Сравнение FCFS vs UPST

Тикер 1

Тикер 2

FCFS34

8UPST

FirstCash Holdings, Inc (FCFS) и Upstart Holdings, Inc. (UPST) — прямые конкуренты в индустрии «Финансовые услуги», что делает их сравнение особенно показательным для инвесторов. По капитализации FCFS крупнее в 3.6× (9,92 млрд $ vs 2,76 млрд $). Стоимостная оценка в пользу FCFS — P/E 28.28 vs 56.57 у UPST. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. По ROE лидирует FCFS (15.91% vs 6.59%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа FCFS — 9.15%, у UPST — 4.25%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. FCFS выплачивает дивиденды с доходностью 0.74% годовых, тогда как UPST дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. По техническому скорингу FCFS сильнее: 79/100 против 26/100 у UPST. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. В общем зачёте FCFS уверенно лидирует со счётом 34:8. Перевес виден как в фундаментальных, так и в технических метриках.

FirstCash Holdings, Inc

FCFSNASDAQ

226,27 $-0,30 $ (-0,13%)

Финансы · Финансовые услуги

Капитализация: 9,92 млрд $

ETP Rank7.1

Стоимость

6.9

Качество

6.0

Рост

7.8

Техника

10.0

Дивиденды

7.1

Прогнозы

5.5

Сезонность

5.0

Upstart Holdings, Inc.

UPSTNASDAQ

28,85 $+0,01 $ (+0,03%)

Финансы · Финансовые услуги

Капитализация: 2,76 млрд $

ETP Rank5.2

Стоимость

4.8

Качество

4.5

Рост

8.8

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.0

Сезонность

7.0

Динамика цен

FCFSUPST

Фундаментальный анализ

По мультипликатору P/E FCFS оценён рынком дешевле: 28.28 против 56.57 у UPST (разница составляет 50.0%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. EV/EBITDA FCFS — 11.99, у UPST — 51.79. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE FCFS — 15.91%, у UPST — 6.59%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. FCFS удерживает чистую маржу на уровне 9.15%, опережая UPST (4.25%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у FCFS — 1.14, у UPST — 2.70. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

FCFSUPST

Показатель	FCFS	UPST
Мультипликаторы оценки
P/E	28.28	56.57
P/B	4.36	3.81
P/S	2.56	2.37
PEG	1.03	0.03
EV/EBITDA	11.99	51.79
Рентабельность
ROE	15.91%	6.59%
ROA	6.61%	1.67%
Валовая маржа	49.72%	95.67%
Операц. маржа	15.54%	4.23%
Чистая маржа	9.15%	4.25%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	1.14	2.70
Текущая ликв.	4.77	4.03
Быстрая ликв.	3.42	4.03
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.74%	0.00%
Коэфф. выплат	20.42%	0.00%
EPS	$8.01	$0.51
Балансовая стоим.	$51.94	$7.57

Технический анализ

FCFS набирает 79 из 100 по техническому скорингу, UPST — 26 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): FCFS — 61.9 (нейтральная зона), UPST — 46.8 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. FCFS торгуется выше SMA 50 (9.5%), тогда как UPST ниже этой средней (-0.4%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. FCFS выше SMA 200 (+31.8%), UPST — ниже (-33.8%). Долгосрочный тренд в пользу FCFS. ADX: FCFS — 40.4 (выраженный тренд), UPST — 18.8 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете FCFS стабильнее (0.38 vs 2.81). Значение ниже 0.8 делает FCFS защитной акцией. Дневная волатильность (ATR%) UPST составляет 6.5%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

FCFSUPST

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	FCFS	UPST
Осцилляторы
RSI (14)	61.87	46.82
Stochastic %K	56.80	37.52
CCI (20)	50.60	-53.27
MFI	73.78	41.58
Williams %R	-43.20	-62.48
MACD гистограмма	-0.88	-0.20
Momentum (10)	0.19	-0.15
Тренд
ADX	40.39	18.84
Цена vs EMA 9	+0.31%	+0.02%
Цена vs EMA 20	+2.19%	-1.98%
Цена vs SMA 50	+9.49%	-0.38%
Цена vs SMA 200	+31.78%	-33.79%
Объём
CMF	0.07	-0.02
Volume Ratio	53.99	78.50
Волатильность и статистика
Beta	0.38	2.81
ATR %	2.84%	6.45%
Sharpe (1г)	2.06	-0.32
RS Rating	87.00	10.00
52w от хая	-3.87	-66.95
BB ширина	9.71	25.98

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): FCFS — 3,66 млрд $, UPST — 1,08 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: FCFS — 330,38 млн $, UPST — 53,60 млн $. FCFS генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): FCFS — 469,12 млн $, UPST — -166,13 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	FCFS	UPST
Выручка	3,66 млрд $	1,08 млрд $
Чистая прибыль	330,38 млн $	53,60 млн $
EPS (TTM)	$7.35	$0.56
Операц. Cash Flow	585,94 млн $	-147,72 млн $
Free Cash Flow	469,12 млн $	-166,13 млн $

Дивиденды

Дивидендная политика различается кардинально: FCFS обеспечивает 0.74% годовой доходности, UPST реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. FCFS выплачивает дивиденды 11 лет подряд, тогда как UPST не имеет дивидендной истории.

Показатель	FCFS	UPST
Див. доходность	0.74%	—
Годовые дивиденды	$0.84	—
Коэфф. выплат	20.42%	—
Лет выплат	11.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	-6.41%	—

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для FCFS — апреле (+6.84%), для UPST — мае (+21.39%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: FCFS — июль (-0.94%), UPST — апрель (-9.73%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Совместные сильные месяцы: январь, март, август, октябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у UPST: +61.02% против +22.25%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

FCFS

+2.2

+3.5

+3.7

+6.8

+0.8

+0.6

-0.9

+3.2

+0.4

+1.4

+0.7

-0.1

UPST

+5.9

-4.4

+4.1

-9.7

+21.4

+1.7

+18.7

+16.9

-3.1

+5.6

+2.7

+1.4

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — FirstCash Holdings, Inc или Upstart Holdings, Inc.?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит FirstCash Holdings, Inc: P/E 28.28 против 56.57. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — FCFS или UPST?

Рентабельность собственного капитала (ROE): FCFS — 15.91%, UPST — 6.59%. Преимущество у FCFS.

Какие дивиденды у FirstCash Holdings, Inc и Upstart Holdings, Inc.?

FirstCash Holdings, Inc выплачивает дивиденды с доходностью 0.74%. Upstart Holdings, Inc. дивиденды не платит, направляя прибыль на развитие бизнеса.

Какая компания крупнее по выручке — FirstCash Holdings, Inc или Upstart Holdings, Inc.?

Выручка FCFS за TTM — 3,66 млрд $, UPST — 1,08 млрд $. FCFS генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — FCFS или UPST?

Чистая маржа FCFS — 9.15%, UPST — 4.25%. FCFS оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — FCFS или UPST?

Технический скоринг: FCFS — 79/100, UPST — 26/100. FCFS имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — FCFS или UPST?

Однозначного ответа нет. Счёт 34:8 в пользу FCFS по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией