Сравнение ETR vs XEL

Тикер 1

Тикер 2

ETR15

21XEL

Entergy Corporation (ETR) и Xcel Energy Inc. (XEL) представляют одну индустрию — «Коммунальные услуги». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. По мультипликатору P/E XEL оценён рынком дешевле: 23.83 против 28.31 у ETR (разница составляет 15.8%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По ROE лидирует ETR (10.63% vs 9.34%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа XEL — 14.14%, у ETR — 13.56%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Дивидендная доходность XEL составляет 2.88%, у ETR — 2.25%. Обе компании вознаграждают акционеров выплатами, но с разной щедростью. Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 35/100 и 37/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. Итоговый счёт 21:15 в пользу XEL. По совокупности показателей компания выглядит привлекательнее для инвестора, хотя окончательное решение зависит от индивидуальной стратегии.

Entergy Corporation

ETRNYSE

112,27 $+0,35 $ (+0,31%)

Коммунальные услуги · Коммунальные услуги

Капитализация: 51,40 млрд $

ETP Rank5.8

Стоимость

3.7

Качество

4.4

Рост

7.9

Техника

7.0

Дивиденды

7.6

Прогнозы

6.5

Сезонность

6.0

Xcel Energy Inc.

XELNASDAQ

80,20 $+0,34 $ (+0,43%)

Коммунальные услуги · Коммунальные услуги

Капитализация: 50,07 млрд $

ETP Rank4.6

Стоимость

3.9

Качество

4.4

Рост

6.1

Техника

3.0

Дивиденды

7.0

Прогнозы

7.0

Сезонность

7.0

Динамика цен

ETRXEL

Фундаментальный анализ

По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует XEL с P/E 23.83 (у ETR — 28.31). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. Балансовая оценка: P/B XEL — 2.09, у ETR — 2.94. EV/EBITDA XEL — 14.15, у ETR — 13.82. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE ETR — 10.63%, у XEL — 9.34%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. XEL удерживает чистую маржу на уровне 14.14%, опережая ETR (13.56%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у ETR — 1.96, у XEL — 1.58. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности XEL ниже 1 (0.77), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

ETRXEL

Показатель	ETR	XEL
Мультипликаторы оценки
P/E	28.31	23.83
P/B	2.94	2.09
P/S	3.86	3.37
PEG	1.04	8.10
EV/EBITDA	13.82	14.15
Рентабельность
ROE	10.63%	9.34%
ROA	2.38%	2.46%
Валовая маржа	43.33%	18.91%
Операц. маржа	22.57%	19.85%
Чистая маржа	13.56%	14.14%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	1.96	1.58
Текущая ликв.	0.96	0.77
Быстрая ликв.	0.73	0.68
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	2.25%	2.88%
Коэфф. выплат	62.56%	1.96%
EPS	$3.95	$3.35
Балансовая стоим.	$38.27	$38.15

Технический анализ

Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 35/100 и 37/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. По RSI: ETR — 49.0, XEL — 49.7. Обе акции находятся в одной зоне. ETR торгуется выше SMA 50 (0.7%), тогда как XEL ниже этой средней (-0.1%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. ADX: ETR — 20.5 (слабый тренд), XEL — 15.3 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета XEL — 0.13, ETR — 0.35. Оба значения в приемлемом диапазоне.

ETRXEL

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	ETR	XEL
Осцилляторы
RSI (14)	49.02	49.74
Stochastic %K	35.94	36.82
CCI (20)	-55.41	-6.34
MFI	28.15	41.99
Williams %R	-64.06	-63.18
MACD гистограмма	-0.56	-0.13
Momentum (10)	-1.03	-0.69
Тренд
ADX	20.46	15.30
Цена vs EMA 9	+0.29%	+0.37%
Цена vs EMA 20	-0.38%	+0.01%
Цена vs SMA 50	+0.66%	-0.12%
Цена vs SMA 200	+13.24%	+2.70%
Объём
CMF	-0.02	-0.01
Volume Ratio	70.91	88.90
Волатильность и статистика
Beta	0.35	0.13
ATR %	2.04%	1.98%
Sharpe (1г)	1.29	0.64
RS Rating	73.00	59.00
52w от хая	-5.50	-5.19
BB ширина	8.22	6.23

Финансовая отчётность

По объёму выручки: ETR генерирует 12,95 млрд $, XEL — 14,67 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: ETR — 1,77 млрд $, XEL — 2,02 млрд $. XEL генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): ETR — -2,79 млрд $, XEL — 5,25 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	ETR	XEL
Выручка	12,95 млрд $	14,67 млрд $
Чистая прибыль	1,77 млрд $	2,02 млрд $
EPS (TTM)	$3.98	$3.44
Операц. Cash Flow	5,15 млрд $	4,08 млрд $
Free Cash Flow	-2,79 млрд $	5,25 млрд $

Дивиденды

Дивидендная доходность: ETR платит 2.25%, XEL — 2.88%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. Стаж непрерывных выплат: ETR — 13 лет, XEL — 14 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): ETR — 62.56%, XEL — 1.96%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	ETR	XEL
Див. доходность	2.25%	2.88%
Годовые дивиденды	$1.28	$0.59
Коэфф. выплат	62.56%	1.96%
Лет выплат	13.00%	14.00%
CAGR дивидендов (5л)	-19.81%	-20.20%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет ETR показывает лучшую среднюю доходность в октябре (+5.13%), XEL — в марте (+3.33%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: ETR — сентябрь (-1.92%), XEL — июнь (-1.67%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, июнь, сентябрь, декабрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Суммарная сезонная доходность за год выше у ETR: +15.01% против +10.54%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

ETR

+1.6

-0.0

+2.9

+2.2

+0.9

-1.6

+3.7

+0.2

-1.9

+5.1

+1.9

-0.0

XEL

+1.7

-1.0

+3.3

+2.5

+1.2

-1.7

+3.1

+0.3

-1.5

+2.2

+1.6

-1.3

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Entergy Corporation или Xcel Energy Inc.?

Мультипликатор P/E у Xcel Energy Inc. ниже (23.83 vs 28.31), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — ETR или XEL?

Рентабельность собственного капитала (ROE): ETR — 10.63%, XEL — 9.34%. Преимущество у ETR.

Какие дивиденды у Entergy Corporation и Xcel Energy Inc.?

Обе компании платят дивиденды. Доходность ETR — 2.25%, XEL — 2.88%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Entergy Corporation или Xcel Energy Inc.?

Выручка ETR за TTM — 12,95 млрд $, XEL — 14,67 млрд $. XEL генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — ETR или XEL?

Чистая маржа ETR — 13.56%, XEL — 14.14%. По маржинальности компании близки.

Какая акция лучше по технике — ETR или XEL?

Технический скоринг: ETR — 35/100, XEL — 37/100. Показатели близки — явного технического фаворита нет. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — ETR или XEL?

Однозначного ответа нет. Счёт 15:21 в пользу XEL по 47 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией