | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет GKOS показывает лучшую среднюю доходность в июне (+12,37%), ISRG — в ноябре (+4,64%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для GKOS — март (-3,58%), для ISRG — сентябрь (-0,72%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: апрель, июнь, июль, август. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у GKOS: +31,95% против +20,12%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Glaukos Corporation или Intuitive Surgical, Inc.?
У кого выше рентабельность — GKOS или ISRG?
Какие дивиденды у Glaukos Corporation и Intuitive Surgical, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Glaukos Corporation или Intuitive Surgical, Inc.?
Какая акция лучше по технике — GKOS или ISRG?
Что лучше купить — GKOS или ISRG?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 10.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией