Сравнение EXC vs LNT
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По мультипликатору P/E EXC оценён рынком дешевле: 16.53 против 22.73 у LNT (разница составляет 27.3%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По соотношению цены к выручке (P/S) EXC оценён ниже: 1.85 против 4.24. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B EXC — 1.57, у LNT — 2.51. EV/EBITDA EXC — 10.83, у LNT — 15.26. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE LNT — 11.24%, у EXC — 9.76%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. LNT удерживает чистую маржу на уровне 18.58%, опережая EXC (11.21%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у EXC — 1.75, у LNT — 1.60. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности LNT ниже 1 (0.69), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | EXC | LNT | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 16.53 | 22.73 | |
| P/B | 1.57 | 2.51 | |
| P/S | 1.85 | 4.24 | |
| PEG | 8.90 | 2.27 | |
| EV/EBITDA | 10.83 | 15.26 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 9.76% | 11.24% | |
| ROA | 2.36% | 3.31% | |
| Валовая маржа | 24.11% | 37.97% | |
| Операц. маржа | 21.03% | 23.01% | |
| Чистая маржа | 11.21% | 18.58% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.75 | 1.60 | |
| Текущая ликв. | 0.94 | 0.69 | |
| Быстрая ликв. | 0.85 | 0.69 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 3.61% | 2.88% | |
| Коэфф. выплат | 59.16% | 64.31% | |
| EPS | $2.71 | $3.19 | |
| Балансовая стоим. | $28.63 | $28.83 | |
Технический анализ
Техническая картина в пользу LNT: скоринг 55/100 vs 30/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: EXC — 44.3, LNT — 51.4. Обе акции находятся в одной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: LNT выше на 0.6%, EXC — ниже на -4.9%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. LNT выше SMA 200 (+6.4%), EXC — ниже (-1.9%). Долгосрочный тренд в пользу LNT. ADX: EXC — 39.3 (выраженный тренд), LNT — 11.1 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета EXC — -0.09, LNT — 0.05. Оба значения в приемлемом диапазоне.
| Индикатор | EXC | LNT | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 44.30 | 51.36 | |
| Stochastic %K | 42.78 | 33.07 | |
| CCI (20) | -32.50 | 48.97 | |
| MFI | 43.35 | 45.52 | |
| Williams %R | -57.22 | -66.93 | |
| MACD гистограмма | 0.02 | -0.05 | |
| Momentum (10) | -0.15 | 0.19 | |
| Тренд | |||
| ADX | 39.31 | 11.05 | |
| Цена vs EMA 9 | +0.68% | +0.22% | |
| Цена vs EMA 20 | -0.86% | +0.21% | |
| Цена vs SMA 50 | -4.87% | +0.62% | |
| Цена vs SMA 200 | -1.93% | +6.40% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.13 | -0.04 | |
| Volume Ratio | 58.03 | 109.82 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | -0.09 | 0.05 | |
| ATR % | 2.03% | 1.71% | |
| Sharpe (1г) | -0.11 | 0.79 | |
| RS Rating | 43.00 | 63.00 | |
| 52w от хая | -11.41 | -4.30 | |
| BB ширина | 10.57 | 3.82 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: EXC генерирует 24,26 млрд $, LNT — 4,36 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: EXC — 2,77 млрд $, LNT — 810 млн $. EXC генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): EXC — -2,27 млрд $, LNT — -1,31 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | EXC | LNT | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 24,26 млрд $ | 4,36 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 2,77 млрд $ | 810 млн $ | |
| EPS (TTM) | $2.74 | $3.15 | |
| Операц. Cash Flow | 6,25 млрд $ | 1,17 млрд $ | |
| Free Cash Flow | -2,27 млрд $ | -1,31 млрд $ |
Дивиденды
Дивидендная доходность: EXC платит 3.61%, LNT — 2.88%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. Стаж непрерывных выплат: EXC — 13 лет, LNT — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): EXC — 59.16%, LNT — 64.31%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | EXC | LNT | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 3.61% | 2.88% | |
| Годовые дивиденды | $0.84 | $1.07 | |
| Коэфф. выплат | 59.16% | 64.31% | |
| Лет выплат | 13.00% | 13.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -11.29% | -7.86% |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет EXC показывает лучшую среднюю доходность в марте (+3.72%), LNT — в марте (+3.59%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: EXC — сентябрь (-1.73%), LNT — сентябрь (-2.36%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: июнь, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: март, июль, октябрь, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у EXC: +11.62% против +11.13%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Exelon Corporation или Alliant Energy Corporation?
У кого выше рентабельность — EXC или LNT?
Какие дивиденды у Exelon Corporation и Alliant Energy Corporation?
Какая компания крупнее по выручке — Exelon Corporation или Alliant Energy Corporation?
У кого выше маржинальность — EXC или LNT?
Какая акция лучше по технике — EXC или LNT?
Что лучше купить — EXC или LNT?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией