Сравнение FISV vs INGM

Тикер 1

Тикер 2

FISV25

15INGM

Обе компании работают в индустрии «IT-услуги»: Fiserv, Inc. (FISV) и Ingram Micro Holding Corporation (INGM). Конкурентная среда между ними позволяет провести корректное сопоставление ключевых метрик. По капитализации FISV крупнее в 5.0× (29,77 млрд $ vs 5,97 млрд $). Если ориентироваться на P/E, FISV выглядит привлекательнее: 9.44 против 16.76. Премия к оценке INGM может быть оправдана, если компания растёт быстрее. Рентабельность капитала FISV составляет 12.51%, что превышает показатель INGM (8.61%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности FISV впереди: 15.17% против 0.66% у INGM. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. INGM выплачивает дивиденды с доходностью 1.26% годовых, тогда как FISV дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. Техническая картина в пользу INGM: скоринг 34/100 vs 25/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. Итоговый счёт 25:15 в пользу FISV. По совокупности показателей компания выглядит привлекательнее для инвестора, хотя окончательное решение зависит от индивидуальной стратегии.

Fiserv, Inc.

FISVNASDAQ

55,82 $-0,59 $ (-1,05%)

Технологии · IT-услуги

Капитализация: 29,77 млрд $

ETP Rank5.6

Стоимость

8.9

Качество

5.0

Рост

5.8

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.0

Сезонность

6.0

Ingram Micro Holding Corporation

INGMNYSE

25,77 $+0,11 $ (+0,43%)

Технологии · IT-услуги

Капитализация: 5,97 млрд $

ETP Rank7.0

Стоимость

9.0

Качество

5.6

Рост

7.0

Техника

3.0

Дивиденды

7.2

Прогнозы

7.0

Сезонность

9.0

Динамика цен

FISVINGM

Фундаментальный анализ

FISV торгуется с P/E 9.44, тогда как INGM — с P/E 16.76. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. Мультипликатор P/S также в пользу INGM: 0.11 vs 1.43 у FISV. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По EV/EBITDA INGM оценён ниже: 4.86 vs 6.90. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. FISV демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 12.51% против 8.61% у INGM. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: FISV — 15.17%, INGM — 0.66%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: FISV — 1.12, INGM — 0.30. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

FISVINGM

Показатель	FISV	INGM
Мультипликаторы оценки
P/E	9.44	16.76
P/B	1.15	1.43
P/S	1.43	0.11
PEG	2.23	0.63
EV/EBITDA	6.90	4.86
Рентабельность
ROE	12.51%	8.61%
ROA	3.97%	1.71%
Валовая маржа	58.07%	6.64%
Операц. маржа	24.38%	1.78%
Чистая маржа	15.17%	0.66%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	1.12	0.30
Текущая ликв.	1.06	1.31
Быстрая ликв.	1.06	0.93
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	1.26%
Коэфф. выплат	0.00%	22.37%
EPS	$5.98	$1.53
Балансовая стоим.	$48.97	$18.01

Технический анализ

По техническому скорингу INGM сильнее: 34/100 против 25/100 у FISV. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у FISV составляет 46.1 (нейтральная зона), у INGM — 42.0 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции ниже SMA 50: FISV на -3.7%, INGM на -1.5%. Это медвежий краткосрочный сигнал. INGM выше SMA 200 (+14.7%), FISV — ниже (-32.9%). Долгосрочный тренд в пользу INGM. Сила тренда по ADX: FISV — 21.8 (слабый тренд), INGM — 26.3 (выраженный тренд). FISV менее волатилен — бета 0.86 против 1.44 у INGM. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) FISV составляет 3.7%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

FISVINGM

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	FISV	INGM
Осцилляторы
RSI (14)	46.08	42.01
Stochastic %K	35.75	14.55
CCI (20)	-47.43	-79.23
MFI	44.84	41.61
Williams %R	-64.25	-85.45
MACD гистограмма	-0.18	-0.36
Momentum (10)	0.30	-1.10
Тренд
ADX	21.79	26.31
Цена vs EMA 9	-0.28%	-1.04%
Цена vs EMA 20	-2.25%	-3.59%
Цена vs SMA 50	-3.67%	-1.46%
Цена vs SMA 200	-32.88%	+14.74%
Объём
CMF	-0.09	-0.04
Volume Ratio	82.47	69.27
Волатильность и статистика
Beta	0.86	1.44
ATR %	3.71%	3.59%
Sharpe (1г)	-1.72	0.76
RS Rating	1.00	66.00
52w от хая	-68.53	-17.88
BB ширина	23.11	26.66

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): FISV — 21,19 млрд $, INGM — 52,56 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: FISV — 3,48 млрд $, INGM — 327,88 млн $. FISV генерирует больше чистой прибыли. FCF: FISV генерирует 4,34 млрд $, INGM — 785,37 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	FISV	INGM
Выручка	21,19 млрд $	52,56 млрд $
Чистая прибыль	3,48 млрд $	327,88 млн $
EPS (TTM)	$6.34	$1.40
Операц. Cash Flow	6,10 млрд $	916,13 млн $
Free Cash Flow	4,34 млрд $	785,37 млн $

Дивиденды

Дивидендная политика различается кардинально: INGM обеспечивает 1.26% годовой доходности, FISV реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. INGM выплачивает дивиденды 2 лет подряд, тогда как FISV не имеет дивидендной истории.

Показатель	FISV	INGM
Див. доходность	—	1.26%
Годовые дивиденды	—	$0.17
Коэфф. выплат	—	22.37%
Лет выплат	0.00%	2.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность FISV приходится на ноябре (+5.60%), а INGM — на апреле (+13.45%). Слабые месяцы: для FISV — октябрь (-4.89%), для INGM — декабрь (-8.55%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у INGM: +24.56% против +7.29%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

FISV

+3.2

+1.9

-1.6

+0.6

+0.0

+0.3

+3.6

+0.6

-2.3

-4.9

+5.6

+0.3

INGM

+8.4

-5.2

-2.6

+13.4

+6.5

+9.1

-7.4

+0.7

+12.9

+1.1

-3.7

-8.6

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Fiserv, Inc. или Ingram Micro Holding Corporation?

По P/E Fiserv, Inc. оценена ниже: 9.44 против 16.76. Однако P/E — лишь один из мультипликаторов; стоит учитывать также P/B, P/S и EV/EBITDA для объёмной оценки.

У кого выше рентабельность — FISV или INGM?

ROE FISV — 12.51%, INGM — 8.61%. FISV демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Fiserv, Inc. и Ingram Micro Holding Corporation?

Ingram Micro Holding Corporation выплачивает дивиденды с доходностью 1.26%. Fiserv, Inc. дивиденды не платит.

Какая компания крупнее по выручке — Fiserv, Inc. или Ingram Micro Holding Corporation?

По объёму выручки: FISV — 21,19 млрд $, INGM — 52,56 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — FISV или INGM?

Чистая маржа FISV — 15.17%, INGM — 0.66%. FISV оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — FISV или INGM?

Технический скоринг: FISV — 25/100, INGM — 34/100. INGM имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — FISV или INGM?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 43 метрик FISV выигрывает 25, INGM — 15. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией