Сравнение ETSY vs W
Динамика цен
Фундаментальный анализ
P/E у W отрицательный (-42,05) — компания генерирует убытки. ETSY прибылен, P/E составляет 37,92. В такой ситуации целесообразно опираться на мультипликаторы, не зависящие от чистой прибыли. По соотношению цены к выручке (P/S) W оценён ниже: 1,10 против 2,67. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. EV/EBITDA ETSY — 17,54, у W — 151,97. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ETSY работает в убыток — ROE -17,67%, тогда как W показывает рентабельность 11,48%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. W убыточен — чистая маржа -2,49%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у ETSY — -2,20, у W — -1,25. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности W ниже 1 (0,74), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | ETSY | W | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 37,92 | -42,05 | |
| P/B | -5,44 | -4,89 | |
| P/S | 2,67 | 1,10 | |
| PEG | 0,86 | 10,60 | |
| EV/EBITDA | 17,54 | 151,97 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | -17,67% | 11,48% | |
| ROA | 8,59% | -10,78% | |
| Валовая маржа | 72,30% | 30,05% | |
| Операц. маржа | 15,99% | 1,74% | |
| Чистая маржа | 7,33% | -2,49% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | -2,20 | -1,25 | |
| Текущая ликв. | 1,48 | 0,74 | |
| Быстрая ликв. | 1,48 | 0,71 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0,00% | 0,00% | |
| Коэфф. выплат | 0,00% | 0,00% | |
| EPS | $2,22 | -$2,43 | |
| Балансовая стоим. | -$14,78 | -$21,12 | |
Технический анализ
Техническая картина в пользу W: скоринг 75/100 vs 49/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: ETSY — 48,3, W — 58,3. Обе акции находятся в одной зоне. ETSY и W находятся выше 50-дневной скользящей средней (+3,9% и +18,6% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: ETSY — 30,9 (выраженный тренд), W — 23,6 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета ETSY — 1,22, W — 2,70. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) W составляет 6,3%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | ETSY | W | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 48,31 | 58,27 | |
| Stochastic %K | 25,19 | 61,73 | |
| CCI (20) | -66,18 | 99,02 | |
| MFI | 53,52 | 57,86 | |
| Williams %R | -74,81 | -38,27 | |
| MACD гистограмма | -0,59 | 1,47 | |
| Momentum (10) | -3,44 | 8,73 | |
| Тренд | |||
| ADX | 30,85 | 23,57 | |
| Цена vs EMA 9 | -3,57% | +2,73% | |
| Цена vs EMA 20 | -2,45% | +8,06% | |
| Цена vs SMA 50 | +3,91% | +18,55% | |
| Цена vs SMA 200 | +29,10% | +17,42% | |
| Объём | |||
| CMF | 0,05 | -0,06 | |
| Volume Ratio | 176,05 | 52,07 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 1,22 | 2,70 | |
| ATR % | 4,44% | 6,31% | |
| Sharpe (1г) | 0,69 | 0,77 | |
| RS Rating | 74,00 | 77,00 | |
| 52w от хая | -8,61 | -13,88 | |
| BB ширина | 9,56 | 39,05 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: ETSY генерирует 2,88 млрд $, W — 12,46 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: W — +5,10%, ETSY — +2,70%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. По чистой прибыли ситуация полярная: ETSY зарабатывает 162,98 млн $, а W фиксирует убыток (-313 млн $). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. Свободный денежный поток (FCF): ETSY — 638,75 млн $, W — 329 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | ETSY | W | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 2,88 млрд $ | 12,46 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | +2.70% | +5.10% | |
| Чистая прибыль | 162,98 млн $ | -313 млн $ | |
| Рост прибыли (г/г) | -46.30% | — | — |
| EPS (TTM) | $1,68 | -$2,42 | |
| Операц. Cash Flow | 693,41 млн $ | 534 млн $ | |
| Free Cash Flow | 638,75 млн $ | 329 млн $ |
Дивиденды
Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок.
| Показатель | ETSY | W | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 0 | 0 | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет ETSY показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+11,55%), W — в мае (+16,52%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: ETSY — март (-7,75%), W — октябрь (-10,03%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, август, октябрь, декабрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: апрель, май, июнь, июль, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у ETSY: +31,76% против +25,18%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Etsy, Inc. или Wayfair Inc.?
У кого выше рентабельность — ETSY или W?
Какие дивиденды у Etsy, Inc. и Wayfair Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Etsy, Inc. или Wayfair Inc.?
Какая акция лучше по технике — ETSY или W?
Что лучше купить — ETSY или W?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 11.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией