Сравнение EXEL vs IONS
Динамика цен
Фундаментальный анализ
IONS имеет отрицательный P/E (-37.89), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — EXEL прибылен с P/E 15.47. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. Мультипликатор P/S также в пользу EXEL: 5.28 vs 11.73 у IONS. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) EXEL дешевле: 6.66 против 25.18. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA IONS оценён ниже: 3.15 vs 12.50. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. IONS работает в убыток — ROE -58.57%, тогда как EXEL показывает рентабельность 40.21%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа IONS (-30.87%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. IONS несёт высокую долговую нагрузку — D/E 4.15, тогда как EXEL практически без долга (D/E 0.09). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски.
| Показатель | EXEL | IONS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 15.47 | -37.89 | |
| P/B | 6.66 | 25.18 | |
| P/S | 5.28 | 11.73 | |
| PEG | 0.39 | 7.07 | |
| EV/EBITDA | 12.50 | 3.15 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 40.21% | -58.57% | |
| ROA | 32.13% | -9.47% | |
| Валовая маржа | 96.44% | 98.35% | |
| Операц. маржа | 39.43% | -33.35% | |
| Чистая маржа | 35.08% | -30.87% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.09 | 4.15 | |
| Текущая ликв. | 3.26 | 4.10 | |
| Быстрая ликв. | 3.19 | 4.09 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.00% | 0.00% | |
| Коэфф. выплат | 0.00% | 0.00% | |
| EPS | $3.23 | $-1.98 | |
| Балансовая стоим. | $7.49 | $2.98 | |
Технический анализ
По техническому скорингу EXEL сильнее: 81/100 против 43/100 у IONS. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у EXEL составляет 60.3 (нейтральная зона), у IONS — 50.4 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: EXEL на 11.3%, IONS на 1.2%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: EXEL — 34.8 (выраженный тренд), IONS — 14.5 (нет тренда). EXEL имеет чётко выраженный тренд, в отличие от IONS. IONS менее волатилен — бета 0.49 против 0.92 у EXEL. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) IONS составляет 3.2%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | EXEL | IONS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 60.26 | 50.42 | |
| Stochastic %K | 78.72 | 43.11 | |
| CCI (20) | 72.37 | 2.08 | |
| MFI | 59.72 | 51.42 | |
| Williams %R | -21.28 | -56.89 | |
| MACD гистограмма | 0.16 | -0.15 | |
| Momentum (10) | 1.20 | -1.79 | |
| Тренд | |||
| ADX | 34.78 | 14.50 | |
| Цена vs EMA 9 | +1.36% | +0.41% | |
| Цена vs EMA 20 | +4.27% | +0.21% | |
| Цена vs SMA 50 | +11.33% | +1.20% | |
| Цена vs SMA 200 | +18.45% | +4.48% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.03 | -0.06 | |
| Volume Ratio | 84.36 | 110.02 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.92 | 0.49 | |
| ATR % | 3.21% | 3.23% | |
| Sharpe (1г) | 0.37 | 1.77 | |
| RS Rating | 53.00 | 92.00 | |
| 52w от хая | -3.35 | -13.47 | |
| BB ширина | 21.88 | 7.82 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): EXEL — 2,32 млрд $, IONS — 944 млн $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. IONS убыточен (чистая прибыль -381 млн $), тогда как EXEL генерирует прибыль (782,57 млн $). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. FCF: EXEL генерирует 844,34 млн $, IONS — -320,03 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | EXEL | IONS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 2,32 млрд $ | 944 млн $ | |
| Чистая прибыль | 782,57 млн $ | -381 млн $ | |
| EPS (TTM) | $2.88 | $-2.38 | |
| Операц. Cash Flow | 884,27 млн $ | -268,58 млн $ | |
| Free Cash Flow | 844,34 млн $ | -320,03 млн $ |
Дивиденды
Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле.
| Показатель | EXEL | IONS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 0.00% | 0.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность EXEL приходится на ноябре (+10.43%), а IONS — на ноябре (+7.73%). Слабые месяцы: для EXEL — октябрь (-5.23%), для IONS — май (-6.01%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: апрель, июнь, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у EXEL: +22.34% против +1.74%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Exelixis, Inc. или Ionis Pharmaceuticals, Inc.?
У кого выше рентабельность — EXEL или IONS?
Какие дивиденды у Exelixis, Inc. и Ionis Pharmaceuticals, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Exelixis, Inc. или Ionis Pharmaceuticals, Inc.?
Какая акция лучше по технике — EXEL или IONS?
Что лучше купить — EXEL или IONS?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией