Сравнение GAP vs UAA
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Убыточность UAA (P/E -4.32) делает прямое сравнение по этому мультипликатору невозможным. GAP показывает P/E 10.19. Рекомендуется анализировать P/S и свободный денежный поток. По P/S (цена/выручка) UAA дешевле: 0.43 против 0.53. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По P/B (цена/балансовая стоимость) UAA дешевле: 1.51 против 2.19. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA GAP оценён ниже: 6.68 vs 10.79. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. UAA работает в убыток — ROE -30.13%, тогда как GAP показывает рентабельность 22.98%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа UAA (-9.94%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: GAP — 1.48, UAA — 1.37. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.
| Показатель | GAP | UAA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 10.19 | -4.32 | |
| P/B | 2.19 | 1.51 | |
| P/S | 0.53 | 0.43 | |
| PEG | -4.55 | -0.01 | |
| EV/EBITDA | 6.68 | 10.79 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 22.98% | -30.13% | |
| ROA | 6.46% | -11.22% | |
| Валовая маржа | 40.79% | 45.86% | |
| Операц. маржа | 7.26% | 5.35% | |
| Чистая маржа | 5.31% | -9.94% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.48 | 1.37 | |
| Текущая ликв. | 1.75 | 1.62 | |
| Быстрая ликв. | 1.08 | 1.08 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 3.00% | 0.00% | |
| Коэфф. выплат | 30.27% | 0.00% | |
| EPS | $2.19 | $-1.16 | |
| Балансовая стоим. | $10.19 | $3.32 | |
Технический анализ
По технике ситуация паритетная: 25/100 и 25/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. RSI(14): GAP — 43.3 (нейтральная зона), UAA — 34.6 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции ниже SMA 50: GAP на -4.4%, UAA на -14.7%. Это медвежий краткосрочный сигнал. Сила тренда по ADX: GAP — 20.8 (слабый тренд), UAA — 23.2 (слабый тренд). По бете UAA стабильнее (1.28 vs 1.36). Дневная волатильность (ATR%) UAA составляет 6.2%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | GAP | UAA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 43.29 | 34.61 | |
| Stochastic %K | 44.91 | 18.68 | |
| CCI (20) | -63.08 | -90.89 | |
| MFI | 26.50 | 47.50 | |
| Williams %R | -55.09 | -81.32 | |
| MACD гистограмма | -0.16 | -0.11 | |
| Momentum (10) | -2.26 | -1.31 | |
| Тренд | |||
| ADX | 20.76 | 23.23 | |
| Цена vs EMA 9 | +6.27% | -3.82% | |
| Цена vs EMA 20 | +1.59% | -9.49% | |
| Цена vs SMA 50 | -4.36% | -14.69% | |
| Цена vs SMA 200 | -5.28% | -7.00% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.29 | -0.05 | |
| Volume Ratio | 134.33 | 107.61 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 1.36 | 1.28 | |
| ATR % | 3.97% | 6.22% | |
| Sharpe (1г) | -0.34 | -0.29 | |
| RS Rating | 18.00 | 22.00 | |
| 52w от хая | -21.08 | -36.81 | |
| BB ширина | 27.83 | 39.56 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): GAP — 15,37 млрд $, UAA — 4,97 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. UAA убыточен (чистая прибыль -495,64 млн $), тогда как GAP генерирует прибыль (816 млн $). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. FCF: GAP генерирует 823 млн $, UAA — -162,16 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | GAP | UAA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 15,37 млрд $ | 4,97 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 816 млн $ | -495,64 млн $ | |
| EPS (TTM) | $2.18 | $-1.16 | |
| Операц. Cash Flow | 1,29 млрд $ | -75,09 млн $ | |
| Free Cash Flow | 823 млн $ | -162,16 млн $ |
Дивиденды
GAP выплачивает дивиденды с доходностью 3.00% годовых, тогда как UAA дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. GAP выплачивает дивиденды 14 лет подряд, тогда как UAA не имеет дивидендной истории.
| Показатель | GAP | UAA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 3.00% | — | |
| Годовые дивиденды | $0.52 | — | |
| Коэфф. выплат | 30.27% | — | |
| Лет выплат | 14.00% | 0.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | 1.31% | — |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для GAP — ноябре (+10.36%), для UAA — ноябре (+9.29%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для GAP — май (-3.73%), для UAA — март (-8.58%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, май, сентябрь, декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: июнь, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — The Gap, Inc. или Under Armour, Inc.?
У кого выше рентабельность — GAP или UAA?
Какие дивиденды у The Gap, Inc. и Under Armour, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — The Gap, Inc. или Under Armour, Inc.?
Какая акция лучше по технике — GAP или UAA?
Что лучше купить — GAP или UAA?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией