Сравнение FEES vs UPRO
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Если ориентироваться на P/E, FEES выглядит привлекательнее: 1.06 против 2.37. Премия к оценке UPRO может быть оправдана, если компания растёт быстрее. Мультипликатор P/S также в пользу FEES: 0.08 vs 0.70 у UPRO. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) FEES дешевле: 0.10 против 0.42. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. UPRO демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 17.60% против 10.67% у FEES. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: UPRO — 29.33%, FEES — 11.09%. У UPRO маржа выше 25%, что характерно для компаний с сильным ценообразованием. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: FEES — 1.06, UPRO — 0.07. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности FEES ниже 1 (0.59), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | FEES | UPRO | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 1.06 | 2.37 | |
| P/B | 0.10 | 0.42 | |
| P/S | 0.08 | 0.70 | |
| PEG | 0.13 | 0.09 | |
| EV/EBITDA | 1.45 | — | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 10.67% | 17.60% | |
| ROA | 5.18% | 16.49% | |
| Валовая маржа | — | — | |
| Операц. маржа | 16.58% | 23.27% | |
| Чистая маржа | 11.09% | 29.33% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.06 | 0.07 | |
| Текущая ликв. | 0.59 | 11.97 | |
| Быстрая ликв. | 0.53 | 11.97 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | — | — | |
| Коэфф. выплат | 23.04% | 20.47% | |
| EPS | $0.07 | $0.62 | |
| Балансовая стоим. | $0.73 | $3.55 | |
Технический анализ
По технике ситуация паритетная: 33/100 и 31/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. Осциллятор RSI у FEES составляет 42.0 (нейтральная зона), у UPRO — 40.8 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции ниже SMA 50: FEES на -3.7%, UPRO на -3.7%. Это медвежий краткосрочный сигнал. Сила тренда по ADX: FEES — 14.3 (нет тренда), UPRO — 23.8 (слабый тренд). FEES менее волатилен — бета 0.44 против 0.94 у UPRO. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность.
| Индикатор | FEES | UPRO | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 42.02 | 40.77 | |
| Stochastic %K | 33.54 | 34.64 | |
| CCI (20) | -58.93 | -63.15 | |
| MFI | 54.23 | 59.00 | |
| Williams %R | -66.46 | -65.36 | |
| MACD гистограмма | 0.00 | 0.00 | |
| Momentum (10) | 0.00 | 0.01 | |
| Тренд | |||
| ADX | 14.25 | 23.84 | |
| Цена vs EMA 9 | -1.31% | -0.54% | |
| Цена vs EMA 20 | -1.95% | -1.27% | |
| Цена vs SMA 50 | -3.74% | -3.71% | |
| Цена vs SMA 200 | -2.47% | -6.48% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.05 | -0.05 | |
| Volume Ratio | 37.15 | 46.71 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.44 | 0.94 | |
| ATR % | 2.72% | 2.19% | |
| Sharpe (1г) | 0.26 | -0.31 | |
| RS Rating | 67.00 | 39.00 | |
| 52w от хая | -19.35 | -27.46 | |
| BB ширина | 8.75 | 4.70 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): FEES — 1,83 трлн ₽, UPRO — 134,30 млрд ₽. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу FEES: +15.78% г/г vs +8.28%. Обе компании растут, но с разной скоростью. Чистая прибыль: FEES — 203,38 млрд ₽, UPRO — 39,39 млрд ₽. FEES генерирует больше чистой прибыли.
| Показатель | FEES | UPRO | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 1,83 трлн ₽ | 134,30 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +15.78% | +8.28% | |
| Чистая прибыль | 203,38 млрд ₽ | 39,39 млрд ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | +15.26% | +22.80% | |
| EPS (TTM) | $0.07 | $0.62 | |
| Операц. Cash Flow | 581,49 млрд ₽ | — | — |
| Free Cash Flow | -17,02 млрд ₽ | — | — |
Дивиденды
Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле. FEES платит дивиденды 10 лет подряд, UPRO — 10. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Темп роста дивидендов за 5 лет (CAGR): FEES — +3.90%, UPRO — +3.28%. Растущие дивиденды — признак уверенности менеджмента в будущих денежных потоках. Коэффициент выплат (Payout Ratio): FEES — 23.04%, UPRO — 20.47%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | FEES | UPRO | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | $0.02 | $0.32 | |
| Коэфф. выплат | 23.04% | 20.47% | |
| Лет выплат | 10.00% | 10.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | 3.90% | 3.28% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность FEES приходится на июне (+4.39%), а UPRO — на январе (+3.86%). Слабые месяцы: для FEES — октябрь (-2.94%), для UPRO — сентябрь (-3.91%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, март, май, сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, июнь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — ФСК Россети или Юнипро?
У кого выше рентабельность — FEES или UPRO?
Какие дивиденды у ФСК Россети и Юнипро?
Какая компания крупнее по выручке — ФСК Россети или Юнипро?
У кого выше маржинальность — FEES или UPRO?
Какая акция лучше по технике — FEES или UPRO?
Что лучше купить — FEES или UPRO?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией