Сравнение FAF vs RLI
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Стоимостная оценка в пользу FAF — P/E 9,97 vs 13,36 у RLI. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. Мультипликатор P/S также в пользу FAF: 1,76 vs 2,96 у RLI. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B FAF — 1,33, у RLI — 3,34. EV/EBITDA FAF — 7,77, у RLI — 10,70. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE RLI — 24,37%, у FAF — 13,62%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. RLI удерживает чистую маржу на уровне 22,22%, опережая FAF (17,81%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у FAF — 0,31, у RLI — 0,17. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности RLI ниже 1 (0,48), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | FAF | RLI | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 9,97 | 13,36 | |
| P/B | 1,33 | 3,34 | |
| P/S | 1,76 | 2,96 | |
| PEG | 0,03 | 0,38 | |
| EV/EBITDA | 7,77 | 10,70 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 13,62% | 24,37% | |
| ROA | 3,93% | 6,84% | |
| Валовая маржа | 76,81% | 47,49% | |
| Операц. маржа | 12,77% | 28,42% | |
| Чистая маржа | 17,81% | 22,22% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0,31 | 0,17 | |
| Текущая ликв. | 55,46 | 0,48 | |
| Быстрая ликв. | 55,46 | 0,48 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 3,05% | 7,33% | |
| Коэфф. выплат | 30,10% | 97,64% | |
| EPS | $7,25 | $4,76 | |
| Балансовая стоим. | $54,68 | $19,01 | |
Технический анализ
По техническому скорингу RLI сильнее: 73/100 против 38/100 у FAF. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у FAF составляет 47,7 (нейтральная зона), у RLI — 58,4 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. FAF и RLI находятся выше 50-дневной скользящей средней (+3,1% и +9,4% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: FAF — 18,4 (нет тренда), RLI — 23,0 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. RLI менее волатилен — бета -0,45 против 0,34 у FAF. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) RLI составляет 3,1%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | FAF | RLI | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 47,66 | 58,40 | |
| Stochastic %K | 31,67 | 67,70 | |
| CCI (20) | -31,85 | 75,76 | |
| MFI | 43,33 | 64,68 | |
| Williams %R | -68,33 | -32,30 | |
| MACD гистограмма | -0,39 | -0,07 | |
| Momentum (10) | -4,07 | -0,47 | |
| Тренд | |||
| ADX | 18,39 | 22,99 | |
| Цена vs EMA 9 | -2,98% | +0,82% | |
| Цена vs EMA 20 | -1,93% | +2,55% | |
| Цена vs SMA 50 | +3,07% | +9,43% | |
| Цена vs SMA 200 | +9,64% | +7,78% | |
| Объём | |||
| CMF | -0,07 | 0,16 | |
| Volume Ratio | 66,23 | 63,97 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,34 | -0,45 | |
| ATR % | 2,85% | 3,13% | |
| Sharpe (1г) | 0,46 | -0,23 | |
| RS Rating | 56,00 | 30,00 | |
| 52w от хая | -9,59 | -8,11 | |
| BB ширина | 15,13 | 12,98 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): FAF — 7,45 млрд $, RLI — 1,88 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу FAF: +21,60% г/г vs +6,30%. Обе компании растут, но с разной скоростью. Чистая прибыль: FAF — 621,80 млн $, RLI — 403,34 млн $. FAF генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): FAF — 762,50 млн $, RLI — 608,70 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | FAF | RLI | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 7,45 млрд $ | 1,88 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | +21.60% | +6.30% | |
| Чистая прибыль | 621,80 млн $ | 403,34 млн $ | |
| Рост прибыли (г/г) | +374.30% | +16.60% | |
| EPS (TTM) | $6,02 | $4,38 | |
| Операц. Cash Flow | 950,80 млн $ | 614,22 млн $ | |
| Free Cash Flow | 762,50 млн $ | 608,70 млн $ |
Дивиденды
FAF и RLI — дивидендные акции. Доходность: FAF — 3,05%, RLI — 7,33%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. Стаж непрерывных выплат: FAF — 13 лет, RLI — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): FAF — 30,10%, RLI — 97,64%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.
| Показатель | FAF | RLI | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 3,05% | 7,33% | |
| Годовые дивиденды | $1,10 | $2,34 | |
| Коэфф. выплат | 30,10% | 97,64% | |
| Лет выплат | 13 | 13 | |
| CAGR дивидендов (5л) | -10,73% | -4,78% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность FAF приходится на июле (+7,13%), а RLI — на ноябре (+2,60%). Наименее удачные месяцы: FAF — сентябрь (-4,49%), RLI — январь (-2,07%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: июль, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у FAF: +9,90% против +8,32%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — First American Financial Corporation или RLI Corp.?
У кого выше рентабельность — FAF или RLI?
Какие дивиденды у First American Financial Corporation и RLI Corp.?
Какая компания крупнее по выручке — First American Financial Corporation или RLI Corp.?
У кого выше маржинальность — FAF или RLI?
Какая акция лучше по технике — FAF или RLI?
Что лучше купить — FAF или RLI?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 11.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией