Сравнение GILD vs JNJ
Динамика цен
Фундаментальный анализ
P/E у GILD отрицательный (-52,26) — компания генерирует убытки. JNJ прибылен, P/E составляет 30,16. В такой ситуации целесообразно опираться на мультипликаторы, не зависящие от чистой прибыли. Балансовая оценка: P/B JNJ — 7,49, у GILD — 14,28. EV/EBITDA JNJ — 19,48, у GILD — 301,51. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. GILD работает в убыток — ROE -16,28%, тогда как JNJ показывает рентабельность 25,74%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа GILD (-10,64%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. Долговая нагрузка GILD значительно выше: D/E 2,22 vs 0,58 у JNJ. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль.
| Показатель | GILD | JNJ | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | -52,26 | 30,16 | |
| P/B | 14,28 | 7,49 | |
| P/S | 5,54 | 6,42 | |
| PEG | 0,35 | -3,73 | |
| EV/EBITDA | 301,51 | 19,48 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | -16,28% | 25,74% | |
| ROA | -6,56% | 10,46% | |
| Валовая маржа | 79,59% | 70,45% | |
| Операц. маржа | -4,90% | 26,81% | |
| Чистая маржа | -10,64% | 21,48% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 2,22 | 0,58 | |
| Текущая ликв. | 1,27 | 1,09 | |
| Быстрая ликв. | 1,09 | 0,81 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 2,37% | 2,01% | |
| Коэфф. выплат | -125,56% | 59,99% | |
| EPS | -$2,61 | $8,62 | |
| Балансовая стоим. | $9,45 | $34,82 | |
Технический анализ
Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 69/100 и 64/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. RSI(14): GILD — 58,0 (нейтральная зона), JNJ — 56,6 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. GILD и JNJ находятся выше 50-дневной скользящей средней (+4,7% и +4,4% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: GILD — 17,3 (нет тренда), JNJ — 17,6 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете JNJ стабильнее (-0,19 vs 0,32).
| Индикатор | GILD | JNJ | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 58,01 | 56,56 | |
| Stochastic %K | 79,73 | 42,45 | |
| CCI (20) | 111,64 | 23,89 | |
| MFI | 61,22 | 46,80 | |
| Williams %R | -20,27 | -57,55 | |
| MACD гистограмма | 0,31 | -0,41 | |
| Momentum (10) | 3,14 | -4,67 | |
| Тренд | |||
| ADX | 17,25 | 17,64 | |
| Цена vs EMA 9 | +1,72% | +0,62% | |
| Цена vs EMA 20 | +2,52% | +1,24% | |
| Цена vs SMA 50 | +4,69% | +4,43% | |
| Цена vs SMA 200 | +3,30% | +14,26% | |
| Объём | |||
| CMF | 0,06 | 0,03 | |
| Volume Ratio | 82,94 | 47,55 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,32 | -0,19 | |
| ATR % | 3,00% | 2,27% | |
| Sharpe (1г) | 0,66 | 2,11 | |
| RS Rating | 55,00 | 80,00 | |
| 52w от хая | -12,91 | -5,10 | |
| BB ширина | 6,40 | 7,90 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): GILD — 29,44 млрд $, JNJ — 94,19 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. JNJ растёт быстрее по выручке: +6,00% год к году против +2,40% у GILD. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. Чистая прибыль: GILD — 8,51 млрд $, JNJ — 26,80 млрд $. JNJ генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): GILD — 9,46 млрд $, JNJ — 19,70 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | GILD | JNJ | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 29,44 млрд $ | 94,19 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | +2.40% | +6.00% | |
| Чистая прибыль | 8,51 млрд $ | 26,80 млрд $ | |
| Рост прибыли (г/г) | +1672.90% | +90.60% | |
| EPS (TTM) | $6,84 | $11,03 | |
| Операц. Cash Flow | 10,02 млрд $ | 24,53 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 9,46 млрд $ | 19,70 млрд $ |
Дивиденды
Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность GILD — 2,37%, JNJ — 2,01%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. Стаж непрерывных выплат: GILD — 12 лет, JNJ — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат.
| Показатель | GILD | JNJ | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 2,37% | 2,01% | |
| Годовые дивиденды | $2,46 | $3,98 | |
| Коэфф. выплат | -125,56% | 59,99% | |
| Лет выплат | 12 | 13 | |
| CAGR дивидендов (5л) | -2,83% | -1,02% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для GILD — ноябре (+2,72%), для JNJ — июне (+2,66%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: GILD — декабрь (-2,04%), JNJ — май (-1,27%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, май, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, июнь, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у JNJ: +8,52% против +1,64%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Gilead Sciences, Inc. или Johnson & Johnson?
У кого выше рентабельность — GILD или JNJ?
Какие дивиденды у Gilead Sciences, Inc. и Johnson & Johnson?
Какая компания крупнее по выручке — Gilead Sciences, Inc. или Johnson & Johnson?
Какая акция лучше по технике — GILD или JNJ?
Что лучше купить — GILD или JNJ?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 13.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией