Сравнение FFIV vs PATH

Тикер 1

Тикер 2

FFIV29

10PATH

F5, Inc. (FFIV) и UiPath Inc. (PATH) — прямые конкуренты в индустрии «Программное обеспечение», что делает их сравнение особенно показательным для инвесторов. По капитализации FFIV крупнее в 3.8× (21,65 млрд $ vs 5,69 млрд $). Если ориентироваться на P/E, PATH выглядит привлекательнее: 20.45 против 30.62. Премия к оценке FFIV может быть оправдана, если компания растёт быстрее. ROE FFIV — 19.88%, у PATH — 15.32%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. FFIV удерживает чистую маржу на уровне 21.96%, опережая PATH (17.53%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. По техническому скорингу FFIV сильнее: 76/100 против 51/100 у PATH. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. FFIV побеждает по числу метрик: 29 против 10 у PATH. Это не гарантирует лучшую доходность в будущем, но указывает на текущее фундаментально-техническое преимущество.

F5, Inc.

FFIVNASDAQ

383,70 $+1,28 $ (+0,33%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 21,65 млрд $

ETP Rank7.1

Стоимость

8.2

Качество

7.3

Рост

7.6

Техника

10.0

Дивиденды

—

Прогнозы

4.5

Сезонность

8.0

UiPath Inc.

PATHNYSE

10,57 $-0,20 $ (-1,86%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 5,69 млрд $

ETP Rank6.2

Стоимость

8.0

Качество

6.2

Рост

7.6

Техника

5.0

Дивиденды

—

Прогнозы

7.0

Сезонность

7.0

Динамика цен

FFIVPATH

Фундаментальный анализ

PATH торгуется с P/E 20.45, тогда как FFIV — с P/E 30.62. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. По P/S (цена/выручка) PATH дешевле: 3.60 против 6.69. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B PATH — 2.77, у FFIV — 5.94. EV/EBITDA FFIV — 22.92, у PATH — 66.75. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует FFIV (19.88% vs 15.32%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа FFIV — 21.96%, у PATH — 17.53%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у FFIV — 0.07, у PATH — 0.03. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

FFIVPATH

Показатель	FFIV	PATH
Мультипликаторы оценки
P/E	30.62	20.45
P/B	5.94	2.77
P/S	6.69	3.60
PEG	1.95	0.01
EV/EBITDA	22.92	66.75
Рентабельность
ROE	19.88%	15.32%
ROA	10.90%	8.88%
Валовая маржа	81.90%	83.25%
Операц. маржа	24.65%	3.52%
Чистая маржа	21.96%	17.53%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.07	0.03
Текущая ликв.	1.59	2.48
Быстрая ликв.	1.53	2.48
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$12.49	$0.53
Балансовая стоим.	$64.36	$3.89

Технический анализ

FFIV набирает 76 из 100 по техническому скорингу, PATH — 51 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): FFIV — 78.5 (зона перекупленности), PATH — 53.4 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. FFIV торгуется выше SMA 50 (21.8%), тогда как PATH ниже этой средней (-0.2%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. FFIV выше SMA 200 (+31.1%), PATH — ниже (-17.1%). Долгосрочный тренд в пользу FFIV. ADX: FFIV — 40.1 (выраженный тренд), PATH — 11.9 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете FFIV стабильнее (0.98 vs 1.19). Дневная волатильность (ATR%) PATH составляет 5.9%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

FFIVPATH

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	FFIV	PATH
Осцилляторы
RSI (14)	78.52	53.36
Stochastic %K	87.70	74.76
CCI (20)	128.16	33.27
MFI	80.46	51.89
Williams %R	-12.30	-25.24
MACD гистограмма	3.41	0.06
Momentum (10)	41.40	0.27
Тренд
ADX	40.06	11.89
Цена vs EMA 9	+4.31%	+3.30%
Цена vs EMA 20	+9.78%	+3.06%
Цена vs SMA 50	+21.80%	-0.24%
Цена vs SMA 200	+31.08%	-17.06%
Объём
CMF	0.33	0.04
Volume Ratio	82.12	113.76
Волатильность и статистика
Beta	0.98	1.19
ATR %	2.81%	5.90%
Sharpe (1г)	0.89	-0.01
RS Rating	73.00	27.00
52w от хая	-2.23	-45.72
BB ширина	31.27	14.15

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): FFIV — 3,09 млрд $, PATH — 1,61 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: FFIV — 692,38 млн $, PATH — 282,33 млн $. FFIV генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): FFIV — 906,41 млн $, PATH — 352,16 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	FFIV	PATH
Выручка	3,09 млрд $	1,61 млрд $
Чистая прибыль	692,38 млн $	282,33 млн $
EPS (TTM)	$11.96	$0.52
Операц. Cash Flow	949,67 млн $	371,21 млн $
Free Cash Flow	906,41 млн $	352,16 млн $

Дивиденды

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль.

Показатель	FFIV	PATH
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для FFIV — ноябре (+6.31%), для PATH — ноябре (+4.05%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: FFIV — октябрь (-0.72%), PATH — февраль (-8.97%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, апрель, август. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: май, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

FFIV

+1.2

+0.2

-0.0

-0.5

+2.0

+0.9

+5.1

-0.6

+1.6

-0.7

+6.3

+1.2

PATH

-1.2

-9.0

-5.7

-6.9

+1.3

-1.3

-3.0

-1.7

-1.0

+1.5

+4.0

-0.1

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — F5, Inc. или UiPath Inc.?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит UiPath Inc.: P/E 20.45 против 30.62. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — FFIV или PATH?

Рентабельность собственного капитала (ROE): FFIV — 19.88%, PATH — 15.32%. Преимущество у FFIV.

Какие дивиденды у F5, Inc. и UiPath Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — F5, Inc. или UiPath Inc.?

Выручка FFIV за TTM — 3,09 млрд $, PATH — 1,61 млрд $. FFIV генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — FFIV или PATH?

Чистая маржа FFIV — 21.96%, PATH — 17.53%. FFIV оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — FFIV или PATH?

Технический скоринг: FFIV — 76/100, PATH — 51/100. FFIV имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — FFIV или PATH?

Однозначного ответа нет. Счёт 29:10 в пользу FFIV по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией