Сравнение FIG vs GWRE

Тикер 1

Тикер 2

FIG12

24GWRE

Инвесторы часто выбирают между FIG и GWRE — двумя ведущими эмитентами в индустрии «Программное обеспечение». Детальный разбор метрик помогает определить, какая акция предлагает лучшее соотношение цены и качества. FIG имеет отрицательный P/E (-8.07), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — GWRE прибылен с P/E 62.62. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. ROE FIG отрицательный (-101.33%), что говорит об убыточности. GWRE генерирует прибыль с ROE 12.92%. По этому критерию преимущество однозначно. FIG убыточен — чистая маржа -126.19%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. По техническому скорингу FIG сильнее: 73/100 против 50/100 у GWRE. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. В общем зачёте GWRE уверенно лидирует со счётом 24:12. Перевес виден как в фундаментальных, так и в технических метриках.

Figma, Inc.

FIGNYSE

21,59 $-0,99 $ (-4,38%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 10,52 млрд $

ETP Rank3.8

Стоимость

7.8

Качество

5.5

Рост

5.2

Техника

7.0

Дивиденды

—

Прогнозы

7.0

Сезонность

5.0

Guidewire Software, Inc.

GWRENYSE

135,71 $-4,09 $ (-2,93%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 11,54 млрд $

ETP Rank6.3

Стоимость

5.8

Качество

5.9

Рост

8.4

Техника

5.0

Дивиденды

—

Прогнозы

9.0

Сезонность

8.0

Динамика цен

FIGGWRE

Фундаментальный анализ

P/E у FIG отрицательный (-8.07) — компания генерирует убытки. GWRE прибылен, P/E составляет 62.62. В такой ситуации целесообразно опираться на мультипликаторы, не зависящие от чистой прибыли. ROE FIG отрицательный (-101.33%), что говорит об убыточности. GWRE генерирует прибыль с ROE 12.92%. По этому критерию преимущество однозначно. FIG убыточен — чистая маржа -126.19%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: FIG — 0.04, GWRE — 0.47. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

FIGGWRE

Показатель	FIG	GWRE
Мультипликаторы оценки
P/E	-8.07	62.62
P/B	8.11	7.85
P/S	9.48	8.86
PEG	0.06	0.03
EV/EBITDA	-7.45	61.71
Рентабельность
ROE	-101.33%	12.92%
ROA	-63.96%	7.03%
Валовая маржа	79.78%	63.76%
Операц. маржа	-126.41%	6.81%
Чистая маржа	-126.19%	14.11%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.04	0.47
Текущая ликв.	2.50	2.93
Быстрая ликв.	2.50	2.93
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$-2.80	$2.23
Балансовая стоим.	$2.78	$17.81

Технический анализ

FIG набирает 73 из 100 по техническому скорингу, GWRE — 50 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): FIG — 54.8 (нейтральная зона), GWRE — 52.7 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Относительно SMA 50 ситуация различается: FIG выше на 7.8%, GWRE — ниже на -1.6%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. Сила тренда по ADX: FIG — 24.9 (слабый тренд), GWRE — 15.3 (нет тренда). По бете FIG стабильнее (-0.19 vs 0.43). Значение ниже 0.8 делает FIG защитной акцией. Дневная волатильность (ATR%) FIG составляет 7.6%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

FIGGWRE

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	FIG	GWRE
Осцилляторы
RSI (14)	54.84	52.73
Stochastic %K	47.13	68.89
CCI (20)	98.69	34.22
MFI	78.75	49.27
Williams %R	-52.87	-31.11
MACD гистограмма	0.57	0.75
Momentum (10)	2.54	8.71
Тренд
ADX	24.91	15.27
Цена vs EMA 9	+4.70%	+3.30%
Цена vs EMA 20	+9.28%	+2.77%
Цена vs SMA 50	+7.85%	-1.63%
Цена vs SMA 200	-42.70%	-25.19%
Объём
CMF	0.12	0.01
Volume Ratio	8.32	131.29
Волатильность и статистика
Beta	-0.19	0.43
ATR %	7.60%	5.51%
Sharpe (1г)	—	-0.77
RS Rating	—	13.00
52w от хая	-84.20	-48.72
BB ширина	42.69	15.48

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): FIG — 1,06 млрд $, GWRE — 1,20 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. По чистой прибыли ситуация полярная: GWRE зарабатывает 69,80 млн $, а FIG фиксирует убыток (-1,25 млрд $). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. FCF: FIG генерирует 246,24 млн $, GWRE — 295,13 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	FIG	GWRE
Выручка	1,06 млрд $	1,20 млрд $
Чистая прибыль	-1,25 млрд $	69,80 млн $
EPS (TTM)	$-2.45	$0.83
Операц. Cash Flow	250,68 млн $	300,87 млн $
Free Cash Flow	246,24 млн $	295,13 млн $

Дивиденды

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль.

Показатель	FIG	GWRE
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для FIG — феврале (+22.46%), для GWRE — ноябре (+4.53%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для FIG — август (-42.39%), для GWRE — декабрь (-3.53%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, август, октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

FIG

-31.1

+22.5

-27.8

-13.3

+0.0

-42.4

-20.9

-0.9

-25.3

+4.7

GWRE

+1.6

-2.5

-0.7

+3.1

+3.8

+3.9

+3.8

-0.1

+2.5

-1.0

+4.5

-3.5

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Figma, Inc. или Guidewire Software, Inc.?

Прямое сравнение по P/E затруднено — одна из компаний убыточна (отрицательный P/E). В таких случаях корректнее сравнивать по P/S, EV/Revenue и свободному денежному потоку.

У кого выше рентабельность — FIG или GWRE?

ROE FIG — -101.33%, GWRE — 12.92%. GWRE демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Figma, Inc. и Guidewire Software, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Figma, Inc. или Guidewire Software, Inc.?

По объёму выручки: FIG — 1,06 млрд $, GWRE — 1,20 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

Какая акция лучше по технике — FIG или GWRE?

Технический скоринг: FIG — 73/100, GWRE — 50/100. FIG имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — FIG или GWRE?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 41 метрик FIG выигрывает 12, GWRE — 24. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией