Сравнение GAP vs LEVI

Тикер 1

Тикер 2

GAP27

17LEVI

The Gap, Inc. (GAP) и Levi Strauss & Co. (LEVI) представляют одну индустрию — «Одежда и аксессуары». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. GAP торгуется с P/E 10.19, тогда как LEVI — с P/E 13.44. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. По ROE лидирует LEVI (28.33% vs 22.98%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа LEVI — 9.52%, у GAP — 5.31%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Дивидендная доходность GAP составляет 3.00%, у LEVI — 2.62%. Обе компании вознаграждают акционеров выплатами, но с разной щедростью. LEVI набирает 33 из 100 по техническому скорингу, GAP — 25 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. В общем зачёте GAP уверенно лидирует со счётом 27:17. Перевес виден как в фундаментальных, так и в технических метриках.

The Gap, Inc.

GAPNYSE

23,17 $+0,87 $ (+3,90%)

Потребительский сектор · Одежда и аксессуары

Капитализация: 8,46 млрд $

ETP Rank6.7

Стоимость

9.5

Качество

7.2

Рост

4.7

Техника

3.0

Дивиденды

8.6

Прогнозы

7.0

Сезонность

3.0

Levi Strauss & Co.

LEVINYSE

21,75 $+0,41 $ (+1,92%)

Потребительский сектор · Одежда и аксессуары

Капитализация: 8,57 млрд $

ETP Rank7.1

Стоимость

7.4

Качество

8.3

Рост

7.6

Техника

3.0

Дивиденды

8.2

Прогнозы

8.0

Сезонность

4.0

Динамика цен

GAPLEVI

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу GAP — P/E 10.19 vs 13.44 у LEVI. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. По соотношению цены к выручке (P/S) GAP оценён ниже: 0.53 против 1.29. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B GAP — 2.19, у LEVI — 3.77. EV/EBITDA GAP — 6.68, у LEVI — 10.27. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE LEVI — 28.33%, у GAP — 22.98%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. LEVI удерживает чистую маржу на уровне 9.52%, опережая GAP (5.31%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у GAP — 1.48, у LEVI — 0.48. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

GAPLEVI

Показатель	GAP	LEVI
Мультипликаторы оценки
P/E	10.19	13.44
P/B	2.19	3.77
P/S	0.53	1.29
PEG	-4.55	0.18
EV/EBITDA	6.68	10.27
Рентабельность
ROE	22.98%	28.33%
ROA	6.46%	9.41%
Валовая маржа	40.79%	61.69%
Операц. маржа	7.26%	10.54%
Чистая маржа	5.31%	9.52%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	1.48	0.48
Текущая ликв.	1.75	1.58
Быстрая ликв.	1.08	0.97
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	3.00%	2.62%
Коэфф. выплат	30.27%	34.79%
EPS	$2.19	$1.59
Балансовая стоим.	$10.19	$5.66

Технический анализ

Техническая картина в пользу LEVI: скоринг 33/100 vs 25/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: GAP — 43.3, LEVI — 46.7. Обе акции находятся в одной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: LEVI выше на 2.5%, GAP — ниже на -4.4%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. ADX: GAP — 20.8 (слабый тренд), LEVI — 18.2 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета GAP — 1.36, LEVI — 1.43. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) GAP составляет 4.0%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

GAPLEVI

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	GAP	LEVI
Осцилляторы
RSI (14)	43.29	46.70
Stochastic %K	44.91	30.77
CCI (20)	-63.08	-114.92
MFI	26.50	44.29
Williams %R	-55.09	-69.23
MACD гистограмма	-0.16	-0.23
Momentum (10)	-2.26	-1.69
Тренд
ADX	20.76	18.20
Цена vs EMA 9	+6.27%	-0.31%
Цена vs EMA 20	+1.59%	-1.45%
Цена vs SMA 50	-4.36%	+2.55%
Цена vs SMA 200	-5.28%	0.00%
Объём
CMF	-0.29	-0.04
Volume Ratio	134.33	81.15
Волатильность и статистика
Beta	1.36	1.43
ATR %	3.97%	3.24%
Sharpe (1г)	-0.34	0.54
RS Rating	18.00	62.00
52w от хая	-21.08	-14.02
BB ширина	27.83	11.83

Финансовая отчётность

По объёму выручки: GAP генерирует 15,37 млрд $, LEVI — 6,28 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: GAP — 816 млн $, LEVI — 578,10 млн $. GAP генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): GAP — 823 млн $, LEVI — 324,30 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	GAP	LEVI
Выручка	15,37 млрд $	6,28 млрд $
Чистая прибыль	816 млн $	578,10 млн $
EPS (TTM)	$2.18	$1.46
Операц. Cash Flow	1,29 млрд $	545,70 млн $
Free Cash Flow	823 млн $	324,30 млн $

Дивиденды

Дивидендная доходность: GAP платит 3.00%, LEVI — 2.62%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. Стаж непрерывных выплат: GAP — 14 лет, LEVI — 8 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. CAGR дивидендов за пять лет: GAP — +1.31%, LEVI — +1.49%. Высокий темп роста дивидендов потенциально увеличивает общую доходность инвестора. Коэффициент выплат (Payout Ratio): GAP — 30.27%, LEVI — 34.79%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	GAP	LEVI
Див. доходность	3.00%	2.62%
Годовые дивиденды	$0.52	$0.28
Коэфф. выплат	30.27%	34.79%
Лет выплат	14.00%	8.00%
CAGR дивидендов (5л)	1.31%	1.49%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет GAP показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+10.36%), LEVI — в ноябре (+5.65%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: GAP — май (-3.73%), LEVI — март (-5.14%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, май. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у GAP: +12.50% против +3.88%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

GAP

+1.7

-0.8

-3.0

-0.4

-3.7

+1.8

+3.9

+2.9

-2.9

+6.4

+10.4

-3.7

LEVI

+2.2

+2.6

-5.1

+4.0

-1.1

-1.9

+0.2

-1.5

+1.4

-4.2

+5.7

+1.7

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — The Gap, Inc. или Levi Strauss & Co.?

Мультипликатор P/E у The Gap, Inc. ниже (10.19 vs 13.44), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — GAP или LEVI?

Рентабельность собственного капитала (ROE): GAP — 22.98%, LEVI — 28.33%. Преимущество у LEVI.

Какие дивиденды у The Gap, Inc. и Levi Strauss & Co.?

Обе компании платят дивиденды. Доходность GAP — 3.00%, LEVI — 2.62%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — The Gap, Inc. или Levi Strauss & Co.?

Выручка GAP за TTM — 15,37 млрд $, LEVI — 6,28 млрд $. GAP генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — GAP или LEVI?

Чистая маржа GAP — 5.31%, LEVI — 9.52%. LEVI оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — GAP или LEVI?

Технический скоринг: GAP — 25/100, LEVI — 33/100. LEVI имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — GAP или LEVI?

Однозначного ответа нет. Счёт 27:17 в пользу GAP по 47 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией