Сравнение FNB vs MTB

Тикер 1

Тикер 2

FNB15

23MTB

FNB против MTB — два эмитента индустрии «Региональные банки», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. По капитализации MTB крупнее в 5.0× (31,09 млрд $ vs 6,22 млрд $). FNB торгуется с P/E 10.80, тогда как MTB — с P/E 11.72. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. Рентабельность капитала MTB составляет 10.25%, что превышает показатель FNB (8.77%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности MTB впереди: 23.71% против 21.63% у FNB. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. Дивидендная доходность MTB составляет 2.78%, у FNB — 2.74%. Обе компании вознаграждают акционеров выплатами, но с разной щедростью. По технике ситуация паритетная: 41/100 и 40/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. MTB побеждает по числу метрик: 23 против 15 у FNB. Это не гарантирует лучшую доходность в будущем, но указывает на текущее фундаментально-техническое преимущество.

F.N.B. Corporation

FNBNYSE

17,48 $-0,06 $ (-0,34%)

Финансы · Региональные банки

Капитализация: 6,22 млрд $

ETP Rank5.0

Стоимость

8.0

Качество

5.6

Рост

7.4

Техника

3.0

Дивиденды

7.9

Прогнозы

7.5

Сезонность

5.0

M&T Bank Corporation

MTBNYSE

212,33 $+1,91 $ (+0,91%)

Финансы · Региональные банки

Капитализация: 31,09 млрд $

ETP Rank5.5

Стоимость

7.3

Качество

6.5

Рост

5.8

Техника

3.0

Дивиденды

8.2

Прогнозы

5.5

Сезонность

5.0

Динамика цен

FNBMTB

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу FNB — P/E 10.80 vs 11.72 у MTB. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. По P/B (цена/балансовая стоимость) FNB дешевле: 0.93 против 1.23. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA MTB оценён ниже: 8.53 vs 13.58. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. MTB демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 10.25% против 8.77% у FNB. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: MTB — 23.71%, FNB — 21.63%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: FNB — 0.61, MTB — 0.68. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности FNB ниже 1 (0.21), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

FNBMTB

Показатель	FNB	MTB
Мультипликаторы оценки
P/E	10.80	11.72
P/B	0.93	1.23
P/S	2.31	2.49
PEG	0.37	0.62
EV/EBITDA	13.58	8.53
Рентабельность
ROE	8.77%	10.25%
ROA	1.16%	1.36%
Валовая маржа	63.39%	75.31%
Операц. маржа	25.69%	30.69%
Чистая маржа	21.63%	23.71%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.61	0.68
Текущая ликв.	0.21	0.32
Быстрая ликв.	0.21	0.32
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	2.74%	2.78%
Коэфф. выплат	29.54%	35.96%
EPS	$1.62	$17.95
Балансовая стоим.	$18.86	$171.29

Технический анализ

По технике ситуация паритетная: 41/100 и 40/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. По RSI: FNB — 50.1, MTB — 48.2. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: FNB на 1.7%, MTB на 0.0%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: FNB — 16.4 (нет тренда), MTB — 25.1 (выраженный тренд). MTB демонстрирует выраженный тренд, а FNB — нет. Волатильность: бета MTB — 0.91, FNB — 1.19. Оба значения в приемлемом диапазоне.

FNBMTB

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	FNB	MTB
Осцилляторы
RSI (14)	50.11	48.19
Stochastic %K	36.67	45.55
CCI (20)	-46.62	-53.91
MFI	44.17	41.17
Williams %R	-63.33	-54.45
MACD гистограмма	-0.06	-0.69
Momentum (10)	-0.44	-7.00
Тренд
ADX	16.39	25.13
Цена vs EMA 9	+0.34%	+0.91%
Цена vs EMA 20	-0.03%	-0.17%
Цена vs SMA 50	+1.71%	+0.04%
Цена vs SMA 200	+4.04%	+3.94%
Объём
CMF	-0.18	-0.16
Volume Ratio	78.12	80.29
Волатильность и статистика
Beta	1.19	0.91
ATR %	2.18%	2.10%
Sharpe (1г)	0.86	0.43
RS Rating	63.00	53.00
52w от хая	-8.67	-11.79
BB ширина	6.38	9.39

Финансовая отчётность

По объёму выручки: FNB генерирует 2,69 млрд $, MTB — 12,31 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: FNB — 565,39 млн $, MTB — 2,85 млрд $. MTB генерирует больше чистой прибыли. FCF: FNB генерирует 376 млн $, MTB — 2,86 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	FNB	MTB
Выручка	2,69 млрд $	12,31 млрд $
Чистая прибыль	565,39 млн $	2,85 млрд $
EPS (TTM)	$1.57	$17.10
Операц. Cash Flow	482 млн $	3 млрд $
Free Cash Flow	376 млн $	2,86 млрд $

Дивиденды

Дивидендная доходность: FNB платит 2.74%, MTB — 2.78%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. FNB платит дивиденды 13 лет подряд, MTB — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): FNB — 29.54%, MTB — 35.96%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	FNB	MTB
Див. доходность	2.74%	2.78%
Годовые дивиденды	$0.25	$3.00
Коэфф. выплат	29.54%	35.96%
Лет выплат	13.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	-12.23%	-7.79%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет FNB показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+6.98%), MTB — в ноябре (+6.35%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для FNB — март (-7.08%), для MTB — март (-6.84%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, июнь, декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, апрель, июль, октябрь, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у MTB: +11.26% против +7.33%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

FNB

+2.0

+0.5

-7.1

+1.8

-1.0

-0.3

+1.8

+0.4

-1.2

+4.3

+7.0

-0.9

MTB

+5.0

+0.4

-6.8

+3.7

+0.6

-1.0

+2.2

-0.1

+0.7

+1.3

+6.3

-1.0

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — F.N.B. Corporation или M&T Bank Corporation?

Мультипликатор P/E у F.N.B. Corporation ниже (10.80 vs 11.72), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — FNB или MTB?

ROE FNB — 8.77%, MTB — 10.25%. MTB демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у F.N.B. Corporation и M&T Bank Corporation?

Обе компании платят дивиденды. Доходность FNB — 2.74%, MTB — 2.78%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — F.N.B. Corporation или M&T Bank Corporation?

По объёму выручки: FNB — 2,69 млрд $, MTB — 12,31 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — FNB или MTB?

Чистая маржа FNB — 21.63%, MTB — 23.71%. MTB оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — FNB или MTB?

Технический скоринг: FNB — 41/100, MTB — 40/100. Показатели близки — явного технического фаворита нет. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — FNB или MTB?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 47 метрик FNB выигрывает 15, MTB — 23. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией