Сравнение GAZA vs SVET
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует GAZA с P/E 4.72 (у SVET — 60333.70). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. Мультипликатор P/S также в пользу GAZA: 0.09 vs 832.06 у SVET. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) GAZA дешевле: 12.11 против 797.91. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA GAZA оценён ниже: 5.54 vs 5258.56. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. GAZA демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 99.44% против 1.32% у SVET. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: GAZA — 2.13%, SVET — 1.38%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. GAZA несёт высокую долговую нагрузку — D/E 30.75, тогда как SVET практически без долга (D/E 0.83). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски. Коэффициент текущей ликвидности SVET ниже 1 (0.71), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | GAZA | SVET | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 4.72 | 60333.70 | |
| P/B | 12.11 | 797.91 | |
| P/S | 0.09 | 832.06 | |
| PEG | -0.92 | — | |
| EV/EBITDA | 5.54 | 5258.56 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 99.44% | 1.32% | |
| ROA | 3.13% | 0.72% | |
| Валовая маржа | 17.97% | 12.31% | |
| Операц. маржа | — | 100.00% | |
| Чистая маржа | 2.13% | 1.38% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 30.75 | 0.83 | |
| Текущая ликв. | 0.76 | 0.71 | |
| Быстрая ликв. | 0.76 | 0.67 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | — | 0.65% | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| EPS | $164.50 | $-2.73 | |
| Балансовая стоим. | $64.09 | $0.02 | |
Технический анализ
По технике ситуация паритетная: 34/100 и 29/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. Осциллятор RSI у GAZA составляет 25.3 (зона перепроданности), у SVET — 29.3 (зона перепроданности). Значение ниже 30 может указывать на потенциал отскока. Обе акции ниже SMA 50: GAZA на -13.4%, SVET на -10.4%. Это медвежий краткосрочный сигнал. Сила тренда по ADX: GAZA — 35.3 (выраженный тренд), SVET — 32.3 (выраженный тренд). GAZA менее волатилен — бета 0.33 против 0.54 у SVET. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность.
| Индикатор | GAZA | SVET | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 25.33 | 29.33 | |
| Stochastic %K | 12.73 | 24.44 | |
| CCI (20) | -74.22 | -105.95 | |
| MFI | 79.37 | 48.57 | |
| Williams %R | -87.27 | -75.56 | |
| MACD гистограмма | 2.00 | 0.05 | |
| Momentum (10) | -3.00 | -0.36 | |
| Тренд | |||
| ADX | 35.27 | 32.32 | |
| Цена vs EMA 9 | -1.00% | -1.09% | |
| Цена vs EMA 20 | -4.18% | -3.15% | |
| Цена vs SMA 50 | -13.40% | -10.39% | |
| Цена vs SMA 200 | -21.01% | -20.46% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.63 | -0.03 | |
| Volume Ratio | 8.89 | 26.38 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.33 | 0.54 | |
| ATR % | 2.84% | 2.35% | |
| Sharpe (1г) | -0.99 | 0.36 | |
| RS Rating | 15.00 | 21.00 | |
| 52w от хая | -35.16 | -58.18 | |
| BB ширина | 18.31 | 7.54 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): GAZA — 164,64 млрд ₽, SVET — 497932 ₽. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу GAZA: +11.12% г/г vs -26.89%. SVET показывает снижение, что может быть тревожным сигналом. Чистая прибыль: GAZA — 3,50 млрд ₽, SVET — 6867 ₽. GAZA генерирует больше чистой прибыли.
| Показатель | GAZA | SVET | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 164,64 млрд ₽ | 497932 ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +11.12% | -26.89% | |
| Чистая прибыль | 3,50 млрд ₽ | 6867 ₽ | |
| EPS (TTM) | $164.50 | $0.00 | |
| Операц. Cash Flow | 11,92 млрд ₽ | 52741 ₽ | |
| Free Cash Flow | 6,53 млрд ₽ | — | — |
Дивиденды
Дивидендная политика различается кардинально: SVET обеспечивает 0.65% годовой доходности, GAZA реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. SVET выплачивает дивиденды 4 лет подряд, тогда как GAZA не имеет дивидендной истории.
| Показатель | GAZA | SVET | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | 0.65% | |
| Годовые дивиденды | — | $0.10 | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 0.00% | 4.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность GAZA приходится на марте (+8.52%), а SVET — на январе (+8.46%). Слабые месяцы: для GAZA — апрель (-4.41%), для SVET — май (-12.49%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: апрель, июнь, октябрь, ноябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, август. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — ГАЗ или Светофор?
У кого выше рентабельность — GAZA или SVET?
Какие дивиденды у ГАЗ и Светофор?
Какая компания крупнее по выручке — ГАЗ или Светофор?
У кого выше маржинальность — GAZA или SVET?
Какая акция лучше по технике — GAZA или SVET?
Что лучше купить — GAZA или SVET?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией