Сравнение FCNCA vs WAL
Динамика цен
Фундаментальный анализ
WAL торгуется с P/E 9,18, тогда как FCNCA — с P/E 12,14. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. По EV/EBITDA WAL оценён ниже: 7,69 vs 16,26. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала WAL составляет 12,99%, что превышает показатель FCNCA (10,68%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности WAL впереди: 19,29% против 16,31% у FCNCA. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: FCNCA — 1,47, WAL — 0,95. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности WAL ниже 1 (0,20), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | FCNCA | WAL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 12,14 | 9,18 | |
| P/B | 1,20 | 1,14 | |
| P/S | 1,79 | 1,76 | |
| PEG | 1,17 | 0,52 | |
| EV/EBITDA | 16,26 | 7,69 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 10,68% | 12,99% | |
| ROA | 0,99% | 1,00% | |
| Валовая маржа | 64,04% | 56,57% | |
| Операц. маржа | 21,88% | 24,01% | |
| Чистая маржа | 16,31% | 19,29% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1,47 | 0,95 | |
| Текущая ликв. | 9,99 | 0,20 | |
| Быстрая ликв. | 9,99 | 0,20 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0,36% | 1,98% | |
| Коэфф. выплат | 7,86% | 19,46% | |
| EPS | $204,06 | $9,14 | |
| Балансовая стоим. | $1898,44 | $75,05 | |
Технический анализ
По технике ситуация паритетная: 75/100 и 70/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. RSI(14): FCNCA — 63,5 (нейтральная зона), WAL — 52,8 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции торгуются выше SMA 50: FCNCA на 7,1%, WAL на 1,4%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: FCNCA — 28,0 (выраженный тренд), WAL — 9,2 (нет тренда). По бете FCNCA стабильнее (0,59 vs 1,36).
| Индикатор | FCNCA | WAL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 63,49 | 52,82 | |
| Stochastic %K | 93,32 | 48,75 | |
| CCI (20) | 122,17 | 10,47 | |
| MFI | 58,62 | 50,84 | |
| Williams %R | -6,68 | -51,25 | |
| MACD гистограмма | 5,81 | -0,11 | |
| Momentum (10) | 99,42 | 1,92 | |
| Тренд | |||
| ADX | 28,04 | 9,22 | |
| Цена vs EMA 9 | +1,86% | +0,88% | |
| Цена vs EMA 20 | +3,64% | +0,90% | |
| Цена vs SMA 50 | +7,07% | +1,42% | |
| Цена vs SMA 200 | +12,92% | +1,55% | |
| Объём | |||
| CMF | 0,21 | 0,15 | |
| Volume Ratio | 58,62 | 71,07 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,59 | 1,36 | |
| ATR % | 2,16% | 2,57% | |
| Sharpe (1г) | 0,63 | 0,05 | |
| RS Rating | 59,00 | 40,00 | |
| 52w от хая | -0,43 | -15,03 | |
| BB ширина | 10,95 | 5,93 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): FCNCA — 14,50 млрд $, WAL — 5,28 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. WAL растёт быстрее по выручке: +5,20% год к году против -3,00% у FCNCA. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. Чистая прибыль: FCNCA — 2,21 млрд $, WAL — 969 млн $. FCNCA генерирует больше чистой прибыли. FCF: FCNCA генерирует 2,07 млрд $, WAL — -2,79 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | FCNCA | WAL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 14,50 млрд $ | 5,28 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | -3.00% | +5.20% | |
| Чистая прибыль | 2,21 млрд $ | 969 млн $ | |
| Рост прибыли (г/г) | -20.60% | +23.00% | |
| EPS (TTM) | $165,76 | $8,79 | |
| Операц. Cash Flow | 2,92 млрд $ | -2,68 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 2,07 млрд $ | -2,79 млрд $ |
Дивиденды
Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность FCNCA — 0,36%, WAL — 1,98%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. FCNCA платит дивиденды 13 лет подряд, WAL — 8. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Темп роста дивидендов за 5 лет (CAGR): FCNCA — +27,36%, WAL — +0,98%. Растущие дивиденды — признак уверенности менеджмента в будущих денежных потоках. Коэффициент выплат (Payout Ratio): FCNCA — 7,86%, WAL — 19,46%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | FCNCA | WAL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 0,36% | 1,98% | |
| Годовые дивиденды | $6,30 | $1,26 | |
| Коэфф. выплат | 7,86% | 19,46% | |
| Лет выплат | 13 | 8 | |
| CAGR дивидендов (5л) | 27,36% | 0,98% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для FCNCA — ноябре (+6,94%), для WAL — ноябре (+8,08%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для FCNCA — сентябрь (-2,69%), для WAL — март (-10,71%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, март, сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Суммарная сезонная доходность за год выше у FCNCA: +25,41% против +17,23%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — First Citizens BancShares, Inc. или Western Alliance Bancorporation?
У кого выше рентабельность — FCNCA или WAL?
Какие дивиденды у First Citizens BancShares, Inc. и Western Alliance Bancorporation?
Какая компания крупнее по выручке — First Citizens BancShares, Inc. или Western Alliance Bancorporation?
У кого выше маржинальность — FCNCA или WAL?
Какая акция лучше по технике — FCNCA или WAL?
Что лучше купить — FCNCA или WAL?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 13.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией