Сравнение GEV vs ORA

Тикер 1

Тикер 2

GEV19

24ORA

GE Vernova Inc. (GEV) и Ormat Technologies, Inc. (ORA) — прямые конкуренты в индустрии «Электрогенерация», что делает их сравнение особенно показательным для инвесторов. По капитализации GEV крупнее в 34.1× (280,50 млрд $ vs 8,23 млрд $). Стоимостная оценка в пользу GEV — P/E 29.40 vs 62.95 у ORA. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. По ROE лидирует GEV (87.98% vs 5.04%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа GEV — 23.81%, у ORA — 10.97%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. ORA предлагает более высокую дивидендную доходность (0.36% vs 0.15%). Помимо текущей доходности, стоит оценить историю и стабильность выплат. По техническому скорингу ORA сильнее: 75/100 против 49/100 у GEV. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Общий счёт 19:24 — компании сопоставимы по совокупности метрик. Выбор между GEV и ORA зависит от приоритетов инвестора: стоимость, рост, дивиденды или техника.

GE Vernova Inc.

GEVNYSE

1 043,82 $+19,30 $ (+1,88%)

Коммунальные услуги · Электрогенерация

Капитализация: 280,50 млрд $

ETP Rank6.7

Стоимость

3.1

Качество

7.7

Рост

8.4

Техника

5.0

Дивиденды

5.5

Прогнозы

7.0

Сезонность

9.0

Ormat Technologies, Inc.

ORANYSE

133,88 $+2,10 $ (+1,59%)

Коммунальные услуги · Электрогенерация

Капитализация: 8,23 млрд $

ETP Rank5.5

Стоимость

2.2

Качество

4.1

Рост

5.7

Техника

10.0

Дивиденды

6.7

Прогнозы

5.0

Сезонность

8.0

Динамика цен

GEVORA

Фундаментальный анализ

По мультипликатору P/E GEV оценён рынком дешевле: 29.40 против 62.95 у ORA (разница составляет 53.3%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. Балансовая оценка: P/B ORA — 3.12, у GEV — 19.80. EV/EBITDA ORA — 18.78, у GEV — 80.65. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE GEV — 87.98%, у ORA — 5.04%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. GEV удерживает чистую маржу на уровне 23.81%, опережая ORA (10.97%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у GEV — 0.21, у ORA — 1.33. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности GEV ниже 1 (0.86), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

GEVORA

Показатель	GEV	ORA
Мультипликаторы оценки
P/E	29.40	62.95
P/B	19.80	3.12
P/S	6.99	6.96
PEG	0.07	65.47
EV/EBITDA	80.65	18.78
Рентабельность
ROE	87.98%	5.04%
ROA	12.40%	1.88%
Валовая маржа	19.93%	27.51%
Операц. маржа	3.87%	15.32%
Чистая маржа	23.81%	10.97%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.21	1.33
Текущая ликв.	0.86	1.07
Быстрая ликв.	0.61	1.02
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.15%	0.36%
Коэфф. выплат	3.66%	22.97%
EPS	$34.85	$2.09
Балансовая стоим.	$56.00	$44.60

Технический анализ

ORA набирает 75 из 100 по техническому скорингу, GEV — 49 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): GEV — 48.4 (нейтральная зона), ORA — 69.0 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. GEV и ORA находятся выше 50-дневной скользящей средней (+4.7% и +15.8% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: GEV — 18.4 (нет тренда), ORA — 32.3 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете ORA стабильнее (0.80 vs 1.86). Дневная волатильность (ATR%) GEV составляет 4.6%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

GEVORA

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	GEV	ORA
Осцилляторы
RSI (14)	48.37	69.00
Stochastic %K	30.55	82.07
CCI (20)	-125.02	101.13
MFI	48.09	80.30
Williams %R	-69.45	-17.93
MACD гистограмма	-14.41	1.09
Momentum (10)	-94.44	11.36
Тренд
ADX	18.39	32.29
Цена vs EMA 9	-1.82%	+3.22%
Цена vs EMA 20	-1.96%	+7.52%
Цена vs SMA 50	+4.73%	+15.81%
Цена vs SMA 200	+38.98%	+22.30%
Объём
CMF	0.09	0.09
Volume Ratio	93.91	56.21
Волатильность и статистика
Beta	1.86	0.80
ATR %	4.57%	3.12%
Sharpe (1г)	1.85	2.04
RS Rating	93.00	87.00
52w от хая	-13.32	-3.35
BB ширина	14.33	27.64

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): GEV — 38,07 млрд $, ORA — 989,54 млн $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: GEV — 4,88 млрд $, ORA — 123,90 млн $. GEV генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): GEV — 3,71 млрд $, ORA — -284,68 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	GEV	ORA
Выручка	38,07 млрд $	989,54 млн $
Чистая прибыль	4,88 млрд $	123,90 млн $
EPS (TTM)	$17.92	$2.04
Операц. Cash Flow	4,99 млрд $	335,10 млн $
Free Cash Flow	3,71 млрд $	-284,68 млн $

Дивиденды

Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность GEV — 0.15%, ORA — 0.36%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. Стаж непрерывных выплат: GEV — 3 лет, ORA — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): GEV — 3.66%, ORA — 22.97%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	GEV	ORA
Див. доходность	0.15%	0.36%
Годовые дивиденды	$1.00	$0.24
Коэфф. выплат	3.66%	22.97%
Лет выплат	3.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	-12.94%

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для GEV — мае (+19.85%), для ORA — ноябре (+3.68%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: GEV — март (-0.05%), ORA — февраль (-4.59%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Суммарная сезонная доходность за год выше у GEV: +114.56% против +15.54%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

GEV

+8.4

+4.2

-0.1

+15.6

+19.9

+4.9

+18.4

+4.4

+19.3

+7.1

+5.4

ORA

+3.2

-4.6

+0.5

+0.1

+3.5

-0.6

+3.0

+1.9

+0.4

+3.2

+3.7

+1.3

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — GE Vernova Inc. или Ormat Technologies, Inc.?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит GE Vernova Inc.: P/E 29.40 против 62.95. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — GEV или ORA?

Рентабельность собственного капитала (ROE): GEV — 87.98%, ORA — 5.04%. Преимущество у GEV.

Какие дивиденды у GE Vernova Inc. и Ormat Technologies, Inc.?

Обе компании платят дивиденды. Доходность GEV — 0.15%, ORA — 0.36%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — GE Vernova Inc. или Ormat Technologies, Inc.?

Выручка GEV за TTM — 38,07 млрд $, ORA — 989,54 млн $. GEV генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — GEV или ORA?

Чистая маржа GEV — 23.81%, ORA — 10.97%. GEV оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — GEV или ORA?

Технический скоринг: GEV — 49/100, ORA — 75/100. ORA имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — GEV или ORA?

Однозначного ответа нет. Счёт 19:24 в пользу ORA по 46 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией