Сравнение EXPO vs MMM

Тикер 1

Тикер 2

EXPO14

28MMM

Инвесторы часто выбирают между EXPO и MMM — двумя ведущими эмитентами в индустрии «Бизнес-услуги». Детальный разбор метрик помогает определить, какая акция предлагает лучшее соотношение цены и качества. По капитализации MMM крупнее в 28.6× (79,07 млрд $ vs 2,77 млрд $). EXPO торгуется с P/E 26.62, тогда как MMM — с P/E 28.78. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. MMM демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 66.03% против 27.94% у EXPO. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: EXPO — 18.07%, MMM — 11.14%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. EXPO предлагает более высокую дивидендную доходность (2.08% vs 1.96%). Помимо текущей доходности, стоит оценить историю и стабильность выплат. По техническому скорингу MMM сильнее: 50/100 против 14/100 у EXPO. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. В общем зачёте MMM уверенно лидирует со счётом 28:14. Перевес виден как в фундаментальных, так и в технических метриках.

Exponent, Inc.

EXPONASDAQ

57,06 $-1,17 $ (-2,01%)

Промышленность · Бизнес-услуги

Капитализация: 2,77 млрд $

ETP Rank6.2

Стоимость

4.8

Качество

9.5

Рост

4.7

Техника

1.0

Дивиденды

7.9

Прогнозы

8.5

Сезонность

5.0

3M Company

MMMNYSE

151,60 $+1,82 $ (+1,22%)

Промышленность · Бизнес-услуги

Капитализация: 79,07 млрд $

ETP Rank5.6

Стоимость

4.7

Качество

7.2

Рост

3.5

Техника

5.0

Дивиденды

7.5

Прогнозы

5.5

Сезонность

5.0

Динамика цен

EXPOMMM

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу EXPO — P/E 26.62 vs 28.78 у MMM. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. По P/S (цена/выручка) MMM дешевле: 3.16 против 4.69. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По P/B (цена/балансовая стоимость) EXPO дешевле: 8.57 против 24.58. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA MMM оценён ниже: 17.50 vs 17.87. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала MMM составляет 66.03%, что превышает показатель EXPO (27.94%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности EXPO впереди: 18.07% против 11.14% у MMM. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. MMM несёт высокую долговую нагрузку — D/E 3.85, тогда как EXPO практически без долга (D/E 0.24). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски.

EXPOMMM

Показатель	EXPO	MMM
Мультипликаторы оценки
P/E	26.62	28.78
P/B	8.57	24.58
P/S	4.69	3.16
PEG	6.09	-0.84
EV/EBITDA	17.87	17.50
Рентабельность
ROE	27.94%	66.03%
ROA	15.85%	7.86%
Валовая маржа	23.80%	39.51%
Операц. маржа	19.36%	19.60%
Чистая маржа	18.07%	11.14%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.24	3.85
Текущая ликв.	2.40	1.59
Быстрая ликв.	2.40	1.19
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	2.08%	1.96%
Коэфф. выплат	56.69%	56.62%
EPS	$2.19	$5.27
Балансовая стоим.	$6.80	$6.26

Технический анализ

MMM набирает 50 из 100 по техническому скорингу, EXPO — 14 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): EXPO — 38.7 (нейтральная зона), MMM — 55.4 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. MMM торгуется выше SMA 50 (1.9%), тогда как EXPO ниже этой средней (-10.0%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. Сила тренда по ADX: EXPO — 24.1 (слабый тренд), MMM — 14.7 (нет тренда). По бете EXPO стабильнее (0.78 vs 0.98). Значение ниже 0.8 делает EXPO защитной акцией. Дневная волатильность (ATR%) EXPO составляет 4.4%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

EXPOMMM

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	EXPO	MMM
Осцилляторы
RSI (14)	38.68	55.44
Stochastic %K	37.81	85.09
CCI (20)	-69.55	156.19
MFI	20.63	35.88
Williams %R	-62.19	-14.91
MACD гистограмма	-0.45	0.87
Momentum (10)	-5.98	1.53
Тренд
ADX	24.05	14.74
Цена vs EMA 9	+0.52%	+1.57%
Цена vs EMA 20	-3.88%	+2.05%
Цена vs SMA 50	-9.96%	+1.95%
Цена vs SMA 200	-16.17%	-4.98%
Объём
CMF	-0.21	-0.17
Volume Ratio	154.12	90.54
Волатильность и статистика
Beta	0.78	0.98
ATR %	4.39%	2.45%
Sharpe (1г)	-1.02	-0.17
RS Rating	16.00	40.00
52w от хая	-28.94	-15.57
BB ширина	30.29	6.97

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): EXPO — 582,01 млн $, MMM — 24,95 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: EXPO — 106,01 млн $, MMM — 3,25 млрд $. MMM генерирует больше чистой прибыли. FCF: EXPO генерирует 122,34 млн $, MMM — 1,40 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	EXPO	MMM
Выручка	582,01 млн $	24,95 млрд $
Чистая прибыль	106,01 млн $	3,25 млрд $
EPS (TTM)	$2.08	$6.04
Операц. Cash Flow	131,73 млн $	2,31 млрд $
Free Cash Flow	122,34 млн $	1,40 млрд $

Дивиденды

Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность EXPO — 2.08%, MMM — 1.96%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. EXPO платит дивиденды 13 лет подряд, MMM — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): EXPO — 56.69%, MMM — 56.62%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	EXPO	MMM
Див. доходность	2.08%	1.96%
Годовые дивиденды	$0.62	$1.56
Коэфф. выплат	56.69%	56.62%
Лет выплат	13.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	-4.97%	-23.41%

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для EXPO — ноябре (+4.82%), для MMM — июле (+4.79%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для EXPO — октябрь (-2.65%), для MMM — сентябрь (-2.59%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: январь, сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: июнь, июль, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у EXPO: +13.76% против +6.16%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

EXPO

-0.7

+0.5

+0.7

+2.0

+1.5

+4.8

+2.1

-1.0

-2.6

+4.8

+1.0

MMM

-1.1

-0.5

-0.2

-0.4

-0.1

+1.1

+4.8

+0.1

-2.6

+1.1

+4.0

-0.1

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Exponent, Inc. или 3M Company?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит Exponent, Inc.: P/E 26.62 против 28.78. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — EXPO или MMM?

ROE EXPO — 27.94%, MMM — 66.03%. MMM демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Exponent, Inc. и 3M Company?

Обе компании платят дивиденды. Доходность EXPO — 2.08%, MMM — 1.96%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Exponent, Inc. или 3M Company?

По объёму выручки: EXPO — 582,01 млн $, MMM — 24,95 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — EXPO или MMM?

Чистая маржа EXPO — 18.07%, MMM — 11.14%. EXPO оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — EXPO или MMM?

Технический скоринг: EXPO — 14/100, MMM — 50/100. MMM имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — EXPO или MMM?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 47 метрик EXPO выигрывает 14, MMM — 28. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией