Сравнение FER vs TPC

Тикер 1

Тикер 2

FER27

15TPC

Ferrovial SE (FER) и Tutor Perini Corporation (TPC) — прямые конкуренты в индустрии «Строительные материалы», что делает их сравнение особенно показательным для инвесторов. По капитализации FER крупнее в 12.5× (49,27 млрд $ vs 3,95 млрд $). Стоимостная оценка в пользу FER — P/E 46.92 vs 51.96 у TPC. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. По ROE лидирует FER (15.04% vs 6.50%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа FER — 9.22%, у TPC — 1.37%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. FER предлагает более высокую дивидендную доходность (2.47% vs 0.16%). Помимо текущей доходности, стоит оценить историю и стабильность выплат. По техническому скорингу TPC сильнее: 41/100 против 34/100 у FER. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. В общем зачёте FER уверенно лидирует со счётом 27:15. Перевес виден как в фундаментальных, так и в технических метриках.

Ferrovial SE

FERNASDAQ

68,37 $+0,96 $ (+1,42%)

Промышленность · Строительные материалы

Капитализация: 49,27 млрд $

ETP Rank5.0

Стоимость

2.2

Качество

4.2

Рост

3.6

Техника

7.0

Дивиденды

7.6

Прогнозы

7.0

Сезонность

7.0

Tutor Perini Corporation

TPCNYSE

74,88 $-2,11 $ (-2,73%)

Промышленность · Строительные материалы

Капитализация: 3,95 млрд $

ETP Rank6.3

Стоимость

6.0

Качество

5.4

Рост

8.4

Техника

7.0

Дивиденды

5.8

Прогнозы

5.5

Сезонность

5.0

Динамика цен

FERTPC

Фундаментальный анализ

По мультипликатору P/E FER оценён рынком дешевле: 46.92 против 51.96 у TPC (разница составляет 9.7%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По P/S (цена/выручка) TPC дешевле: 0.71 против 4.31. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B TPC — 3.34, у FER — 7.05. EV/EBITDA TPC — 12.46, у FER — 32.90. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE FER — 15.04%, у TPC — 6.50%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. FER удерживает чистую маржу на уровне 9.22%, опережая TPC (1.37%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у FER — 1.82, у TPC — 0.38. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

FERTPC

Показатель	FER	TPC
Мультипликаторы оценки
P/E	46.92	51.96
P/B	7.05	3.34
P/S	4.31	0.71
PEG	-1.06	0.06
EV/EBITDA	32.90	12.46
Рентабельность
ROE	15.04%	6.50%
ROA	3.24%	1.52%
Валовая маржа	10.04%	11.74%
Операц. маржа	10.04%	3.97%
Чистая маржа	9.22%	1.37%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	1.82	0.38
Текущая ликв.	1.13	1.28
Быстрая ликв.	1.05	1.28
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	2.47%	0.16%
Коэфф. выплат	13.06%	8.26%
EPS	$1.23	$1.48
Балансовая стоим.	$10.64	$23.99

Технический анализ

TPC набирает 41 из 100 по техническому скорингу, FER — 34 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): FER — 46.7 (нейтральная зона), TPC — 40.2 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции ниже SMA 50: FER на -0.1%, TPC на -4.6%. Это медвежий краткосрочный сигнал. ADX: FER — 13.7 (нет тренда), TPC — 27.9 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете FER стабильнее (0.91 vs 1.66). Дневная волатильность (ATR%) TPC составляет 5.2%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

FERTPC

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	FER	TPC
Осцилляторы
RSI (14)	46.66	40.18
Stochastic %K	37.53	16.07
CCI (20)	-93.21	-112.17
MFI	49.38	49.40
Williams %R	-62.47	-83.93
MACD гистограмма	-0.42	-1.77
Momentum (10)	-4.28	-19.99
Тренд
ADX	13.73	27.90
Цена vs EMA 9	-0.29%	-3.70%
Цена vs EMA 20	-1.26%	-6.71%
Цена vs SMA 50	-0.10%	-4.57%
Цена vs SMA 200	+5.60%	+8.30%
Объём
CMF	-0.01	0.11
Volume Ratio	123.13	103.97
Волатильность и статистика
Beta	0.91	1.66
ATR %	2.35%	5.23%
Sharpe (1г)	1.30	1.76
RS Rating	71.00	91.00
52w от хая	-9.87	-22.93
BB ширина	8.58	30.37

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): FER — 9,63 млрд $, TPC — 5,54 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: FER — 888 млн $, TPC — 80,44 млн $. FER генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): FER — 1,74 млрд $, TPC — 567,21 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	FER	TPC
Выручка	9,63 млрд $	5,54 млрд $
Чистая прибыль	888 млн $	80,44 млн $
EPS (TTM)	$1.20	$1.53
Операц. Cash Flow	1,93 млрд $	748,07 млн $
Free Cash Flow	1,74 млрд $	567,21 млн $

Дивиденды

Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность FER — 2.47%, TPC — 0.16%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. Стаж непрерывных выплат: FER — 17 лет, TPC — 4 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): FER — 13.06%, TPC — 8.26%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	FER	TPC
Див. доходность	2.47%	0.16%
Годовые дивиденды	$1.20	$0.12
Коэфф. выплат	13.06%	8.26%
Лет выплат	17.00%	4.00%
CAGR дивидендов (5л)	15.26%	—

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для FER — мае (+3.54%), для TPC — мае (+14.68%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: FER — март (-3.52%), TPC — март (-3.18%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, февраль, май, сентябрь, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у TPC: +31.83% против +11.83%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

FER

+2.3

+1.9

-3.5

+3.0

+3.5

-0.6

-0.5

+2.3

+1.4

-1.4

+1.9

+1.6

TPC

+2.5

+5.7

-3.2

-0.1

+14.7

+3.1

-1.4

+3.2

+2.4

+4.4

-2.5

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Ferrovial SE или Tutor Perini Corporation?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит Ferrovial SE: P/E 46.92 против 51.96. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — FER или TPC?

Рентабельность собственного капитала (ROE): FER — 15.04%, TPC — 6.50%. Преимущество у FER.

Какие дивиденды у Ferrovial SE и Tutor Perini Corporation?

Обе компании платят дивиденды. Доходность FER — 2.47%, TPC — 0.16%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Ferrovial SE или Tutor Perini Corporation?

Выручка FER за TTM — 9,63 млрд $, TPC — 5,54 млрд $. FER генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — FER или TPC?

Чистая маржа FER — 9.22%, TPC — 1.37%. FER оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — FER или TPC?

Технический скоринг: FER — 34/100, TPC — 41/100. TPC имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — FER или TPC?

Однозначного ответа нет. Счёт 27:15 в пользу FER по 46 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией