Сравнение EUTR vs KRKN

Тикер 1

Тикер 2

EUTR12

25KRKN

ЕвроТранс (EUTR) и СаратНПЗ (KRKN) представляют одну индустрию — «Нефть и газ». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. По мультипликатору P/E EUTR оценён рынком дешевле: 4.92 против 168.10 у KRKN (разница составляет 97.1%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. ROE EUTR — 13.93%, у KRKN — 0.11%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. EUTR удерживает чистую маржу на уровне 1.80%, опережая KRKN (0.37%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. EUTR выплачивает дивиденды с доходностью 25.21% годовых, тогда как KRKN дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. KRKN набирает 40 из 100 по техническому скорингу, EUTR — 17 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Счёт 25:12 — убедительное преимущество KRKN. Компания опережает соперника по большинству анализируемых параметров.

ЕвроТранс

EUTRRU

70,20 ₽

Энергетика · Нефть и газ

Капитализация: 11,17 млрд ₽

ETP Rank6.6

Стоимость

8.1

Качество

6.9

Рост

5.8

Техника

1.0

Дивиденды

9.1

Прогнозы

9.0

Сезонность

3.0

СаратНПЗ

KRKNRU

10 500,00 ₽

Энергетика · Нефть и газ

Капитализация: 7,85 млрд ₽

ETP Rank4.4

Стоимость

5.6

Качество

4.4

Рост

7.2

Техника

7.0

Дивиденды

—

Прогнозы

—

Сезонность

5.0

Динамика цен

EUTRKRKN

Фундаментальный анализ

По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует EUTR с P/E 4.92 (у KRKN — 168.10). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По соотношению цены к выручке (P/S) EUTR оценён ниже: 0.09 против 0.63. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B KRKN — 0.18, у EUTR — 0.69. KRKN торгуется ниже балансовой стоимости, что редкость для качественных бизнесов. По ROE лидирует EUTR (13.93% vs 0.11%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа EUTR — 1.80%, у KRKN — 0.37%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка EUTR значительно выше: D/E 3.10 vs 0.22 у KRKN. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль.

EUTRKRKN

Показатель	EUTR	KRKN
Мультипликаторы оценки
P/E	4.92	168.10
P/B	0.69	0.18
P/S	0.09	0.63
PEG	—	—
EV/EBITDA	2.43	—
Рентабельность
ROE	13.93%	0.11%
ROA	3.40%	0.09%
Валовая маржа	7.80%	—
Операц. маржа	7.00%	6.84%
Чистая маржа	1.80%	0.37%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	3.10	0.22
Текущая ликв.	1.17	4.93
Быстрая ликв.	0.53	4.93
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	25.21%	—
Коэфф. выплат	47.47%	—
EPS	$29.89	$51.44
Балансовая стоим.	$213.38	$47847.50

Технический анализ

Техническая картина в пользу KRKN: скоринг 40/100 vs 17/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: EUTR — 33.1, KRKN — 47.3. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции ниже SMA 50: EUTR на -20.9%, KRKN на -3.8%. Это медвежий краткосрочный сигнал. ADX: EUTR — 35.2 (выраженный тренд), KRKN — 15.1 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета KRKN — 0.16, EUTR — 0.36. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) EUTR составляет 6.7%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

EUTRKRKN

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	EUTR	KRKN
Осцилляторы
RSI (14)	33.11	47.26
Stochastic %K	26.32	50.00
CCI (20)	-214.72	-13.80
MFI	39.05	45.22
Williams %R	-73.68	-50.00
MACD гистограмма	-0.83	41.15
Momentum (10)	-14.70	500.00
Тренд
ADX	35.17	15.09
Цена vs EMA 9	-6.64%	+0.55%
Цена vs EMA 20	-11.33%	-0.37%
Цена vs SMA 50	-20.90%	-3.75%
Цена vs SMA 200	-42.79%	-0.86%
Объём
CMF	-0.08	-0.38
Volume Ratio	216.46	59.58
Волатильность и статистика
Beta	0.36	0.16
ATR %	6.65%	4.01%
Sharpe (1г)	-1.26	0.54
RS Rating	4.00	82.00
52w от хая	-53.77	-27.59
BB ширина	24.56	15.56

Финансовая отчётность

По объёму выручки: EUTR генерирует 265,77 млрд ₽, KRKN — 13,79 млрд ₽. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: EUTR — 4,79 млрд ₽, KRKN — 51,30 млн ₽. EUTR генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): EUTR — -6,74 млрд ₽, KRKN — 122,17 млн ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	EUTR	KRKN	Лидер
Выручка	265,77 млрд ₽	13,79 млрд ₽
Рост выручки (г/г)	+59.98%	—	—
Чистая прибыль	4,79 млрд ₽	51,30 млн ₽
Рост прибыли (г/г)	+40.17%	—	—
EPS (TTM)	$29.89	$51.44
Операц. Cash Flow	7,83 млрд ₽	4,32 млрд ₽
Free Cash Flow	-6,74 млрд ₽	122,17 млн ₽

Дивиденды

Дивидендная политика различается кардинально: EUTR обеспечивает 25.21% годовой доходности, KRKN реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. EUTR выплачивает дивиденды 4 лет подряд, тогда как KRKN не имеет дивидендной истории.

Показатель	EUTR	KRKN
Див. доходность	25.21%	—
Годовые дивиденды	$9.17	—
Коэфф. выплат	47.47%	—
Лет выплат	4.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет EUTR показывает лучшую среднюю доходность в сентябре (+16.75%), KRKN — в январе (+9.33%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: EUTR — июль (-21.02%), KRKN — февраль (-3.08%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, март, май, июль. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

EUTR

+6.0

-5.3

-4.3

-11.5

-12.3

+4.3

-21.0

+2.7

+16.8

-15.7

+1.7

+14.4

KRKN

+9.3

-3.1

-0.4

+0.5

-0.5

-2.0

-0.1

+0.8

-2.1

+0.6

-0.5

-0.7

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — ЕвроТранс или СаратНПЗ?

Мультипликатор P/E у ЕвроТранс ниже (4.92 vs 168.10), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — EUTR или KRKN?

Рентабельность собственного капитала (ROE): EUTR — 13.93%, KRKN — 0.11%. Преимущество у EUTR.

Какие дивиденды у ЕвроТранс и СаратНПЗ?

ЕвроТранс выплачивает дивиденды с доходностью 25.21%. СаратНПЗ дивиденды не платит, направляя прибыль на развитие бизнеса.

Какая компания крупнее по выручке — ЕвроТранс или СаратНПЗ?

Выручка EUTR за TTM — 265,77 млрд ₽, KRKN — 13,79 млрд ₽. EUTR генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — EUTR или KRKN?

Чистая маржа EUTR — 1.80%, KRKN — 0.37%. EUTR оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — EUTR или KRKN?

Технический скоринг: EUTR — 17/100, KRKN — 40/100. KRKN имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — EUTR или KRKN?

Однозначного ответа нет. Счёт 12:25 в пользу KRKN по 38 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией