Фондовые рынки

Криптовалюты

Сервисы

Калькуляторы

Прочее

Конвертер валют

Сравнение EW vs PEN

Тикер 1

Тикер 2

EW23

18PEN

Инвесторы часто выбирают между EW и PEN — двумя ведущими эмитентами в индустрии «Медицинское оборудование». Детальный разбор метрик помогает определить, какая акция предлагает лучшее соотношение цены и качества. По капитализации EW крупнее в 4,1× (52,74 млрд $ vs 12,88 млрд $). EW торгуется с P/E 52,64, тогда как PEN — с P/E 79,96. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. Рентабельность капитала PEN составляет 11,09%, что превышает показатель EW (9,69%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности EW впереди: 15,43% против 10,67% у PEN. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По техническому скорингу EW сильнее: 80/100 против 60/100 у PEN. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Общий счёт 23:18 — компании сопоставимы по совокупности метрик. Выбор между EW и PEN зависит от приоритетов инвестора: стоимость, рост, дивиденды или техника.

Edwards Lifesciences Corporation

EWNYSE

$91,60-$0,96 (-1,04%)

Здравоохранение · Медицинское оборудование

Капитализация: 52,74 млрд $

ETP Rank5.9

Стоимость

4.3

Качество

8.2

Рост

5.5

Техника

7.0

Дивиденды

—

Прогнозы

7.0

Сезонность

7.0

Penumbra, Inc.

PENNYSE

$327,02+$0,27 (+0,08%)

Здравоохранение · Медицинское оборудование

Капитализация: 12,88 млрд $

ETP Rank5.8

Стоимость

2.2

Качество

8.2

Рост

9.2

Техника

7.0

Дивиденды

—

Прогнозы

5.5

Сезонность

7.0

Динамика цен

EWPEN

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу EW — P/E 52,64 vs 79,96 у PEN. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. По P/B (цена/балансовая стоимость) EW дешевле: 4,97 против 8,40. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA EW оценён ниже: 32,82 vs 57,99. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. PEN демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 11,09% против 9,69% у EW. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: EW — 15,43%, PEN — 10,67%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: EW — 0,07, PEN — 0,14. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

EWPEN

Показатель	EW	PEN
Мультипликаторы оценки
P/E	52,64	79,96
P/B	4,97	8,40
P/S	8,10	8,56
PEG	-0,70	11,78
EV/EBITDA	32,82	57,99
Рентабельность
ROE	9,69%	11,09%
ROA	7,25%	8,13%
Валовая маржа	77,98%	67,84%
Операц. маржа	28,09%	12,45%
Чистая маржа	15,43%	10,67%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0,07	0,14
Текущая ликв.	4,52	5,75
Быстрая ликв.	3,77	3,86
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0,00%	0,00%
Коэфф. выплат	0,00%	0,00%
EPS	$1,74	$4,08
Балансовая стоим.	$18,61	$38,94

Технический анализ

EW набирает 80 из 100 по техническому скорингу, PEN — 60 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): EW — 58,9 (нейтральная зона), PEN — 72,1 (зона перекупленности). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции торгуются выше SMA 50: EW на 3,4%, PEN на 2,3%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: EW — 25,1 (выраженный тренд), PEN — 22,9 (слабый тренд). По бете PEN стабильнее (0,08 vs 0,58).

EWPEN

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	EW	PEN
Осцилляторы
RSI (14)	58,88	72,10
Stochastic %K	79,01	90,11
CCI (20)	95,12	110,18
MFI	76,22	84,17
Williams %R	-20,99	-9,89
MACD гистограмма	0,65	0,56
Momentum (10)	5,53	5,83
Тренд
ADX	25,12	22,90
Цена vs EMA 9	+0,62%	+0,52%
Цена vs EMA 20	+2,26%	+1,21%
Цена vs SMA 50	+3,42%	+2,32%
Цена vs SMA 200	+8,45%	+2,41%
Объём
CMF	0,02	0,01
Volume Ratio	50,55	43,49
Волатильность и статистика
Beta	0,58	0,08
ATR %	2,48%	0,59%
Sharpe (1г)	0,57	0,83
RS Rating	59,00	67,00
52w от хая	-4,87	-9,77
BB ширина	16,08	4,30

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): EW — 6,07 млрд $, PEN — 1,40 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. PEN растёт быстрее по выручке: +17,50% год к году против +11,50% у EW. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. Чистая прибыль: EW — 1,07 млрд $, PEN — 177,69 млн $. EW генерирует больше чистой прибыли. FCF: EW генерирует 1,33 млрд $, PEN — 174,93 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	EW	PEN
Выручка	6,07 млрд $	1,40 млрд $
Рост выручки (г/г)	+11.50%	+17.50%
Чистая прибыль	1,07 млрд $	177,69 млн $
Рост прибыли (г/г)	-74.30%	+1168.10%
EPS (TTM)	$1,84	$4,57
Операц. Cash Flow	1,60 млрд $	238,66 млн $
Free Cash Flow	1,33 млрд $	174,93 млн $

Дивиденды

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль.

Показатель	EW	PEN
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0	0
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для EW — апреле (+4,68%), для PEN — январе (+8,69%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для EW — октябрь (-4,50%), для PEN — май (-1,32%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: февраль, апрель, август, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у PEN: +23,67% против +17,13%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

+0,2

+2,0

+1,5

+4,7

+0,8

+2,8

+0,5

+1,6

-1,5

-4,5

+4,6

+4,4

PEN

+8,7

+1,3

-0,7

+2,3

-1,3

+0,9

+2,6

+2,2

-0,7

+2,6

+6,4

-0,6

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Edwards Lifesciences Corporation или Penumbra, Inc.?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит Edwards Lifesciences Corporation: P/E 52,64 против 79,96. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — EW или PEN?

ROE EW — 9,69%, PEN — 11,09%. PEN демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Edwards Lifesciences Corporation и Penumbra, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Edwards Lifesciences Corporation или Penumbra, Inc.?

По объёму выручки: EW — 6,07 млрд $, PEN — 1,40 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — EW или PEN?

Чистая маржа EW — 15,43%, PEN — 10,67%. EW оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — EW или PEN?

Технический скоринг: EW — 80/100, PEN — 60/100. EW имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — EW или PEN?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 45 метрик EW выигрывает 23, PEN — 18. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 15.08.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией