Сравнение FRMI vs PNW

Тикер 1

Тикер 2

FRMI11

26PNW

FRMI против PNW — два эмитента индустрии «Коммунальные услуги», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. По капитализации PNW крупнее в 3.2× (12,34 млрд $ vs 3,86 млрд $). Убыточность FRMI (P/E -5.67) делает прямое сравнение по этому мультипликатору невозможным. PNW показывает P/E 18.91. Рекомендуется анализировать P/S и свободный денежный поток. ROE FRMI отрицательный (-109.36%), что говорит об убыточности. PNW генерирует прибыль с ROE 9.34%. По этому критерию преимущество однозначно. PNW выплачивает дивиденды с доходностью 3.56% годовых, тогда как FRMI дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. FRMI набирает 66 из 100 по техническому скорингу, PNW — 52 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. PNW побеждает по числу метрик: 26 против 11 у FRMI. Это не гарантирует лучшую доходность в будущем, но указывает на текущее фундаментально-техническое преимущество.

Fermi Inc. Common Stock

FRMINASDAQ

6,06 $-0,02 $ (-0,33%)

Коммунальные услуги · Коммунальные услуги

Капитализация: 3,86 млрд $

ETP Rank3.4

Стоимость

5.3

Качество

4.1

Рост

—

Техника

7.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.5

Сезонность

5.0

Pinnacle West Capital Corporation

PNWNYSE

101,84 $-0,09 $ (-0,09%)

Коммунальные услуги · Коммунальные услуги

Капитализация: 12,34 млрд $

ETP Rank4.8

Стоимость

5.6

Качество

4.0

Рост

5.2

Техника

5.0

Дивиденды

8.0

Прогнозы

5.0

Сезонность

7.0

Динамика цен

FRMIPNW

Фундаментальный анализ

FRMI имеет отрицательный P/E (-5.67), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — PNW прибылен с P/E 18.91. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. По P/B (цена/балансовая стоимость) PNW дешевле: 1.75 против 3.57. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. ROE FRMI отрицательный (-109.36%), что говорит об убыточности. PNW генерирует прибыль с ROE 9.34%. По этому критерию преимущество однозначно. PNW несёт высокую долговую нагрузку — D/E 2.14, тогда как FRMI практически без долга (D/E 0.00). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски. Коэффициент текущей ликвидности FRMI ниже 1 (0.00), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

FRMIPNW

Показатель	FRMI	PNW
Мультипликаторы оценки
P/E	-5.67	18.91
P/B	3.57	1.75
P/S	0.00	2.26
PEG	0.09	3.25
EV/EBITDA	-5.43	12.59
Рентабельность
ROE	-109.36%	9.34%
ROA	-37.97%	2.13%
Валовая маржа	0.00%	40.72%
Операц. маржа	0.00%	27.54%
Чистая маржа	0.00%	11.99%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.00	2.14
Текущая ликв.	0.00	0.60
Быстрая ликв.	0.00	0.39
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	3.56%
Коэфф. выплат	0.00%	65.18%
EPS	$-1.07	$5.39
Балансовая стоим.	$1.70	$58.59

Технический анализ

Техническая картина в пользу FRMI: скоринг 66/100 vs 52/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: FRMI — 51.9, PNW — 53.9. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: FRMI на 0.5%, PNW на 0.5%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: FRMI — 19.3 (нет тренда), PNW — 20.7 (слабый тренд). Волатильность: бета PNW — -0.04, FRMI — 1.51. FRMI значительно волатильнее рынка, что увеличивает как потенциал прибыли, так и риски. Дневная волатильность (ATR%) FRMI составляет 11.1%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

FRMIPNW

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	FRMI	PNW
Осцилляторы
RSI (14)	51.90	53.92
Stochastic %K	45.03	62.54
CCI (20)	43.54	32.82
MFI	53.93	30.39
Williams %R	-54.97	-37.46
MACD гистограмма	0.15	0.14
Momentum (10)	0.52	2.31
Тренд
ADX	19.27	20.72
Цена vs EMA 9	+0.17%	+1.06%
Цена vs EMA 20	+3.48%	+0.93%
Цена vs SMA 50	+0.46%	+0.51%
Цена vs SMA 200	—	+8.68%
Объём
CMF	0.11	-0.14
Volume Ratio	71.74	70.03
Волатильность и статистика
Beta	1.51	-0.04
ATR %	11.11%	1.65%
Sharpe (1г)	—	0.64
RS Rating	—	53.00
52w от хая	-83.62	-2.94
BB ширина	43.40	6.10

Финансовая отчётность

По объёму выручки: FRMI генерирует 0 $, PNW — 5,34 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. По чистой прибыли ситуация полярная: PNW зарабатывает 616,53 млн $, а FRMI фиксирует убыток (-486,38 млн $). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. FCF: FRMI генерирует -603,46 млн $, PNW — -819,52 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	FRMI	PNW
Выручка	0 $	5,34 млрд $
Чистая прибыль	-486,38 млн $	616,53 млн $
EPS (TTM)	$-1.13	$5.15
Операц. Cash Flow	-34,15 млн $	1,81 млрд $
Free Cash Flow	-603,46 млн $	-819,52 млн $

Дивиденды

Дивидендная политика различается кардинально: PNW обеспечивает 3.56% годовой доходности, FRMI реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. PNW выплачивает дивиденды 13 лет подряд, тогда как FRMI не имеет дивидендной истории.

Показатель	FRMI	PNW
Див. доходность	—	3.56%
Годовые дивиденды	—	$1.82
Коэфф. выплат	—	65.18%
Лет выплат	0.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	-11.43%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет FRMI показывает лучшую среднюю доходность в феврале (+21.00%), PNW — в марте (+3.75%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для FRMI — декабрь (-51.37%), для PNW — август (-2.42%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

FRMI

-1.1

+21.0

-42.8

-4.5

+0.0

-19.4

-41.0

-51.4

PNW

+1.3

+0.9

+3.8

+0.4

+2.0

-0.2

+1.9

-2.4

-2.2

+0.6

+3.2

-0.9

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Fermi Inc. Common Stock или Pinnacle West Capital Corporation?

Прямое сравнение по P/E затруднено — одна из компаний убыточна (отрицательный P/E). В таких случаях корректнее сравнивать по P/S, EV/Revenue и свободному денежному потоку.

У кого выше рентабельность — FRMI или PNW?

ROE FRMI — -109.36%, PNW — 9.34%. PNW демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Fermi Inc. Common Stock и Pinnacle West Capital Corporation?

Pinnacle West Capital Corporation выплачивает дивиденды с доходностью 3.56%. Fermi Inc. Common Stock дивиденды не платит.

Какая компания крупнее по выручке — Fermi Inc. Common Stock или Pinnacle West Capital Corporation?

По объёму выручки: FRMI — 0 $, PNW — 5,34 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

Какая акция лучше по технике — FRMI или PNW?

Технический скоринг: FRMI — 66/100, PNW — 52/100. FRMI имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — FRMI или PNW?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 40 метрик FRMI выигрывает 11, PNW — 26. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией