Сравнение GAZA vs NFAZ
Динамика цен
Фундаментальный анализ
P/E у NFAZ отрицательный (-1,81) — компания генерирует убытки. GAZA прибылен, P/E составляет 4,72. В такой ситуации целесообразно опираться на мультипликаторы, не зависящие от чистой прибыли. По соотношению цены к выручке (P/S) NFAZ оценён ниже: 0,05 против 0,09. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B NFAZ — 2,92, у GAZA — 12,11. ROE NFAZ отрицательный (-161,27%), что говорит об убыточности. GAZA генерирует прибыль с ROE 99,44%. По этому критерию преимущество однозначно. NFAZ убыточен — чистая маржа -2,49%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у GAZA — 30,75, у NFAZ — 50,06. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности GAZA ниже 1 (0,76), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | GAZA | NFAZ | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 4,72 | -1,81 | |
| P/B | 12,11 | 2,92 | |
| P/S | 0,09 | 0,05 | |
| PEG | -0,87 | — | |
| EV/EBITDA | 5,54 | -11,41 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 99,44% | -161,27% | |
| ROA | 3,13% | -3,16% | |
| Валовая маржа | 17,97% | 1,96% | |
| Операц. маржа | — | -1,58% | |
| Чистая маржа | 2,13% | -2,49% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 30,75 | 50,06 | |
| Текущая ликв. | 0,76 | 0,92 | |
| Быстрая ликв. | 0,76 | 0,73 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| EPS | $164,50 | -$113,02 | |
| Балансовая стоим. | $64,09 | $200,93 | |
Технический анализ
Техническая картина в пользу GAZA: скоринг 59/100 vs 24/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: GAZA — 55,5, NFAZ — 47,4. Обе акции находятся в одной зоне. GAZA и NFAZ находятся выше 50-дневной скользящей средней (+4,1% и +2,3% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: GAZA — 27,0 (выраженный тренд), NFAZ — 18,9 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета GAZA — 0,49, NFAZ — 0,68. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) NFAZ составляет 6,4%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | GAZA | NFAZ | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 55,49 | 47,37 | |
| Stochastic %K | 56,25 | 37,10 | |
| CCI (20) | 76,19 | -70,58 | |
| MFI | 76,33 | 25,68 | |
| Williams %R | -43,75 | -62,90 | |
| MACD гистограмма | 0,69 | -1,57 | |
| Momentum (10) | 15,00 | -12,00 | |
| Тренд | |||
| ADX | 27,04 | 18,92 | |
| Цена vs EMA 9 | +1,06% | -0,81% | |
| Цена vs EMA 20 | +1,59% | -1,89% | |
| Цена vs SMA 50 | +4,09% | +2,31% | |
| Цена vs SMA 200 | -12,79% | -14,65% | |
| Объём | |||
| CMF | -0,47 | -0,19 | |
| Volume Ratio | 10,87 | 177,48 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,49 | 0,68 | |
| ATR % | 4,11% | 6,40% | |
| Sharpe (1г) | -1,36 | -0,92 | |
| RS Rating | 29,00 | 20,00 | |
| 52w от хая | -36,69 | -42,39 | |
| BB ширина | 4,83 | 15,08 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: GAZA генерирует 164,64 млрд ₽, NFAZ — 31,79 млрд ₽. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: GAZA — +9,60%, NFAZ — -25,50%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. По чистой прибыли ситуация полярная: GAZA зарабатывает 3,50 млрд ₽, а NFAZ фиксирует убыток (-505,48 млн ₽). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. Свободный денежный поток (FCF): GAZA — 6,53 млрд ₽, NFAZ — 626,98 млн ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | GAZA | NFAZ | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 164,64 млрд ₽ | 31,79 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +9.60% | -25.50% | |
| Чистая прибыль | 3,50 млрд ₽ | -505,48 млн ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | +225.90% | — | — |
| EPS (TTM) | $164,50 | -$62,88 | |
| Операц. Cash Flow | 11,92 млрд ₽ | 885,95 млн ₽ | |
| Free Cash Flow | 6,53 млрд ₽ | 626,98 млн ₽ |
Дивиденды
Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок. NFAZ выплачивает дивиденды 1 лет подряд, тогда как GAZA не имеет дивидендной истории.
| Показатель | GAZA | NFAZ | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | — | $10,75 | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 0 | 1 | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет GAZA показывает лучшую среднюю доходность в декабре (+6,14%), NFAZ — в августе (+21,91%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: GAZA — апрель (-7,78%), NFAZ — май (-4,55%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, июнь, октябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, март, август, сентябрь, декабрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у NFAZ: +29,59% против +2,54%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — ГАЗ или Нефаз?
У кого выше рентабельность — GAZA или NFAZ?
Какие дивиденды у ГАЗ и Нефаз?
Какая компания крупнее по выручке — ГАЗ или Нефаз?
Какая акция лучше по технике — GAZA или NFAZ?
Что лучше купить — GAZA или NFAZ?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 14.09.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией