Сравнение FTNT vs PCTY
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует PCTY с P/E 23.72 (у FTNT — 49.14). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По P/S (цена/выручка) PCTY дешевле: 3.50 против 13.40. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B PCTY — 5.18, у FTNT — 97.04. EV/EBITDA PCTY — 12.27, у FTNT — 35.88. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует FTNT (155.65% vs 22.36%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа FTNT — 27.49%, у PCTY — 14.94%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у FTNT — 0.50, у PCTY — 0.11. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности PCTY ниже 1 (0.13), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | FTNT | PCTY | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 49.14 | 23.72 | |
| P/B | 97.04 | 5.18 | |
| P/S | 13.40 | 3.50 | |
| PEG | 8.63 | 1.44 | |
| EV/EBITDA | 35.88 | 12.27 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 155.65% | 22.36% | |
| ROA | 19.78% | 4.74% | |
| Валовая маржа | 80.67% | 69.30% | |
| Операц. маржа | 31.06% | 21.38% | |
| Чистая маржа | 27.49% | 14.94% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.50 | 0.11 | |
| Текущая ликв. | 1.15 | 0.13 | |
| Быстрая ликв. | 1.07 | 0.13 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.00% | 0.00% | |
| Коэфф. выплат | 0.00% | 0.00% | |
| EPS | $2.65 | $4.75 | |
| Балансовая стоим. | $1.34 | $21.75 | |
Технический анализ
Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 74/100 и 71/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. RSI(14): FTNT — 88.0 (зона перекупленности), PCTY — 58.6 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. FTNT и PCTY находятся выше 50-дневной скользящей средней (+43.9% и +6.0% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. FTNT выше SMA 200 (+54.9%), PCTY — ниже (-18.3%). Долгосрочный тренд в пользу FTNT. ADX: FTNT — 44.0 (выраженный тренд), PCTY — 16.9 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете PCTY стабильнее (0.31 vs 0.98). Значение ниже 0.8 делает PCTY защитной акцией. Дневная волатильность (ATR%) PCTY составляет 4.6%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | FTNT | PCTY | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 87.97 | 58.65 | |
| Stochastic %K | 99.21 | 65.61 | |
| CCI (20) | 107.34 | 93.49 | |
| MFI | 93.23 | 58.61 | |
| Williams %R | -0.79 | -34.39 | |
| MACD гистограмма | 2.83 | 0.80 | |
| Momentum (10) | 40.05 | 10.23 | |
| Тренд | |||
| ADX | 43.96 | 16.89 | |
| Цена vs EMA 9 | +8.53% | +2.84% | |
| Цена vs EMA 20 | +20.09% | +4.62% | |
| Цена vs SMA 50 | +43.91% | +5.96% | |
| Цена vs SMA 200 | +54.89% | -18.26% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.48 | -0.02 | |
| Volume Ratio | 93.52 | 79.78 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.98 | 0.31 | |
| ATR % | 3.53% | 4.56% | |
| Sharpe (1г) | 0.66 | -1.55 | |
| RS Rating | 66.00 | 8.00 | |
| 52w от хая | -0.28 | -43.89 | |
| BB ширина | 67.60 | 14.79 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): FTNT — 6,80 млрд $, PCTY — 1,60 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: FTNT — 1,85 млрд $, PCTY — 227,13 млн $. FTNT генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): FTNT — 2,23 млрд $, PCTY — 342,75 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | FTNT | PCTY | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 6,80 млрд $ | 1,60 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 1,85 млрд $ | 227,13 млн $ | |
| EPS (TTM) | $2.44 | $4.08 | |
| Операц. Cash Flow | 2,59 млрд $ | 418,23 млн $ | |
| Free Cash Flow | 2,23 млрд $ | 342,75 млн $ |
Дивиденды
Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль.
| Показатель | FTNT | PCTY | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 0.00% | 0.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для FTNT — феврале (+6.17%), для PCTY — августе (+9.99%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: FTNT — сентябрь (-0.77%), PCTY — декабрь (-2.27%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: апрель, май, июнь, июль, август. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у FTNT: +28.95% против +19.95%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Fortinet, Inc. или Paylocity Holding Corporation?
У кого выше рентабельность — FTNT или PCTY?
Какие дивиденды у Fortinet, Inc. и Paylocity Holding Corporation?
Какая компания крупнее по выручке — Fortinet, Inc. или Paylocity Holding Corporation?
У кого выше маржинальность — FTNT или PCTY?
Какая акция лучше по технике — FTNT или PCTY?
Что лучше купить — FTNT или PCTY?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией