Сравнение FER vs TREX
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует TREX с P/E 21.00 (у FER — 46.92). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. Мультипликатор P/S также в пользу TREX: 3.37 vs 4.31 у FER. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B TREX — 4.04, у FER — 7.05. EV/EBITDA TREX — 13.48, у FER — 32.90. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE TREX — 18.85%, у FER — 15.04%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. TREX удерживает чистую маржу на уровне 16.25%, опережая FER (9.22%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у FER — 1.82, у TREX — 0.44. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.
| Показатель | FER | TREX | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 46.92 | 21.00 | |
| P/B | 7.05 | 4.04 | |
| P/S | 4.31 | 3.37 | |
| PEG | -1.06 | -12.74 | |
| EV/EBITDA | 32.90 | 13.48 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 15.04% | 18.85% | |
| ROA | 3.24% | 11.06% | |
| Валовая маржа | 10.04% | 39.17% | |
| Операц. маржа | 10.04% | 22.06% | |
| Чистая маржа | 9.22% | 16.25% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.82 | 0.44 | |
| Текущая ликв. | 1.13 | 1.02 | |
| Быстрая ликв. | 1.05 | 0.62 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 2.47% | 0.00% | |
| Коэфф. выплат | 13.06% | 0.00% | |
| EPS | $1.23 | $1.82 | |
| Балансовая стоим. | $10.64 | $9.48 | |
Технический анализ
По техническому скорингу FER сильнее: 34/100 против 25/100 у TREX. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у FER составляет 46.7 (нейтральная зона), у TREX — 47.6 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции ниже SMA 50: FER на -0.1%, TREX на -1.0%. Это медвежий краткосрочный сигнал. FER выше SMA 200 (+5.6%), TREX — ниже (-13.1%). Долгосрочный тренд в пользу FER. ADX: FER — 13.7 (нет тренда), TREX — 17.9 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. FER менее волатилен — бета 0.91 против 1.49 у TREX. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) TREX составляет 5.0%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | FER | TREX | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 46.66 | 47.58 | |
| Stochastic %K | 37.53 | 29.22 | |
| CCI (20) | -93.21 | -89.78 | |
| MFI | 49.38 | 41.90 | |
| Williams %R | -62.47 | -70.78 | |
| MACD гистограмма | -0.42 | -0.26 | |
| Momentum (10) | -4.28 | -1.66 | |
| Тренд | |||
| ADX | 13.73 | 17.89 | |
| Цена vs EMA 9 | -0.29% | +0.25% | |
| Цена vs EMA 20 | -1.26% | -1.31% | |
| Цена vs SMA 50 | -0.10% | -0.97% | |
| Цена vs SMA 200 | +5.60% | -13.10% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.01 | -0.22 | |
| Volume Ratio | 123.13 | 111.79 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.91 | 1.49 | |
| ATR % | 2.35% | 4.95% | |
| Sharpe (1г) | 1.30 | -0.73 | |
| RS Rating | 71.00 | 10.00 | |
| 52w от хая | -9.87 | -44.39 | |
| BB ширина | 8.58 | 17.37 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): FER — 9,63 млрд $, TREX — 1,17 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: FER — 888 млн $, TREX — 190,41 млн $. FER генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): FER — 1,74 млрд $, TREX — 134,52 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | FER | TREX | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 9,63 млрд $ | 1,17 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 888 млн $ | 190,41 млн $ | |
| EPS (TTM) | $1.20 | $1.78 | |
| Операц. Cash Flow | 1,93 млрд $ | 358,11 млн $ | |
| Free Cash Flow | 1,74 млрд $ | 134,52 млн $ |
Дивиденды
Дивидендная политика различается кардинально: FER обеспечивает 2.47% годовой доходности, TREX реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. FER выплачивает дивиденды 17 лет подряд, тогда как TREX не имеет дивидендной истории.
| Показатель | FER | TREX | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 2.47% | — | |
| Годовые дивиденды | $1.20 | — | |
| Коэфф. выплат | 13.06% | — | |
| Лет выплат | 17.00% | 0.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | 15.26% | — |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность FER приходится на мае (+3.54%), а TREX — на июле (+10.72%). Наименее удачные месяцы: FER — март (-3.52%), TREX — март (-5.69%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, октябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, апрель, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у TREX: +19.63% против +11.83%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Ferrovial SE или Trex Company, Inc.?
У кого выше рентабельность — FER или TREX?
Какие дивиденды у Ferrovial SE и Trex Company, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Ferrovial SE или Trex Company, Inc.?
У кого выше маржинальность — FER или TREX?
Какая акция лучше по технике — FER или TREX?
Что лучше купить — FER или TREX?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией