Фондовые рынки

Криптовалюты

Сервисы

Калькуляторы

Прочее

Конвертер валют

Сравнение FNF vs MKL

Тикер 1

Тикер 2

FNF23

19MKL

Fidelity National Financial, Inc. (FNF) и Markel Corporation (MKL) — прямые конкуренты в индустрии «Имущественное страхование», что делает их сравнение особенно показательным для инвесторов. По капитализации MKL крупнее в 1,7× (23,23 млрд $ vs 13,51 млрд $). По мультипликатору P/E MKL оценён рынком дешевле: 10,27 против 17,42 у FNF. Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. ROE MKL — 12,39%, у FNF — 9,70%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. MKL удерживает чистую маржу на уровне 13,17%, опережая FNF (5,05%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. FNF выплачивает дивиденды с доходностью 4,07% годовых, тогда как MKL дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. По техническому скорингу FNF сильнее: 39/100 против 29/100 у MKL. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Общий счёт 23:19 — компании сопоставимы по совокупности метрик. Выбор между FNF и MKL зависит от приоритетов инвестора: стоимость, рост, дивиденды или техника.

Fidelity National Financial, Inc.

FNFNYSE

$50,18-$2,36 (-4,49%)

Финансы · Имущественное страхование

Капитализация: 13,51 млрд $

ETP Rank6.4

Стоимость

9.7

Качество

5.9

Рост

3.6

Техника

3.0

Дивиденды

8.1

Прогнозы

7.0

Сезонность

7.0

Markel Corporation

MKLNYSE

$1875,05+$3,72 (+0,20%)

Финансы · Имущественное страхование

Капитализация: 23,23 млрд $

ETP Rank4.9

Стоимость

9.0

Качество

5.8

Рост

3.2

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

5.0

Сезонность

6.0

Динамика цен

FNFMKL

Фундаментальный анализ

По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует MKL с P/E 10,27 (у FNF — 17,42). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По P/S (цена/выручка) FNF дешевле: 0,88 против 1,34. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B MKL — 1,11, у FNF — 1,52. По ROE лидирует MKL (12,39% vs 9,70%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа MKL — 13,17%, у FNF — 5,05%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у FNF — 0,50, у MKL — 0,23. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

FNFMKL

Показатель	FNF	MKL
Мультипликаторы оценки
P/E	17,42	10,27
P/B	1,52	1,11
P/S	0,88	1,34
PEG	-0,64	1,11
EV/EBITDA	-20,60	7,36
Рентабельность
ROE	9,70%	12,39%
ROA	0,67%	3,21%
Валовая маржа	86,14%	62,26%
Операц. маржа	11,37%	17,04%
Чистая маржа	5,05%	13,17%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0,50	0,23
Текущая ликв.	1890,80	1,50
Быстрая ликв.	1890,80	1,50
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	4,07%	0,00%
Коэфф. выплат	89,77%	26,26%
EPS	$2,89	$203,40
Балансовая стоим.	$32,99	$1691,92

Технический анализ

FNF набирает 39 из 100 по техническому скорингу, MKL — 29 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): FNF — 47,8 (нейтральная зона), MKL — 40,6 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. FNF торгуется выше SMA 50 (2,4%), тогда как MKL ниже этой средней (-1,4%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. ADX: FNF — 18,6 (нет тренда), MKL — 24,9 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете MKL стабильнее (0,10 vs 0,34).

FNFMKL

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	FNF	MKL
Осцилляторы
RSI (14)	47,79	40,57
Stochastic %K	31,25	9,27
CCI (20)	-34,08	-107,48
MFI	52,50	24,89
Williams %R	-68,75	-90,73
MACD гистограмма	-0,19	-15,06
Momentum (10)	-1,44	-119,65
Тренд
ADX	18,61	24,91
Цена vs EMA 9	-2,48%	-1,43%
Цена vs EMA 20	-1,67%	-2,46%
Цена vs SMA 50	+2,36%	-1,39%
Цена vs SMA 200	-2,60%	-5,02%
Объём
CMF	-0,03	-0,14
Volume Ratio	157,84	74,43
Волатильность и статистика
Beta	0,34	0,10
ATR %	2,95%	2,10%
Sharpe (1г)	-0,46	-0,22
RS Rating	28,00	30,00
52w от хая	-15,25	-15,06
BB ширина	9,76	10,73

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): FNF — 14,51 млрд $, MKL — 16,59 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. FNF растёт быстрее по выручке: +8,60% год к году против -1,00% у MKL. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. Чистая прибыль: FNF — 602 млн $, MKL — 2,11 млрд $. MKL генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): FNF — 6,38 млрд $, MKL — 2,55 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	FNF	MKL
Выручка	14,51 млрд $	16,59 млрд $
Рост выручки (г/г)	+8.60%	-1.00%
Чистая прибыль	602 млн $	2,11 млрд $
Рост прибыли (г/г)	-52.60%	-23.30%
EPS (TTM)	$2,22	$169,74
Операц. Cash Flow	6,52 млрд $	2,76 млрд $
Free Cash Flow	6,38 млрд $	2,55 млрд $

Дивиденды

Дивидендная политика различается кардинально: FNF обеспечивает 4,07% годовой доходности, MKL реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. FNF выплачивает дивиденды 13 лет подряд, тогда как MKL не имеет дивидендной истории. Коэффициент выплат (Payout Ratio): FNF — 89,77%, MKL — 26,26%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.

Показатель	FNF	MKL
Див. доходность	4,07%	—
Годовые дивиденды	$1,04	—
Коэфф. выплат	89,77%	26,26%
Лет выплат	13	0
CAGR дивидендов (5л)	-7,79%	—

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для FNF — июле (+6,25%), для MKL — июле (+3,45%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: FNF — март (-3,04%), MKL — сентябрь (-2,52%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, май, июль, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у FNF: +11,65% против +9,31%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

FNF

+3,6

-1,3

-3,0

+0,8

+1,3

-0,6

+6,3

+2,8

-1,8

-0,6

+4,0

+0,2

MKL

+1,3

+1,6

-0,9

-1,0

+2,5

+0,4

+3,5

+0,6

-2,5

+0,3

+3,1

+0,5

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Fidelity National Financial, Inc. или Markel Corporation?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит Markel Corporation: P/E 10,27 против 17,42. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — FNF или MKL?

Рентабельность собственного капитала (ROE): FNF — 9,70%, MKL — 12,39%. Преимущество у MKL.

Какие дивиденды у Fidelity National Financial, Inc. и Markel Corporation?

Fidelity National Financial, Inc. выплачивает дивиденды с доходностью 4,07%. Markel Corporation дивиденды не платит, направляя прибыль на развитие бизнеса.

Какая компания крупнее по выручке — Fidelity National Financial, Inc. или Markel Corporation?

Выручка FNF за TTM — 14,51 млрд $, MKL — 16,59 млрд $. MKL генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — FNF или MKL?

Чистая маржа FNF — 5,05%, MKL — 13,17%. MKL оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — FNF или MKL?

Технический скоринг: FNF — 39/100, MKL — 29/100. FNF имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — FNF или MKL?

Однозначного ответа нет. Счёт 23:19 в пользу FNF по 46 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 09.08.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией