Сравнение FRT vs GLPI

Тикер 1

Тикер 2

FRT23

19GLPI

Сравнение Federal Realty Investment Trust (FRT) и Gaming and Leisure Properties, Inc. (GLPI) — классический случай выбора внутри одной индустрии: «Фонды недвижимости (REIT)». Разберём, кто из них сильнее по цифрам. Если ориентироваться на P/E, GLPI выглядит привлекательнее: 14.81 против 19.72. Премия к оценке FRT может быть оправдана, если компания растёт быстрее. По ROE лидирует GLPI (19.39% vs 15.55%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа GLPI — 55.06%, у FRT — 38.61%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. По дивидендной доходности GLPI впереди: 6.61% годовых против 3.87% у FRT. Для дивидендных инвесторов это может быть решающим фактором. Техническая картина в пользу FRT: скоринг 71/100 vs 47/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. Итог: 23:19 — ни одна сторона не доминирует. В таких ситуациях решающим становится горизонт инвестирования и склонность к риску.

Federal Realty Investment Trust

FRTNYSE

118,61 $+2,55 $ (+2,20%)

Недвижимость · Фонды недвижимости (REIT)

Капитализация: 10,25 млрд $

ETP Rank6.9

Стоимость

7.4

Качество

6.7

Рост

6.9

Техника

7.0

Дивиденды

7.7

Прогнозы

6.5

Сезонность

4.0

Gaming and Leisure Properties, Inc.

GLPINASDAQ

47,50 $+0,28 $ (+0,59%)

Недвижимость · Фонды недвижимости (REIT)

Капитализация: 13,45 млрд $

ETP Rank6.8

Стоимость

7.6

Качество

7.6

Рост

5.3

Техника

5.0

Дивиденды

7.6

Прогнозы

7.0

Сезонность

5.0

Динамика цен

FRTGLPI

Фундаментальный анализ

GLPI торгуется с P/E 14.81, тогда как FRT — с P/E 19.72. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. EV/EBITDA GLPI — 12.85, у FRT — 13.65. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE GLPI — 19.39%, у FRT — 15.55%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. GLPI удерживает чистую маржу на уровне 55.06%, опережая FRT (38.61%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у FRT — 1.49, у GLPI — 1.81. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

FRTGLPI

Показатель	FRT	GLPI
Мультипликаторы оценки
P/E	19.72	14.81
P/B	3.02	2.85
P/S	7.64	8.26
PEG	0.30	0.00
EV/EBITDA	13.65	12.85
Рентабельность
ROE	15.55%	19.39%
ROA	5.57%	6.48%
Валовая маржа	53.60%	54.38%
Операц. маржа	41.58%	78.78%
Чистая маржа	38.61%	55.06%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	1.49	1.81
Текущая ликв.	1.45	15.62
Быстрая ликв.	1.45	15.62
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	3.87%	6.61%
Коэфф. выплат	77.25%	99.12%
EPS	$5.89	$3.19
Балансовая стоим.	$41.43	$18.01

Технический анализ

По техническому скорингу FRT сильнее: 71/100 против 47/100 у GLPI. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у FRT составляет 69.7 (нейтральная зона), у GLPI — 49.8 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. FRT и GLPI находятся выше 50-дневной скользящей средней (+7.8% и +0.9% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: FRT — 25.4 (выраженный тренд), GLPI — 10.9 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. GLPI менее волатилен — бета 0.23 против 0.45 у FRT. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность.

FRTGLPI

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	FRT	GLPI
Осцилляторы
RSI (14)	69.69	49.76
Stochastic %K	97.86	40.35
CCI (20)	137.90	-36.10
MFI	51.11	28.63
Williams %R	-2.14	-59.65
MACD гистограмма	0.03	-0.10
Momentum (10)	2.94	-0.82
Тренд
ADX	25.39	10.88
Цена vs EMA 9	+2.65%	-0.17%
Цена vs EMA 20	+3.86%	-0.18%
Цена vs SMA 50	+7.85%	+0.91%
Цена vs SMA 200	+15.47%	+2.71%
Объём
CMF	0.17	-0.03
Volume Ratio	115.36	99.74
Волатильность и статистика
Beta	0.45	0.23
ATR %	1.57%	1.54%
Sharpe (1г)	1.15	-0.20
RS Rating	61.00	42.00
52w от хая	-0.11	-5.47
BB ширина	7.34	4.53

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): FRT — 1,28 млрд $, GLPI — 1,59 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: FRT — 411,08 млн $, GLPI — 825,11 млн $. GLPI генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): FRT — 331,04 млн $, GLPI — 824,97 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	FRT	GLPI
Выручка	1,28 млрд $	1,59 млрд $
Чистая прибыль	411,08 млн $	825,11 млн $
EPS (TTM)	$4.79	$2.95
Операц. Cash Flow	622,38 млн $	1,13 млрд $
Free Cash Flow	331,04 млн $	824,97 млн $

Дивиденды

FRT и GLPI — дивидендные акции. Доходность: FRT — 3.87%, GLPI — 6.61%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. Стаж непрерывных выплат: FRT — 13 лет, GLPI — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): FRT — 77.25%, GLPI — 99.12%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.

Показатель	FRT	GLPI
Див. доходность	3.87%	6.61%
Годовые дивиденды	$3.39	$0.78
Коэфф. выплат	77.25%	99.12%
Лет выплат	13.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	-4.47%	-23.10%

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность FRT приходится на ноябре (+5.69%), а GLPI — на мае (+3.80%). Наименее удачные месяцы: FRT — март (-4.37%), GLPI — сентябрь (-3.42%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, апрель, июль. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у GLPI: +8.67% против +1.38%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

FRT

+1.3

-0.1

-4.4

+1.8

-1.9

+0.9

+1.7

+0.6

-3.2

-1.0

+5.7

-0.1

GLPI

+1.5

+0.1

-2.0

+2.6

+3.8

-0.1

+2.8

+1.2

-3.4

+0.3

+0.9

+1.1

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Federal Realty Investment Trust или Gaming and Leisure Properties, Inc.?

По P/E Gaming and Leisure Properties, Inc. оценена ниже: 14.81 против 19.72. Однако P/E — лишь один из мультипликаторов; стоит учитывать также P/B, P/S и EV/EBITDA для объёмной оценки.

У кого выше рентабельность — FRT или GLPI?

Рентабельность собственного капитала (ROE): FRT — 15.55%, GLPI — 19.39%. Преимущество у GLPI.

Какие дивиденды у Federal Realty Investment Trust и Gaming and Leisure Properties, Inc.?

Обе компании платят дивиденды. Доходность FRT — 3.87%, GLPI — 6.61%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Federal Realty Investment Trust или Gaming and Leisure Properties, Inc.?

Выручка FRT за TTM — 1,28 млрд $, GLPI — 1,59 млрд $. GLPI генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — FRT или GLPI?

Чистая маржа FRT — 38.61%, GLPI — 55.06%. GLPI оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — FRT или GLPI?

Технический скоринг: FRT — 71/100, GLPI — 47/100. FRT имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — FRT или GLPI?

Однозначного ответа нет. Счёт 23:19 в пользу FRT по 47 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией