Сравнение FRT vs PLD

Тикер 1

Тикер 2

FRT29

14PLD

Federal Realty Investment Trust (FRT) и Prologis, Inc. (PLD) представляют одну индустрию — «Фонды недвижимости (REIT)». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. По капитализации PLD крупнее в 13.2× (134,84 млрд $ vs 10,25 млрд $). По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует FRT с P/E 19.72 (у PLD — 36.25). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. ROE FRT — 15.55%, у PLD — 7.01%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. PLD удерживает чистую маржу на уровне 41.54%, опережая FRT (38.61%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Дивидендная доходность FRT составляет 3.87%, у PLD — 2.83%. Обе компании вознаграждают акционеров выплатами, но с разной щедростью. FRT набирает 71 из 100 по техническому скорингу, PLD — 60 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. FRT побеждает по числу метрик: 29 против 14 у PLD. Это не гарантирует лучшую доходность в будущем, но указывает на текущее фундаментально-техническое преимущество.

Federal Realty Investment Trust

FRTNYSE

118,61 $+2,55 $ (+2,20%)

Недвижимость · Фонды недвижимости (REIT)

Капитализация: 10,25 млрд $

ETP Rank6.9

Стоимость

7.4

Качество

6.7

Рост

6.9

Техника

7.0

Дивиденды

7.7

Прогнозы

6.5

Сезонность

4.0

Prologis, Inc.

PLDNYSE

144,63 $-0,05 $ (-0,03%)

Недвижимость · Фонды недвижимости (REIT)

Капитализация: 134,84 млрд $

ETP Rank5.8

Стоимость

5.2

Качество

5.9

Рост

4.0

Техника

7.0

Дивиденды

6.4

Прогнозы

6.5

Сезонность

6.0

Динамика цен

FRTPLD

Фундаментальный анализ

Если ориентироваться на P/E, FRT выглядит привлекательнее: 19.72 против 36.25. Премия к оценке PLD может быть оправдана, если компания растёт быстрее. По соотношению цены к выручке (P/S) FRT оценён ниже: 7.64 против 15.07. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. EV/EBITDA FRT — 13.65, у PLD — 21.88. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует FRT (15.55% vs 7.01%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа PLD — 41.54%, у FRT — 38.61%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у FRT — 1.49, у PLD — 0.65. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности PLD ниже 1 (0.00), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

FRTPLD

Показатель	FRT	PLD
Мультипликаторы оценки
P/E	19.72	36.25
P/B	3.02	2.52
P/S	7.64	15.07
PEG	0.30	-20.92
EV/EBITDA	13.65	21.88
Рентабельность
ROE	15.55%	7.01%
ROA	5.57%	3.79%
Валовая маржа	53.60%	43.37%
Операц. маржа	41.58%	38.94%
Чистая маржа	38.61%	41.54%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	1.49	0.65
Текущая ликв.	1.45	0.00
Быстрая ликв.	1.45	0.00
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	3.87%	2.83%
Коэфф. выплат	77.25%	103.60%
EPS	$5.89	$3.99
Балансовая стоим.	$41.43	$62.23

Технический анализ

Техническая картина в пользу FRT: скоринг 71/100 vs 60/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: FRT — 69.7, PLD — 59.6. Обе акции находятся в одной зоне. FRT и PLD находятся выше 50-дневной скользящей средней (+7.8% и +5.1% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: FRT — 25.4 (выраженный тренд), PLD — 15.7 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета FRT — 0.45, PLD — 0.64. Оба значения в приемлемом диапазоне.

FRTPLD

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	FRT	PLD
Осцилляторы
RSI (14)	69.69	59.58
Stochastic %K	97.86	91.01
CCI (20)	137.90	89.50
MFI	51.11	59.58
Williams %R	-2.14	-8.99
MACD гистограмма	0.03	-0.12
Momentum (10)	2.94	1.78
Тренд
ADX	25.39	15.69
Цена vs EMA 9	+2.65%	+1.39%
Цена vs EMA 20	+3.86%	+2.04%
Цена vs SMA 50	+7.85%	+5.12%
Цена vs SMA 200	+15.47%	+14.23%
Объём
CMF	0.17	-0.05
Volume Ratio	115.36	57.63
Волатильность и статистика
Beta	0.45	0.64
ATR %	1.57%	1.80%
Sharpe (1г)	1.15	1.16
RS Rating	61.00	69.00
52w от хая	-0.11	-0.52
BB ширина	7.34	4.49

Финансовая отчётность

По объёму выручки: FRT генерирует 1,28 млрд $, PLD — 8,79 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: FRT — 411,08 млн $, PLD — 3,41 млрд $. PLD генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): FRT — 331,04 млн $, PLD — 5,01 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	FRT	PLD
Выручка	1,28 млрд $	8,79 млрд $
Чистая прибыль	411,08 млн $	3,41 млрд $
EPS (TTM)	$4.79	$3.57
Операц. Cash Flow	622,38 млн $	5,01 млрд $
Free Cash Flow	331,04 млн $	5,01 млрд $

Дивиденды

Дивидендная доходность: FRT платит 3.87%, PLD — 2.83%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. Стаж непрерывных выплат: FRT — 13 лет, PLD — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): FRT — 77.25%, PLD — 103.60%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.

Показатель	FRT	PLD
Див. доходность	3.87%	2.83%
Годовые дивиденды	$3.39	$2.14
Коэфф. выплат	77.25%	103.60%
Лет выплат	13.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	-4.47%	-3.22%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет FRT показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+5.69%), PLD — в июле (+5.86%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: FRT — март (-4.37%), PLD — сентябрь (-3.32%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, сентябрь, декабрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, апрель, июль, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у PLD: +15.62% против +1.38%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

FRT

+1.3

-0.1

-4.4

+1.8

-1.9

+0.9

+1.7

+0.6

-3.2

-1.0

+5.7

-0.1

PLD

+3.8

-0.8

+0.9

+2.1

+0.4

+0.9

+5.9

+1.1

-3.3

+0.8

+4.1

-0.3

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Federal Realty Investment Trust или Prologis, Inc.?

Мультипликатор P/E у Federal Realty Investment Trust ниже (19.72 vs 36.25), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — FRT или PLD?

Рентабельность собственного капитала (ROE): FRT — 15.55%, PLD — 7.01%. Преимущество у FRT.

Какие дивиденды у Federal Realty Investment Trust и Prologis, Inc.?

Обе компании платят дивиденды. Доходность FRT — 3.87%, PLD — 2.83%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Federal Realty Investment Trust или Prologis, Inc.?

Выручка FRT за TTM — 1,28 млрд $, PLD — 8,79 млрд $. PLD генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — FRT или PLD?

Чистая маржа FRT — 38.61%, PLD — 41.54%. PLD оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — FRT или PLD?

Технический скоринг: FRT — 71/100, PLD — 60/100. FRT имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — FRT или PLD?

Однозначного ответа нет. Счёт 29:14 в пользу FRT по 47 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией