Сравнение FLS vs GWW

Тикер 1

Тикер 2

FLS10

33GWW

Flowserve Corporation (FLS) и W.W. Grainger, Inc. (GWW) представляют одну индустрию — «Машиностроение». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. По капитализации GWW крупнее в 6.7× (58,51 млрд $ vs 8,78 млрд $). По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует FLS с P/E 24.59 (у GWW — 33.02). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. ROE GWW — 46.57%, у FLS — 15.93%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. GWW удерживает чистую маржу на уровне 9.70%, опережая FLS (7.61%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Дивидендная доходность FLS составляет 1.24%, у GWW — 0.75%. Обе компании вознаграждают акционеров выплатами, но с разной щедростью. GWW набирает 78 из 100 по техническому скорингу, FLS — 23 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Счёт 33:10 — убедительное преимущество GWW. Компания опережает соперника по большинству анализируемых параметров.

Flowserve Corporation

FLSNYSE

68,73 $+0,45 $ (+0,66%)

Промышленность · Машиностроение

Капитализация: 8,78 млрд $

ETP Rank6.4

Стоимость

6.7

Качество

6.6

Рост

7.2

Техника

4.0

Дивиденды

7.8

Прогнозы

6.5

Сезонность

5.0

W.W. Grainger, Inc.

GWWNYSE

1 239,26 $-4,79 $ (-0,39%)

Промышленность · Машиностроение

Капитализация: 58,51 млрд $

ETP Rank6.1

Стоимость

2.9

Качество

9.4

Рост

4.3

Техника

7.0

Дивиденды

7.1

Прогнозы

5.0

Сезонность

5.0

Динамика цен

FLSGWW

Фундаментальный анализ

Если ориентироваться на P/E, FLS выглядит привлекательнее: 24.59 против 33.02. Премия к оценке GWW может быть оправдана, если компания растёт быстрее. По соотношению цены к выручке (P/S) FLS оценён ниже: 1.88 против 3.20. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B FLS — 3.93, у GWW — 14.97. EV/EBITDA FLS — 14.38, у GWW — 21.11. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует GWW (46.57% vs 15.93%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа GWW — 9.70%, у FLS — 7.61%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у FLS — 0.85, у GWW — 0.71. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

FLSGWW

Показатель	FLS	GWW
Мультипликаторы оценки
P/E	24.59	33.02
P/B	3.93	14.97
P/S	1.88	3.20
PEG	0.91	-6.99
EV/EBITDA	14.38	21.11
Рентабельность
ROE	15.93%	46.57%
ROA	6.17%	18.81%
Валовая маржа	35.53%	39.15%
Операц. маржа	12.64%	14.23%
Чистая маржа	7.61%	9.70%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.85	0.71
Текущая ликв.	2.22	2.69
Быстрая ликв.	1.63	1.60
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	1.24%	0.75%
Коэфф. выплат	30.72%	25.81%
EPS	$2.78	$37.67
Балансовая стоим.	$17.89	$91.82

Технический анализ

Техническая картина в пользу GWW: скоринг 78/100 vs 23/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: FLS — 42.0, GWW — 62.1. Обе акции находятся в одной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: GWW выше на 8.7%, FLS — ниже на -8.9%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. GWW выше SMA 200 (+19.3%), FLS — ниже (-0.4%). Долгосрочный тренд в пользу GWW. ADX: FLS — 22.5 (слабый тренд), GWW — 28.1 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета GWW — 0.85, FLS — 1.66. FLS значительно волатильнее рынка, что увеличивает как потенциал прибыли, так и риски. Дневная волатильность (ATR%) FLS составляет 4.8%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

FLSGWW

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	FLS	GWW
Осцилляторы
RSI (14)	42.03	62.08
Stochastic %K	39.91	72.26
CCI (20)	-58.20	60.03
MFI	36.67	48.39
Williams %R	-60.09	-27.74
MACD гистограмма	-0.29	3.34
Momentum (10)	-2.81	74.19
Тренд
ADX	22.54	28.11
Цена vs EMA 9	+0.61%	+0.16%
Цена vs EMA 20	-3.49%	+2.57%
Цена vs SMA 50	-8.94%	+8.74%
Цена vs SMA 200	-0.43%	+19.30%
Объём
CMF	-0.18	-0.01
Volume Ratio	61.69	66.00
Волатильность и статистика
Beta	1.66	0.85
ATR %	4.81%	2.34%
Sharpe (1г)	0.81	0.55
RS Rating	69.00	58.00
52w от хая	-25.62	-3.26
BB ширина	37.25	16.76

Финансовая отчётность

По объёму выручки: FLS генерирует 4,73 млрд $, GWW — 17,94 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: FLS — 346,25 млн $, GWW — 1,71 млрд $. GWW генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): FLS — 434,96 млн $, GWW — 1,33 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	FLS	GWW
Выручка	4,73 млрд $	17,94 млрд $
Чистая прибыль	346,25 млн $	1,71 млрд $
EPS (TTM)	$2.66	$35.47
Операц. Cash Flow	505,88 млн $	2,02 млрд $
Free Cash Flow	434,96 млн $	1,33 млрд $

Дивиденды

Дивидендная доходность: FLS платит 1.24%, GWW — 0.75%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. Стаж непрерывных выплат: FLS — 13 лет, GWW — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): FLS — 30.72%, GWW — 25.81%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	FLS	GWW
Див. доходность	1.24%	0.75%
Годовые дивиденды	$0.44	$4.75
Коэфф. выплат	30.72%	25.81%
Лет выплат	13.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	-11.27%	-5.76%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет FLS показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+4.38%), GWW — в ноябре (+6.81%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: FLS — март (-2.81%), GWW — сентябрь (-0.41%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, июль, октябрь, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у GWW: +22.39% против +11.33%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

FLS

+3.9

-1.6

-2.8

+2.6

-0.8

+0.6

+3.7

+0.8

-0.6

+2.8

+4.4

-1.5

GWW

+2.7

+1.5

+0.6

-0.3

+0.9

+1.3

+3.8

+2.2

-0.4

+3.3

+6.8

+0.0

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Flowserve Corporation или W.W. Grainger, Inc.?

Мультипликатор P/E у Flowserve Corporation ниже (24.59 vs 33.02), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — FLS или GWW?

Рентабельность собственного капитала (ROE): FLS — 15.93%, GWW — 46.57%. Преимущество у GWW.

Какие дивиденды у Flowserve Corporation и W.W. Grainger, Inc.?

Обе компании платят дивиденды. Доходность FLS — 1.24%, GWW — 0.75%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Flowserve Corporation или W.W. Grainger, Inc.?

Выручка FLS за TTM — 4,73 млрд $, GWW — 17,94 млрд $. GWW генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — FLS или GWW?

Чистая маржа FLS — 7.61%, GWW — 9.70%. GWW оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — FLS или GWW?

Технический скоринг: FLS — 23/100, GWW — 78/100. GWW имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — FLS или GWW?

Однозначного ответа нет. Счёт 10:33 в пользу GWW по 47 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией