Сравнение FEES vs MRKK
Динамика цен
Фундаментальный анализ
P/E у MRKK отрицательный (-3.09) — компания генерирует убытки. FEES прибылен, P/E составляет 1.06. В такой ситуации целесообразно опираться на мультипликаторы, не зависящие от чистой прибыли. По соотношению цены к выручке (P/S) FEES оценён ниже: 0.08 против 0.46. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B FEES — 0.10, у MRKK — 35.62. FEES торгуется ниже балансовой стоимости, что редкость для качественных бизнесов. ROE MRKK отрицательный (-1153.24%), что говорит об убыточности. FEES генерирует прибыль с ROE 10.67%. По этому критерию преимущество однозначно. MRKK убыточен — чистая маржа -14.87%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у FEES — 1.06, у MRKK — 37.27. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности FEES ниже 1 (0.59), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | FEES | MRKK | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 1.06 | -3.09 | |
| P/B | 0.10 | 35.62 | |
| P/S | 0.08 | 0.46 | |
| PEG | 0.13 | — | |
| EV/EBITDA | 1.45 | -2.99 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 10.67% | -1153.24% | |
| ROA | 5.18% | -30.13% | |
| Валовая маржа | — | — | |
| Операц. маржа | 16.58% | -16.49% | |
| Чистая маржа | 11.09% | -14.87% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.06 | 37.27 | |
| Текущая ликв. | 0.59 | 0.69 | |
| Быстрая ликв. | 0.53 | 0.61 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | — | — | |
| Коэфф. выплат | 23.04% | — | |
| EPS | $0.07 | $-5.22 | |
| Балансовая стоим. | $0.73 | $0.45 | |
Технический анализ
Техническая картина в пользу MRKK: скоринг 56/100 vs 33/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: FEES — 42.0, MRKK — 51.7. Обе акции находятся в одной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: MRKK выше на 2.5%, FEES — ниже на -3.7%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. MRKK выше SMA 200 (+9.1%), FEES — ниже (-2.5%). Долгосрочный тренд в пользу MRKK. ADX: FEES — 14.3 (нет тренда), MRKK — 17.0 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета MRKK — 0.38, FEES — 0.44. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) MRKK составляет 4.3%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | FEES | MRKK | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 42.02 | 51.72 | |
| Stochastic %K | 33.54 | 36.50 | |
| CCI (20) | -58.93 | -25.35 | |
| MFI | 54.23 | 53.90 | |
| Williams %R | -66.46 | -63.50 | |
| MACD гистограмма | 0.00 | 0.00 | |
| Momentum (10) | 0.00 | 0.18 | |
| Тренд | |||
| ADX | 14.25 | 16.99 | |
| Цена vs EMA 9 | -1.31% | -0.84% | |
| Цена vs EMA 20 | -1.95% | +0.05% | |
| Цена vs SMA 50 | -3.74% | +2.51% | |
| Цена vs SMA 200 | -2.47% | +9.07% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.05 | -0.13 | |
| Volume Ratio | 37.15 | 73.26 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.44 | 0.38 | |
| ATR % | 2.72% | 4.31% | |
| Sharpe (1г) | 0.26 | 0.69 | |
| RS Rating | 67.00 | 89.00 | |
| 52w от хая | -19.35 | -11.55 | |
| BB ширина | 8.75 | 9.18 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: FEES генерирует 1,83 трлн ₽, MRKK — 73,57 млрд ₽. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: MRKK — +21.22%, FEES — +15.78%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. По чистой прибыли ситуация полярная: FEES зарабатывает 203,38 млрд ₽, а MRKK фиксирует убыток (-10,94 млрд ₽). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. Свободный денежный поток (FCF): FEES — -17,02 млрд ₽, MRKK — -15,74 млрд ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | FEES | MRKK | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 1,83 трлн ₽ | 73,57 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +15.78% | +21.22% | |
| Чистая прибыль | 203,38 млрд ₽ | -10,94 млрд ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | +15.26% | — | — |
| EPS (TTM) | $0.07 | $-5.22 | |
| Операц. Cash Flow | 581,49 млрд ₽ | -8,96 млрд ₽ | |
| Free Cash Flow | -17,02 млрд ₽ | -15,74 млрд ₽ |
Дивиденды
Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок. Стаж непрерывных выплат: FEES — 10 лет, MRKK — 2 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат.
| Показатель | FEES | MRKK | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | $0.02 | $0.87 | |
| Коэфф. выплат | 23.04% | — | |
| Лет выплат | 10.00% | 2.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | 3.90% | — |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет FEES показывает лучшую среднюю доходность в июне (+4.39%), MRKK — в апреле (+11.40%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: FEES — октябрь (-2.94%), MRKK — май (-5.29%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, март, май, октябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, июнь, август, декабрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у MRKK: +31.22% против +3.50%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — ФСК Россети или Россети Северный Кавказ?
У кого выше рентабельность — FEES или MRKK?
Какие дивиденды у ФСК Россети и Россети Северный Кавказ?
Какая компания крупнее по выручке — ФСК Россети или Россети Северный Кавказ?
Какая акция лучше по технике — FEES или MRKK?
Что лучше купить — FEES или MRKK?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией