Сравнение FRT vs HR
Динамика цен
Фундаментальный анализ
HR имеет отрицательный P/E (-73,01), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — FRT прибылен с P/E 23,30. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. Мультипликатор P/S также в пользу HR: 5,87 vs 7,55 у FRT. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B HR — 1,55, у FRT — 2,99. EV/EBITDA FRT — 14,56, у HR — 16,36. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE HR отрицательный (-1,94%), что говорит об убыточности. FRT генерирует прибыль с ROE 13,28%. По этому критерию преимущество однозначно. HR убыточен — чистая маржа -7,59%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у FRT — 1,44, у HR — 1,04. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности HR ниже 1 (0,11), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | FRT | HR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 23,30 | -73,01 | |
| P/B | 2,99 | 1,55 | |
| P/S | 7,55 | 5,87 | |
| PEG | 0,86 | -0,45 | |
| EV/EBITDA | 14,56 | 16,36 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 13,28% | -1,94% | |
| ROA | 4,81% | -0,97% | |
| Валовая маржа | 54,05% | 16,57% | |
| Операц. маржа | 34,49% | 22,60% | |
| Чистая маржа | 32,66% | -7,59% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1,44 | 1,04 | |
| Текущая ликв. | 1,47 | 0,11 | |
| Быстрая ликв. | 1,47 | 0,11 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 3,87% | 5,01% | |
| Коэфф. выплат | 113,03% | -385,78% | |
| EPS | $5,06 | -$0,25 | |
| Балансовая стоим. | $41,98 | $12,48 | |
Технический анализ
Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 37/100 и 33/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. Осциллятор RSI у FRT составляет 30,4 (нейтральная зона), у HR — 28,2 (зона перепроданности). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции ниже SMA 50: FRT на -4,9%, HR на -6,7%. Это медвежий краткосрочный сигнал. ADX: FRT — 23,6 (слабый тренд), HR — 24,5 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. HR менее волатилен — бета 0,10 против 0,20 у FRT. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность.
| Индикатор | FRT | HR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 30,40 | 28,20 | |
| Stochastic %K | 7,57 | 0,86 | |
| CCI (20) | -176,18 | -187,85 | |
| MFI | 18,87 | 46,15 | |
| Williams %R | -92,43 | -99,14 | |
| MACD гистограмма | -1,07 | -0,26 | |
| Momentum (10) | -9,38 | -2,72 | |
| Тренд | |||
| ADX | 23,57 | 24,53 | |
| Цена vs EMA 9 | -2,78% | -4,99% | |
| Цена vs EMA 20 | -4,16% | -6,76% | |
| Цена vs SMA 50 | -4,88% | -6,67% | |
| Цена vs SMA 200 | +6,73% | +2,81% | |
| Объём | |||
| CMF | -0,04 | -0,12 | |
| Volume Ratio | 68,92 | 97,33 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,20 | 0,10 | |
| ATR % | 1,76% | 2,16% | |
| Sharpe (1г) | 1,21 | 0,53 | |
| RS Rating | 64,00 | 55,00 | |
| 52w от хая | -8,95 | -13,11 | |
| BB ширина | 10,26 | 13,98 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): FRT — 1,28 млрд $, HR — 1,18 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу FRT: +6,30% г/г vs -6,90%. HR показывает снижение, что может быть тревожным сигналом. По чистой прибыли ситуация полярная: FRT зарабатывает 411,08 млн $, а HR фиксирует убыток (-246,07 млн $). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. Свободный денежный поток (FCF): FRT — 331,04 млн $, HR — 126,94 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | FRT | HR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 1,28 млрд $ | 1,18 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | +6.30% | -6.90% | |
| Чистая прибыль | 411,08 млн $ | -246,07 млн $ | |
| Рост прибыли (г/г) | +39.20% | — | — |
| EPS (TTM) | $4,79 | -$0,71 | |
| Операц. Cash Flow | 622,38 млн $ | 457,10 млн $ | |
| Free Cash Flow | 331,04 млн $ | 126,94 млн $ |
Дивиденды
FRT и HR — дивидендные акции. Доходность: FRT — 3,87%, HR — 5,01%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. Стаж непрерывных выплат: FRT — 13 лет, HR — 9 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат.
| Показатель | FRT | HR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 3,87% | 5,01% | |
| Годовые дивиденды | $4,55 | $0,72 | |
| Коэфф. выплат | 113,03% | -385,78% | |
| Лет выплат | 13 | 9 | |
| CAGR дивидендов (5л) | 1,33% | -22,01% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность FRT приходится на ноябре (+5,69%), а HR — на январе (+2,72%). Наименее удачные месяцы: FRT — март (-4,37%), HR — февраль (-3,66%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, март, сентябрь, октябрь, декабрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, апрель, июнь, июль, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Federal Realty Investment Trust или Healthcare Realty Trust Incorporated?
У кого выше рентабельность — FRT или HR?
Какие дивиденды у Federal Realty Investment Trust и Healthcare Realty Trust Incorporated?
Какая компания крупнее по выручке — Federal Realty Investment Trust или Healthcare Realty Trust Incorporated?
Какая акция лучше по технике — FRT или HR?
Что лучше купить — FRT или HR?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 12.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией