Сравнение GH vs GKOS

Тикер 1

Тикер 2

GH20

18GKOS

GH против GKOS — два эмитента индустрии «Медицинское оборудование», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. По капитализации GH крупнее в 1.9× (15,65 млрд $ vs 8,17 млрд $). Ни GH (P/E -34.84), ни GKOS (P/E -44.08) сейчас не прибыльны. В отсутствие положительной прибыли инвестору следует ориентироваться на выручку, маржинальность и денежный поток. GKOS работает в убыток — ROE -26.46%, тогда как GH показывает рентабельность 184.27%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. GH убыточен — чистая маржа -40.10%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. GKOS набирает 88 из 100 по техническому скорингу, GH — 74 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Сравнение заканчивается со счётом 20:18 — практически равный результат. Обе компании имеют свои преимущества, и однозначного фаворита нет.

Guardant Health, Inc.

GHNASDAQ

118,01 $+3,04 $ (+2,64%)

Здравоохранение · Медицинское оборудование

Капитализация: 15,65 млрд $

ETP Rank3.1

Стоимость

2.0

Качество

7.0

Рост

5.2

Техника

7.0

Дивиденды

—

Прогнозы

7.0

Сезонность

7.0

Glaukos Corporation

GKOSNYSE

139,03 $-4,79 $ (-3,33%)

Здравоохранение · Медицинское оборудование

Капитализация: 8,17 млрд $

ETP Rank3.5

Стоимость

3.8

Качество

5.5

Рост

5.2

Техника

10.0

Дивиденды

—

Прогнозы

6.5

Сезонность

7.0

Динамика цен

GHGKOS

Фундаментальный анализ

Обе компании убыточны: P/E GH — -34.84, GKOS — -44.08. Сравнение по этому мультипликатору неинформативно. Стоит обратить внимание на P/S, динамику выручки и прогноз выхода на прибыль. GKOS работает в убыток — ROE -26.46%, тогда как GH показывает рентабельность 184.27%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: GH — -9.26, GKOS — 0.15. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

GHGKOS

Показатель	GH	GKOS
Мультипликаторы оценки
P/E	-34.84	-44.08
P/B	-83.35	12.44
P/S	14.11	15.32
PEG	101.38	0.38
EV/EBITDA	-40.75	-211.21
Рентабельность
ROE	184.27%	-26.46%
ROA	-22.62%	-21.19%
Валовая маржа	64.90%	78.08%
Операц. маржа	-41.43%	-15.58%
Чистая маржа	-40.10%	-34.34%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	-9.26	0.15
Текущая ликв.	4.68	5.43
Быстрая ликв.	4.39	4.73
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$-3.30	$-3.26
Балансовая стоим.	$-1.38	$11.56

Технический анализ

Техническая картина в пользу GKOS: скоринг 88/100 vs 74/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: GH — 77.0, GKOS — 66.4. GH в зоне зона перекупленности, а GKOS — нейтральная зона, что может создать расхождение в краткосрочной динамике. Обе акции торгуются выше SMA 50: GH на 30.4%, GKOS на 19.5%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: GH — 20.8 (слабый тренд), GKOS — 27.3 (выраженный тренд). Волатильность: бета GH — 1.05, GKOS — 1.15. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) GH составляет 5.3%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

GHGKOS

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	GH	GKOS
Осцилляторы
RSI (14)	76.97	66.37
Stochastic %K	91.19	76.73
CCI (20)	252.17	93.25
MFI	86.18	74.36
Williams %R	-8.81	-23.27
MACD гистограмма	2.37	0.27
Momentum (10)	25.75	8.55
Тренд
ADX	20.80	27.25
Цена vs EMA 9	+14.14%	+2.92%
Цена vs EMA 20	+20.86%	+6.80%
Цена vs SMA 50	+30.45%	+19.53%
Цена vs SMA 200	+35.14%	+37.14%
Объём
CMF	0.42	0.13
Volume Ratio	252.74	117.67
Волатильность и статистика
Beta	1.05	1.15
ATR %	5.30%	4.01%
Sharpe (1г)	2.19	0.93
RS Rating	94.00	78.00
52w от хая	-2.47	-2.82
BB ширина	36.85	25.77

Финансовая отчётность

По объёму выручки: GH генерирует 982,02 млн $, GKOS — 507,44 млн $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: GH — -416,28 млн $, GKOS — -187,69 млн $. GKOS генерирует больше чистой прибыли. FCF: GH генерирует -233,07 млн $, GKOS — -54,01 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	GH	GKOS
Выручка	982,02 млн $	507,44 млн $
Чистая прибыль	-416,28 млн $	-187,69 млн $
EPS (TTM)	$-3.32	$-3.28
Операц. Cash Flow	-184,76 млн $	-46,34 млн $
Free Cash Flow	-233,07 млн $	-54,01 млн $

Дивиденды

Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок.

Показатель	GH	GKOS
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет GH показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+10.22%), GKOS — в июне (+10.05%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для GH — декабрь (-8.24%), для GKOS — март (-3.58%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, май, июнь, август. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у GH: +38.64% против +30.44%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

+7.1

+2.1

-1.1

-1.8

+7.2

+7.7

+3.6

+8.9

-3.9

+6.8

+10.2

-8.2

GKOS

+9.2

-1.5

-3.6

+4.4

+3.2

+10.1

+0.6

+5.2

-0.5

+0.9

+0.2

+2.2

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Guardant Health, Inc. или Glaukos Corporation?

Прямое сравнение по P/E затруднено — одна из компаний убыточна (отрицательный P/E). В таких случаях корректнее сравнивать по P/S, EV/Revenue и свободному денежному потоку.

У кого выше рентабельность — GH или GKOS?

ROE GH — 184.27%, GKOS — -26.46%. GH демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Guardant Health, Inc. и Glaukos Corporation?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Guardant Health, Inc. или Glaukos Corporation?

По объёму выручки: GH — 982,02 млн $, GKOS — 507,44 млн $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

Какая акция лучше по технике — GH или GKOS?

Технический скоринг: GH — 74/100, GKOS — 88/100. GKOS имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — GH или GKOS?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 43 метрик GH выигрывает 20, GKOS — 18. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией