Сравнение FDS vs MS
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует MS с P/E 17,18 (у FDS — 17,98). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. Мультипликатор P/S также в пользу MS: 2,66 vs 4,00 у FDS. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) MS дешевле: 3,04 против 4,97. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA FDS оценён ниже: 11,56 vs 23,91. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала FDS составляет 26,58%, что превышает показатель MS (18,13%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности FDS впереди: 23,21% против 15,99% у MS. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. MS несёт высокую долговую нагрузку — D/E 4,75, тогда как FDS практически без долга (D/E 0,77). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски. Коэффициент текущей ликвидности FDS ниже 1 (0,68), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | FDS | MS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 17,98 | 17,18 | |
| P/B | 4,97 | 3,04 | |
| P/S | 4,00 | 2,66 | |
| PEG | 2,03 | 0,44 | |
| EV/EBITDA | 11,56 | 23,91 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 26,58% | 18,13% | |
| ROA | 13,50% | 1,21% | |
| Валовая маржа | 51,38% | 59,72% | |
| Операц. маржа | 29,55% | 20,70% | |
| Чистая маржа | 23,21% | 15,99% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0,77 | 4,75 | |
| Текущая ликв. | 0,68 | 1,24 | |
| Быстрая ликв. | 0,68 | 1,24 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 1,62% | 1,94% | |
| Коэфф. выплат | 0,77% | 41,96% | |
| EPS | $15,37 | $12,87 | |
| Балансовая стоим. | $55,20 | $70,99 | |
Технический анализ
По техническому скорингу FDS сильнее: 77/100 против 47/100 у MS. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у FDS составляет 58,7 (нейтральная зона), у MS — 49,0 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: FDS выше на 10,4%, MS — ниже на -0,8%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. Сила тренда по ADX: FDS — 20,2 (слабый тренд), MS — 14,6 (нет тренда). FDS менее волатилен — бета 0,02 против 1,36 у MS. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) FDS составляет 4,4%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | FDS | MS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 58,70 | 49,05 | |
| Stochastic %K | 62,14 | 62,94 | |
| CCI (20) | 88,83 | -6,26 | |
| MFI | 64,60 | 49,68 | |
| Williams %R | -37,86 | -37,06 | |
| MACD гистограмма | 0,96 | -0,11 | |
| Momentum (10) | 30,62 | -1,43 | |
| Тренд | |||
| ADX | 20,22 | 14,63 | |
| Цена vs EMA 9 | +1,72% | -0,10% | |
| Цена vs EMA 20 | +4,62% | -0,43% | |
| Цена vs SMA 50 | +10,37% | -0,85% | |
| Цена vs SMA 200 | +10,95% | +15,47% | |
| Объём | |||
| CMF | 0,04 | 0,01 | |
| Volume Ratio | 69,49 | 47,24 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,02 | 1,36 | |
| ATR % | 4,42% | 3,01% | |
| Sharpe (1г) | -0,64 | 1,36 | |
| RS Rating | 11,00 | 81,00 | |
| 52w от хая | -30,67 | -7,97 | |
| BB ширина | 18,41 | 10,86 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): FDS — 2,32 млрд $, MS — 114,98 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу MS: +11,50% г/г vs +5,40%. Обе компании растут, но с разной скоростью. Чистая прибыль: FDS — 597,04 млн $, MS — 16,86 млрд $. MS генерирует больше чистой прибыли. FCF: FDS генерирует 617,45 млн $, MS — 46,10 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | FDS | MS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 2,32 млрд $ | 114,98 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | +5.40% | +11.50% | |
| Чистая прибыль | 597,04 млн $ | 16,86 млрд $ | |
| Рост прибыли (г/г) | +11.20% | +25.90% | |
| EPS (TTM) | $15,74 | $10,34 | |
| Операц. Cash Flow | 726,26 млн $ | 49 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 617,45 млн $ | 46,10 млрд $ |
Дивиденды
FDS и MS — дивидендные акции. Доходность: FDS — 1,62%, MS — 1,94%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. FDS платит дивиденды 13 лет подряд, MS — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): FDS — 0,77%, MS — 41,96%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | FDS | MS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 1,62% | 1,94% | |
| Годовые дивиденды | $2,26 | $3,15 | |
| Коэфф. выплат | 0,77% | 41,96% | |
| Лет выплат | 13 | 13 | |
| CAGR дивидендов (5л) | -6,89% | 8,45% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность FDS приходится на ноябре (+5,90%), а MS — на ноябре (+8,49%). Слабые месяцы: для FDS — сентябрь (-3,54%), для MS — март (-4,93%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, март, сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: май, июль, август, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у MS: +19,76% против +5,16%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — FactSet Research Systems Inc. или Morgan Stanley?
У кого выше рентабельность — FDS или MS?
Какие дивиденды у FactSet Research Systems Inc. и Morgan Stanley?
Какая компания крупнее по выручке — FactSet Research Systems Inc. или Morgan Stanley?
У кого выше маржинальность — FDS или MS?
Какая акция лучше по технике — FDS или MS?
Что лучше купить — FDS или MS?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 07.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией