Сравнение FTNT vs VRSN
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Если ориентироваться на P/E, VRSN выглядит привлекательнее: 33.01 против 49.14. Премия к оценке FTNT может быть оправдана, если компания растёт быстрее. По P/S (цена/выручка) FTNT дешевле: 13.40 против 16.38. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По EV/EBITDA VRSN оценён ниже: 24.40 vs 35.88. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. VRSN работает в убыток — ROE -39.99%, тогда как FTNT показывает рентабельность 155.65%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Маржинальность: VRSN — 49.96%, FTNT — 27.49%. У VRSN маржа выше 25%, что характерно для компаний с сильным ценообразованием. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: FTNT — 0.50, VRSN — -0.81. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности VRSN ниже 1 (0.46), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | FTNT | VRSN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 49.14 | 33.01 | |
| P/B | 97.04 | -12.54 | |
| P/S | 13.40 | 16.38 | |
| PEG | 8.63 | 3.11 | |
| EV/EBITDA | 35.88 | 24.40 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 155.65% | -39.99% | |
| ROA | 19.78% | 64.82% | |
| Валовая маржа | 80.67% | 88.35% | |
| Операц. маржа | 31.06% | 67.93% | |
| Чистая маржа | 27.49% | 49.96% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.50 | -0.81 | |
| Текущая ликв. | 1.15 | 0.46 | |
| Быстрая ликв. | 1.07 | 0.46 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.00% | 1.04% | |
| Коэфф. выплат | 0.00% | 34.42% | |
| EPS | $2.65 | $9.18 | |
| Балансовая стоим. | $1.34 | $-24.16 | |
Технический анализ
По технике ситуация паритетная: 77/100 и 78/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. RSI(14): FTNT — 86.6 (зона перекупленности), VRSN — 73.8 (зона перекупленности). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции торгуются выше SMA 50: FTNT на 41.9%, VRSN на 14.1%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: FTNT — 46.3 (выраженный тренд), VRSN — 30.5 (выраженный тренд). По бете VRSN стабильнее (0.20 vs 0.98). Значение ниже 0.8 делает VRSN защитной акцией. Дневная волатильность (ATR%) FTNT составляет 3.4%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | FTNT | VRSN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 86.62 | 73.84 | |
| Stochastic %K | 97.95 | 92.57 | |
| CCI (20) | 98.34 | 117.30 | |
| MFI | 93.35 | 87.43 | |
| Williams %R | -2.05 | -7.43 | |
| MACD гистограмма | 2.42 | 1.67 | |
| Momentum (10) | 21.49 | 27.46 | |
| Тренд | |||
| ADX | 46.33 | 30.48 | |
| Цена vs EMA 9 | +6.36% | +2.84% | |
| Цена vs EMA 20 | +17.40% | +6.21% | |
| Цена vs SMA 50 | +41.86% | +14.06% | |
| Цена vs SMA 200 | +53.98% | +18.46% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.49 | 0.32 | |
| Volume Ratio | 65.80 | 130.57 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.98 | 0.20 | |
| ATR % | 3.44% | 2.62% | |
| Sharpe (1г) | 0.60 | 0.33 | |
| RS Rating | 66.00 | 49.00 | |
| 52w от хая | -0.69 | -1.50 | |
| BB ширина | 67.03 | 18.55 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): FTNT — 6,80 млрд $, VRSN — 1,66 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: FTNT — 1,85 млрд $, VRSN — 825,70 млн $. FTNT генерирует больше чистой прибыли. FCF: FTNT генерирует 2,23 млрд $, VRSN — 1,07 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | FTNT | VRSN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 6,80 млрд $ | 1,66 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 1,85 млрд $ | 825,70 млн $ | |
| EPS (TTM) | $2.44 | $8.83 | |
| Операц. Cash Flow | 2,59 млрд $ | 1,09 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 2,23 млрд $ | 1,07 млрд $ |
Дивиденды
Дивидендная политика различается кардинально: VRSN обеспечивает 1.04% годовой доходности, FTNT реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. VRSN выплачивает дивиденды 4 лет подряд, тогда как FTNT не имеет дивидендной истории.
| Показатель | FTNT | VRSN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | 1.04% | |
| Годовые дивиденды | — | $1.62 | |
| Коэфф. выплат | — | 34.42% | |
| Лет выплат | 0.00% | 4.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для FTNT — феврале (+6.17%), для VRSN — ноябре (+4.60%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для FTNT — сентябрь (-0.77%), для VRSN — сентябрь (-1.15%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Суммарная сезонная доходность за год выше у FTNT: +28.95% против +11.68%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Fortinet, Inc. или VeriSign, Inc.?
У кого выше рентабельность — FTNT или VRSN?
Какие дивиденды у Fortinet, Inc. и VeriSign, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Fortinet, Inc. или VeriSign, Inc.?
У кого выше маржинальность — FTNT или VRSN?
Какая акция лучше по технике — FTNT или VRSN?
Что лучше купить — FTNT или VRSN?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией