Сравнение FLS vs MSM
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Стоимостная оценка в пользу FLS — P/E 28,08 vs 29,91 у MSM. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. Мультипликатор P/S также в пользу MSM: 1,77 vs 2,24 у FLS. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. EV/EBITDA MSM — 17,12, у FLS — 16,37. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует MSM (16,55% vs 16,63%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа FLS — 8,01%, у MSM — 5,90%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у FLS — 1,03, у MSM — 0,39. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.
| Показатель | FLS | MSM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 28,08 | 29,91 | |
| P/B | 4,57 | 4,87 | |
| P/S | 2,24 | 1,77 | |
| PEG | 0,93 | 1,76 | |
| EV/EBITDA | 16,37 | 17,12 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 16,63% | 16,55% | |
| ROA | 5,87% | 9,24% | |
| Валовая маржа | 35,09% | 40,82% | |
| Операц. маржа | 12,85% | 8,80% | |
| Чистая маржа | 8,01% | 5,90% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1,03 | 0,39 | |
| Текущая ликв. | 2,15 | 1,55 | |
| Быстрая ликв. | 1,58 | 0,72 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 1,06% | 2,81% | |
| Коэфф. выплат | 29,43% | 83,78% | |
| EPS | $2,91 | $4,13 | |
| Балансовая стоим. | $18,23 | $25,42 | |
Технический анализ
По техническому скорингу FLS сильнее: 68/100 против 56/100 у MSM. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у FLS составляет 64,8 (нейтральная зона), у MSM — 53,5 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. FLS и MSM находятся выше 50-дневной скользящей средней (+8,2% и +2,3% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: FLS — 32,8 (выраженный тренд), MSM — 19,1 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. MSM менее волатилен — бета 0,69 против 1,71 у FLS. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) FLS составляет 3,3%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | FLS | MSM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 64,83 | 53,53 | |
| Stochastic %K | 88,87 | 47,59 | |
| CCI (20) | 86,31 | -35,25 | |
| MFI | 66,30 | 48,14 | |
| Williams %R | -11,13 | -52,41 | |
| MACD гистограмма | 0,67 | -0,60 | |
| Momentum (10) | 4,88 | 0,42 | |
| Тренд | |||
| ADX | 32,77 | 19,11 | |
| Цена vs EMA 9 | +1,73% | +1,05% | |
| Цена vs EMA 20 | +4,96% | +0,79% | |
| Цена vs SMA 50 | +8,24% | +2,31% | |
| Цена vs SMA 200 | +7,60% | +24,66% | |
| Объём | |||
| CMF | 0,01 | 0,03 | |
| Volume Ratio | 73,11 | 108,30 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 1,71 | 0,69 | |
| ATR % | 3,27% | 2,62% | |
| Sharpe (1г) | 0,99 | 1,26 | |
| RS Rating | 81,00 | 75,00 | |
| 52w от хая | -12,49 | -5,09 | |
| BB ширина | 25,06 | 7,32 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): FLS — 4,73 млрд $, MSM — 3,77 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу FLS: +3,80% г/г vs -1,30%. MSM показывает снижение, что может быть тревожным сигналом. Чистая прибыль: FLS — 346,25 млн $, MSM — 199,33 млн $. FLS генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): FLS — 434,96 млн $, MSM — 240,88 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | FLS | MSM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 4,73 млрд $ | 3,77 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | +3.80% | -1.30% | |
| Чистая прибыль | 346,25 млн $ | 199,33 млн $ | |
| Рост прибыли (г/г) | +22.50% | -22.90% | |
| EPS (TTM) | $2,66 | $3,57 | |
| Операц. Cash Flow | 505,88 млн $ | 333,72 млн $ | |
| Free Cash Flow | 434,96 млн $ | 240,88 млн $ |
Дивиденды
FLS и MSM — дивидендные акции. Доходность: FLS — 1,06%, MSM — 2,81%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. Стаж непрерывных выплат: FLS — 13 лет, MSM — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): FLS — 29,43%, MSM — 83,78%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.
| Показатель | FLS | MSM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 1,06% | 2,81% | |
| Годовые дивиденды | $0,44 | $2,61 | |
| Коэфф. выплат | 29,43% | 83,78% | |
| Лет выплат | 13 | 13 | |
| CAGR дивидендов (5л) | -11,27% | -2,75% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность FLS приходится на ноябре (+4,38%), а MSM — на ноябре (+5,98%). Наименее удачные месяцы: FLS — март (-2,81%), MSM — июнь (-1,08%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, декабрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, октябрь, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у FLS: +11,77% против +9,56%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Flowserve Corporation или MSC Industrial Direct Co., Inc.?
У кого выше рентабельность — FLS или MSM?
Какие дивиденды у Flowserve Corporation и MSC Industrial Direct Co., Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Flowserve Corporation или MSC Industrial Direct Co., Inc.?
У кого выше маржинальность — FLS или MSM?
Какая акция лучше по технике — FLS или MSM?
Что лучше купить — FLS или MSM?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 17.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией